Вопрос 4. Основы управления запасами.

Управление запасами представляет сложный комплекс мероприятий, в котором задачи финансового менеджмента тесным образом переплетаются с задачами производственного менеджмента и маркетинга. Все эти задачи подчинены единой цели - обеспечению бесперебойного процесса производства и реализации продукции при минимизации текущих затрат по обслуживанию запасов.

Политика управления запасами направлена на оптимизацию общего размера и структуры запасов товарно-материальных ценностей, минимизацию затрат по их обслуживанию и обеспечение эффективного контроля за их движением.

Разработка политики управления запасами охватывает ряд последовательно выполняемых этапов работ, основными из которых являются.

1. Анализ запасов товарно-материальных ценностей и предшествующем периоде. Основной задачей этого анализа является выявление уровня обеспеченности производства и реализации продукции соответствующими и пасами товарно-материальных ценностей в предшеству­ющем периоде и оценка эффективности их использования. Анализ проводится в разрезе основных видов запасов.

На 1эт анализа рассматриваются показатели общей суммы запасов товарно-материальных цен­ностей - темпы ее динамики, удельный вес в объеме оборотных активов и т.п.

На 2 эт анализа изучается структура запасов в разрезе их видов и основных групп, выявляются сезонные колебания их размеров.

На 3 эт анализа изучается эффективность использования различных видов и групп запасов и их объема в целом, которая характеризуется показателями их оборачиваемости.

На 4 эт анализа изучаются объем и структура текущих затрат по обслуживанию запасов в разрезе отдельных видов этих затрат.

2. Определение целей формирования запасов. Запасы товарно-материальных ценностей, включаемых в состав оборотных активов, могут создаваться на предприятии с разными целями:

а) обеспечение текущей производственной деятельности (текущие запасы сырья и материалов);

б) обеспечение текущей сбытовой деятельности (текущие запасы готовой продукции);

в) накопление сезонных запасов, обеспечивающих хозяйственный процесс в предстоящем периоде (сезонные запасы сырья, материалов и готовой продукции) и т.п.

В процессе формирования политики управления запасами они соответствующим образом классифици­руются для обеспечения последующей дифференциации методов управления ими.

3. Оптимизация размера основных групп текущих за­пасов. Такая оптимизация связана с предварительным разделением всей совокупности запасов товарно-мате­риальных ценностей на два основных вида - произ­водственные (запасы сырья, материалов и полуфабри­катов) и запасы готовой продукции. В разрезе каждого из этих видов выделяются запасы текущего хранения - постоянно обновляемая часть запасов, формируемых на регулярной основе и равномерно потребляемых в про­цессе производства продукции или ее реализации по­купателям.

Для оптимизации размера текущих запасов товар­но-материальных ценностей используется ряд моделей, среди которых наибольшее распространение получила "Модель экономически обоснованного размера заказа" [Economic ordering quantity - EOQ model]. Она может быть использована для оптимизации размера, как производ­ственных запасов, так и запасов готовой продукции.

Расчетный механизм модели EOQ основан на мини­мизации совокупных операционных затрат по закупке и хранению запасов на предприятии. Эти операционные затраты предварительно разделяются на две группы: а) сумма затрат по размещению заказов (включающих расходы по транспортированию и приемке товаров); б) сумма зат­рат по хранению товаров на складе.

Рассмотрим механизм модели EOQ на примере фор­мирования производственных запасов.

С одной стороны, предприятию выгодно завозить сырье и материалы как можно более высокими партиями. Чем выше размер партии поставки, тем ниже совокуп­ный размер операционных затрат по размещению зака­зов в определенном периоде (оформлению заказов, до­ставке заказанных товаров на склад и их приемке на складе). Графически это может быть представлено следу­ющим образом (рис. 7.8.).

Рисунок 7.8 Зависимость суммы операционных затрат по размещению заказов от размера партии по­ставки товаров.

Сумма операционных затрат по размещению зака­зов при этом определяется по следующей формуле:

ОЗ_рз = * С_рз

где ОЗ_рз - сумма операционных затрат по размещению заказов;

ОПП -объем производственного потребления това­ров (сырья или материалов) в рассматривае­мом периоде;

РПП - средний размер одной партии поставки то­варов;

С_рз -средняя стоимость размещения одного заказа.

Из приведенной формулы видно, что при неизмен­ном объеме производственного потребления и средней стоимости размещения одного заказа общая сумма опера­ционных затрат по размещению заказов минимизиру­ется с ростом среднего размера одной партии поставки товаров.

С другой стороны, высокий размер одной партии поставки товаров вызывает соответствующий рост опера­ционных затрат по хранению товаров на складе, так как при этом увеличивается средний размер запаса в днях оборота (период их хранения). Если закупать сырье один раз в два месяца, то средний размер его запаса (период хранения) составит 30 дней, а если размер партии по­ставки снизить вдвое, т.е. закупать сырье один раз в месяц, то средний размер его запаса (период хранения) составит 15 дней (см. рис. 7.9.).

С учетом этой зависимости сумма операционных затрат по хранению товаров на складе может быть опре­делена по следующей формуле:

где ОЗ_хт -сумма операционных затрат по хранению то­варов на складе;

РПП-средний размер одной партии поставки то­варов;

С_х - стоимость хранения единицы товара в рас­сматриваемом периоде.

Из приведенной формулы видно, что при неизмен­ной стоимости хранения единицы товара в рассматри­ваемом периоде общая сумма операционных затрат по хранению товарных запасов на складе минимизируется при снижении среднего размера одной партии поставки товаров.

Рисунок 7.9. Зависимость между размером партии поставки и средним размером запаса.

Таким образом, с ростом среднего размера одной партии поставки товаров снижаются операционные зат­раты по размещению заказа и возрастают операцион­ные затраты по хранению товарных запасов на складе предприятия (и наоборот). Модель EOQ позволяет оп­тимизировать пропорции между этими двумя группами операционных затрат таким образом, чтобы совокупная их сумма была минимальной. Графически это можно представить следующим образом (рис. 7.10).

Рисунок 7.10. График минимизации совокупных операционных затрат при оптимальном размере партии поставки (EOQ).

Математически Модель EOQ выражается следую­щей принципиальной формулой:

РПП_о =

где РПП₀-оптимальный средний размер партии пос­тавки товаров (EOQ);

ОПП-объем производственного потребления то­варов (сырья или материалов) в рассматри­ваемом периоде;

С_рз -средняя стоимость размещения одного заказа;

С_х - стоимость хранения единицы товара в рас­сматриваемом периоде. Соответственно оптимальный средний размер производственного запаса определяется по следующей формуле:

ПЗ_о =

где П3₀ -оптимальный средний размер производствен­ного запаса (сырья, материалов);

РПП₀ -оптимальный средний размер партии поставки товаров (EOQ).

Для запасов готовой продукции задача минимиза­ции операционных затрат по их обслуживанию состоит в определении оптимального размера партии производи­мой продукции (вместо среднего размера партии постав­ки). Если производить определенный товар мелкими партиями, то операционные затраты по хранению его запасов в виде готовой продукции (С_х) будут минималь­ными. Вместе с тем, при таком подходе к операцион­ному процессу существенно возрастут операционные затраты, связанные с частой переналадкой оборудования, подготовкой производства и другие (С_рз). Используя вместо показателя объема производственного потребле­ния (ОПП) показатель планируемого объема производ­ства продукции, мы на основе Модели EOQ аналогич­ным образом можем определить оптимальный средний размер партии производимой продукции и оптималь­ный средний размер запаса готовой продукции.

4. Расчет общей суммы запасов товарно-материальных ценностей, включаемых в состав оборотных ак­тивов. Расчет оптимальной суммы запасов каждого вида (в целом и по основным группам учитываемой их номенклатуры) осуществляется по формуле:

З_п = (Н_тх х О₀) + З_сх + З_цн ,

где З_п - оптимальная сумма запасов на конец рассмат­риваемого периода;

Н_тх - норматив запасов текущего хранения в днях оборота;

О₀ - однодневный объем производства (для запасов сырья и материалов) или реализации (для запа­сов готовой продукции) в предстоящем периоде;

З_сх - планируемая сумма запасов сезонного хране­ния;

З_цн - планируемая сумма запасов целевого назна­чения других видов.

Запасы = [группа А] EOQ + [группа B] нормативы + [группа C] нормативы + страховые запасы.

5. Построение эффективных систем контроля за дви­жением запасов на предприятии. Основной задачей таких контролирующих систем, которые являются составной частью финансового контроллинга предприятия, является своевременное размещение заказов на пополнение запасов и вовлечение в хозяйственный оборот излишне сформированных их видов.

Среди систем контроля за движением запасов в стра­нах с развитой экономикой наиболее широкое приме­нение получила "Система ABC".