Тема2 основы теории предпринимательских рисков
Сущность и функции предпринимательских рисков
Теории предпринимательских рисков
=1= Сущность и функции предпринимательских рисков
В экономической литературе нет определенного мнения о сущности предпринимательских рисков. Каждый предприниматель работает на совой страх и риск. В некоторых источниках риска определяется как размер ожидаемых потерь, в других источниках вероятность наступления желательного или нежелательного исхода
В любом случае можно констатировать, что риск – это категория будущего и выделить три его характеристики:
Цель деятельности
Размер ожидаемых отклонений от уели (потери или сверх прибыль)
Вероятность достижения или не достижения цели
Предпринимательский риск это категория характеризующая поведение экономических субъектов в условия неопределенности при выборе оптимального решения из числа альтернативных на основе оценке вероятности достижения желаемого результата и степени отклонения от него в положительную или отрицательную сторону.
Субъектам отношений, которым присущ элемент риска являются:
Отдельные индивиды
Домохозяйства
Фирмы
Государство
Понятие экономической неопределенности характеризует ситуацию при которой полностью или частично отсутствует информация о возможных состояниях экономической системы внешней среды.
Выделяют следующие функции риска
Регулирующая
Защитная
Инновационная
Политическая
Инновационная функция. Инновационную функцию предпринимательский риск выполняет, стимулируя поиск нетрадиционных решений проблем, стоящих перед предпринимателем. Рисковые решения использования риска в хозяйствовании приводит к более эффективному производству, от которого выигрывают и предприниматели, и потребители и общество в целом.
Регулирующая функция имеет противоречивый характер и выступает в двух формах: конструктивной и деструктивной. Риск предпринимателя, как правило, ориентирован на получение значимых результатов нетрадиционными способами, тем самым он позволяет преодолевать консерватизм, препятствующий перспективным нововведением. В этом проявляется конструктивная функция предпринимательского риска, однако, существует такая разновидность риска, как авантюризм – которая объективно содержит значительную долю вероятности невозможности достижения цели или реализации решения. Он проявляется в том, что предприниматель либо вообще не оценивает последствия своей деятельности, либо принимает рисковые решения, зная, что вероятность достижения положительного результата слишком мала, а потери слишком велики. В этом случае риск выступает в качестве дестабилизирующего фактора.
Защитная функция. Защитная функция риска проявляется в том что, если для предпринимателя риск это естественное состояние, то должны быть разработаны институты по защите от последствий риска. К ним относятся экономические, политические и правовые гарантии, исключающие в случае неудачи наказание и стимулирующий оправданный риск (например, страхование.)
Аналитическая функция. Связана с тем, что наличие риска определяет необходимость выбора одного из возможных вариантов решений. В связи, с чем предприниматель в процессе принятия решения анализирует все возможные альтернативы, выбирая наиболее рентабельные и наименее рисковые.
=2= Теория предпринимательских рисков
В экономической науке можно выделить две основные теории предпринимательских рисков:
Классическую
Неоклассическую
Создание классической теории предпринимательских рисков связано с экономистами:
Миль
Сениор
Найт
Миль Джон Стюарт (1806-1873) английский философ
Сениор Нассау Уильям (26.9.1790-4.6.1864) английский экономист.
Найт Френк Хайнеман (1885-1974) американский экономист. Противник государственных вмешательств в экономику. Утверждал, что основное в экономической системе –
Экономисты экономической школы выделяли, что в структуре предпринимательских доход две составляющие
Процент как долю на вложенный капитал (доход предпринимателя)
Плата за риск, как возмещение возможного риска предпринимательской деятельности
Экономический риск в понимании классической школы исследуется только как возможный ущерб, в следствии экономического действия, т.е. риск исследуется только как экономической ожидание потерь.
Ориентация экономистов классической школы на одностороннее понимание экономического риска вызвало критику его положений и явилось причиной создание неоклассической теории предпринимательских рисков.
Разработка неоклассической школы связана с именами экономистов
Маршал
Пигу
Маршал альфред (1842-1924) английский экономист, основатель кембриджской школы политэкономии.
Артур Сесил Пигу (1877-1959) представитель кембриджской неоклассической школы. Ученик Альфреда Маршала.
Основные положения неоклассической теории:
Предприятия работающие в условиях неопределенности получения прибыли как случайной переменной величины должно руководствоваться следующими критериями: размером ожидаемой прибыли и величиной ее возможных колебаний.
Поведение предпринимателей в таких условиях определяется предельной полезностью, т.е. они чаще всего будут выбирать те варианты инвестирования средств, в которых колебание прибыли будут наименьшими.
Постоянная устойчивая прибыль всегда будет иметь большую полезность, чем сверх прибыль но связанная с возможными колебаниями.
В настоящее время обще принятой считается неоклассическая теория с теми изменениями, которые внес в нее Кейнс. Он впервые дал подробную классификацию предпринимательских рисков дополнив неоклассическую теорию фактором удовольствия. Кейнс считал, что основной недостаток неоклассической теории в том, что она недооценивает склонность человека к азарту, часто встречающемуся в практике предпринимательства. По его мнению ради большой прибыли предприниматель идет на больший риск.
В настоящее время внимание современных ученых обращено на дальнейшее исследование проблемы предпринимательских рисков. В зарубежной экономической литературе по этим вопросам наиболее сложной и актуальной является проблема расчета оптимального варианта инвестирования средств. Предприниматель сталкивается с различными видами неопределенности, в суммарном виде они образуют критическую неопределенность при которой и возникает момент риска. Перед предприятием встает сложная задача определить степень риска по уровню допустимости, учитывая конъюнктуру рынка и другие факторы. Отношение к изучению проблемы экономического риска в нашей стране было противоречивым, в 20-е годы законодательно оформилось понятие нормальный риск но со становлением системы строго централизованного планирования такое изучение было объявлено не нужным.
Однако, опыт развития других стран в том числе и социалистических показал, что в категории экономического риска нет места идеологии. Негативное последствие многих советских экономических решение неумение количественно и качественно оценить степень экономических рисков постепенно привели к понимании того что изучение этой дисциплины является необходимостью. К конце 70-х годов ХХ века в нашей стране стало распространено понятие технологического риска, в 2000г. Изучение риск - менеджмента вошло в программу изучение в программу ВУЗов.