Розділ 4.Діагностика банкрутства підприємства

Індикатори

Формули для розрахунку

Формули обчис-лення за даними матрич-ної моделі

Інтервали

значень

Ідентифі-кація сигналів про загрозу банкрут-ства

Аналізовані періоди, роки

1

2

3

4

5

6

1. Коефіцієнт покриття (загальної ліквідності) (L_z)

Оборотні активи / Поточні зобов’язання

Ф₁₀/ Ф₂₀

1,5≤ L_z ≤ 2,0

С₀

2009

1,0≤ L_z <1,5

С₁

2010

0,5≤ L_z <1,0

С₂

-

0<L_z <0,5

С₃

2011

2. Коефіцієнт швидкої ліквідності (L_f)

(Грошові кошти та їх еквіваленти Дебіторська заборгованість + Поточні фінансові інвестиції) / Поточні зобов’язання

(Ф₉+ Ф₆+ Ф₇ + Ф₂₃) / Ф₂₀

1,3≤ L_f ≤ 1,5

С₀

2009

0,8≤ L_f <1,3

С₁

-

0,5≤ L_f <0,8

С₂

2010

0<L_f <0,5

С₃

2011

3. Коефіцієнт абсолютної ліквідності (L_а)

(Поточні фінансові інвестиції + Грошові кошти та їх еквіваленти) / Поточні зобов’язання

(Ф₉ + Ф₂₃) / Ф₂₀

0,25≤ L_а ≤ 0,35

С₀

2010

0,2≤ L_а <0,25

С₁

-

0,1≤ L_а <0,2

С₂

2011

0< L_а <0,1

С₃

2009

4. Коефіцієнт співвідношення дебіторської та кредиторської заборгованості (К_s)

Дебіторська заборгованість / Кредиторська заборгованість

(Ф₅ + Ф₆+ Ф₇) / (Ф₁₇+ Ф₁₈+ Ф₁₉)

К_s ≤ 0,3

С₀

2011

0,3<К_s ≤0,5

С₁

2010

0,5<К_s ≤1,0

С₂

-

К_s >1,0

С₃

2009

5. Коефіцієнт протермінування дебіторської за-боргованості (К_d)

Протермінована дебіторська заборгованість / Сукупна дебіторська заборгованість

Ф₂₈ / (Ф₅+ Ф₆+ Ф₇)

0 < К_d≤ 0,2

С₀

2009 2010 2011

0,2< К_d ≤0,3

С₁

-

0,3< К_d ≤0,7

С₂

-

0,7< К_d ≤1,0

С₃

-

6. Коефіцієнт концентрації зобов’язань (К_к)

(Довгострокові + Поточні зобов’язання) / Валюта балансу

(Ф₁₆ + Ф₂₀) / Ф₄

0<К_к<0,3

С₀

-

0,3≤К_к<0,5

С₁

2010

0,5≤К_к<0,7

С₂

2011

0,7 ≤ К_к <1

С₃

2009

7. Коефіцієнт фінансового левереджу (К_f)

Власний капітал / (Довгострокові + Поточні зобов’язання)

Ф₁₁/ (Ф₁₆ + Ф₂₀)

1,0< К_f < 2,0

С₀

2010 2011

0,8< К_f ≤1,0

С₁

2009

0,5< К_f ≤0,8

С₂

-

0< К_f ≤0,5

С₃

-

Продовж. табл. 4.1

(Чистий прибуток + Амортизація) / (Довгострокові зобов’язання + Поточні зобов’язання )

(Ф₃ + Т₃) / (Ф₁₆ + Ф₂₀)

К_в ≥ 0,4

С₀

2009 2010 2011

0,17≤К_в<0,4

С₁

0,15≤К_в<0,17

С₂

К_в<0,15

С₃

9. Коефіцієнт рентабельності реалізації продукції (R_r)

Прибуток від операційної діяльності / Чиста виручка від реалізації

Ф₂₂/ Ф₁

R_r ≥ 0,12

С₀

-

0,09≤R_r<0,12

С₁

-

0,02≤R_r<0,09

С₂

-

R_r<0,02

С₃

2009 2010 2011