8.3. Анализ источников собственных средств.
Основные источники собственных средств:
1. Уставный капитал – это сумма средств учредителей для обеспечения уставной деятельности. Формируется в процессе первоначального инвестирования средств. Вклады учредителей в уставный фонд могут быть в виде денежных средств, имущественной форме и НА. Величина уставного фонда при регистрации предприятия и при корректировки его величины требует перерегистрации учредительных документов.
2. Неоплачиваемая часть уставного капитала (420) – по данной статье показывается дебиторская задолженность собственника имущества по вкладам в уставный фонд. Показатель этой статьи вычитается при подсчете итого раздела 3.
3. Собственный акции (доли в уставном капитале) (430) показывают стоимость собственных акций выкупленных у акций выкупленных у акционеров. Показатель по этой статье вычитаются при подсчете итога по разделу 3 пассива.
4. Резервный капитал – показывает остаток резервного фонда. Резервный фонд создается в соответствии с законодательством или в соответствии с учредительными документами для страхования предпринимательской деятельности для выплаты дивидендов по привилегированным акциям, при не до получении прибыли, на покрытие возможных убытков.
5. Добавочный капитал – показывает остаток добавочного фонда. Добавочный фонд образуется в результате переоценки имущества или продажи акций выше номинальной их стоимости, а так же в результате реинвестирования прибыли на капитальные вложения.
6. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) – показывается в суммах нераспределенной прибыли за предыдущие и отчетные годы. Сумма непокрытого убытка показываемая по этой статье вычитается при подсчете итога по разделу 3.
7. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода (470) показывает сумму чистой прибыли (убытка) отчетного периода. Сумма убытка отчетного периода вычитается при подсчете итога по разделу 3 пассива. В годовом бухгалтерском балансе данная статья не заполняется.
8. Целевое финансирование – показывает остаток целевого финансирования. Целевое финансирование – это средство предназначено для осуществления мероприятий целевого назначения, поступившие средства от других организаций и лиц, бюджетных и других средств и лиц.
Источники собственных средств характеризуется простотой привлечения, обеспечением более устойчивого финансового состояния и снижением риска банкротства.
8.4. Показатели характеризующие обеспеченность организации собственным капиталом и эффективность его использования.
Понятие капитал – главное имущество, главная сумма от латинского - главный. В теоретическом аспекте понятие капитал, представляющий специфическую экономическую категорию, определяемую в экономической теории как стоимость, приносящая прибавочную стоимость.
Выделяют 2 основные концепции капитала:
1. Финансирование сущности капитала базирующейся на предметно-вещественной структуре актива баланса (доминанта пассива).
2. Предметно-вещественной сущности капитала (доминанта актива).
Отсюда следует определение показателя капитала зависит от того по данным актива или пассива баланса он рассчитывался и от цели анализа.
По активу баланса капитал подразделяется на долгосрочные и краткосрочные активы. Критериями этого подразделения является время функционирования, характеризующее использование и источники формирования.
Основной капитал – это вложенные средства с долговременными целями в недвижимость, акции, запасы, полезных ископаемых и т.д., поесть связанные, не мобильные, на длительное время выведенные из оборота средства, первоначальная стоимость которых снижена.
Оборотный капитал – это наиболее мобильные находящиеся в обороте средства, чем быстрее они оборачиваются, тем больше предприятие зарабатывает прибыли.
По критерию срочности погашения заемные источники средств, обязательства, делятся на долгосрочные (свыше 1 года) и краткосрочные (менее 1 года)
По действующему балансу можно рассчитать показатели управленческой версии баланса.
Чистый оборотный капитал = 3 раздел пассива (за вычетом 420, 430) + 4 раздел пассива-1 раздел актива.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами определяется как отношение суммы собственного капитала и долгосрочных обязательств за вычетом стоимости долгосрочных активов к стоимости краткосрочных активов.
