2.2. Составление аналитического нетто-баланса

Годовой отчет является своеобразной визитной карточкой предприятия – по ней составляют первое, иногда решающее, представление о предприятии.

Причины неудовлетворительно или небрежно составленного (по формальным и содержательным признакам) отчета, конечно, могут быть объективными, однако в любом случае они не могут служить оправданием. Логика рассуждений стороннего аналитика (поставщика, кредитора и др.) совершенно очевидна: если потенциальный контрагент, отчет которого просматривается в данный момент, даже не может представить в нормальном виде свою «визитную карточку» (нет времени, не считает главным, жаль денег на оформление, обычная небрежность), то вряд ли можно быть уверенным в деловой состоятельности такого партнера. В бизнесе нет мелочей, тем более если речь идет о годовом отчете как формальном подтверждении финансовой состоятельности предприятия.

Культура составления отчета является немаловажным фактором успешного ведения бизнеса как с позиции самой компании, подготовившей отчет, так и с позиции ее внешних контрагентов. Во-первых, хорошо структурированный отчет позволяет руководству предприятия и его владельцам по-новому взглянуть на состояние дел на предприятии, достигнутые результаты финансово-хозяйственной деятельности, определиться с перспективами ее развития. Во-вторых, для контрагентов предприятия бухгалтерский отчет все в большей степени становится основным информационным документом, подтверждающим возможность и экономическую целесообразность взаимодействия с данным предприятием. В-третьих, отчет является своеобразным способом рекламы деятельности. Нередко первым шагом фирмы-контрагента при установлении производственных контактов является запрос о возможности ознакомления с годовым бухгалтерским отчетом потенциального партнера, поэтому от того, насколько грамотно и привлекательно составлен отчет, может в значительной степени зависеть результат предстоящих переговоров о сотрудничестве.

Правило: прежде чем подписывать контракт, ознакомьтесь с последним годовым отчетом потенциального контрагента – является непреложной истиной для любого искушенного бизнесмена.

Аудиторское заключение облегчает принятие решения о целесообразности бизнес-контактов с данным предприятием, но оно ни в коем случае не должно рассматриваться как безусловная гарантия его надежности и состоятельности.

Аудиторы выражают свое профессиональное мнение о достоверности отчетных данных, но не являются гарантами результатов и последствий деятельности своего клиента.

При чтении отчетности необходимо обращать внимание прежде всего на так называемые «больные» статьи. Смысл этой проверки состоит в следующем. Данные о недостатках в работе коммерческой организации могут непосредственно присутствовать в бухгалтерской отчетности в явном или завуалированном виде. Первый случай имеет место, когда в отчетности есть «больные» статьи, которые условно можно подразделить на две группы:

- свидетельствующие о крайне неудовлетворительной работе коммерческой организации в отчетном периоде и сложившемся в результате этого плохом финансовом положении;

- свидетельствующие об определенных недостатках в работе коммерческой организации.

Экспресс-анализ финансовой отчетности обычно проводится на основании исходной отчетности и с его помощью намереваются получить самое общее представление об объекте анализа. В этом случае весь комплекс аналитических процедур может быть назван, как экспресс-анализ, или чтение отчета (отчетности).

Последовательность проведения экспресс-анализа:

- просмотр отчета по формальным признакам;

- ознакомление с заключением аудитора;

- выявление «больных» статей в отчетности и их оценка в динамике;

- ознакомление с ключевыми индикаторами;

- чтение пояснительной записки (аналитических разделов отчета);

- общая оценка имущественного и финансового состояния по данным баланса;

- формулирование выводов по результатам анализа.

Чтение баланса проводится по агрегированным статьям бухгалтерского баланса.

Для общей оценки динамики и структуры баланса следует сгруппировать отдельные статьи баланса путем агрегирования отдельных статей в необходимом аналитическом разрезе.

На основе агрегированного баланса осуществляется анализ имущественного состояния предприятия.

Анализ начинается со сравнения итога баланса на начало и конец отчетного периода. При этом уменьшение итога баланса в отчетном периоде свидетельствует о свертывании предприятием своей хозяйственной деятельности, что приводит его к неплатежеспособности. Изменение структуры баланса в сторону увеличения удельного веса оборотных средств может свидетельствовать:

- о формировании более мобильной структуры активов, которая оказывает содействие ускорению оборачиваемости активов;

- об увеличении дебиторской задолженности;

- об износе основных средств и т.п..

Основными характеристиками имущественного состояния предприятия являются: сумма хозяйственных средств, которые находятся в распоряжении предприятия (чаще под ней понимают итог баланса, хотя в рыночных условиях а, тем более, в условиях инфляции эта оценка не совпадает с рыночной стоимостью предприятия); доля необоротных активов в итоге баланса; доля активной части основных средств в необоротных активах; коэффициент износа, доля оборотных средств в итоге баланса.

В процессе анализа структуры пассивов баланса одна из важных характеристик предприятия - его независимость от внешних источников финансирования.

Анализ структуры и изменения статей баланса показывает:

• объем текущих и постоянных активов, за счет чего они финансируются, изменение их соотношения;

• какие статьи растут опережающими темпами, и как это обозначается на структуре баланса

• долю товарно-материальных запасов и дебиторской задолженности в структуре активов;

• наличии собственных средств и в какой степени компания зависит от заемных средств;

• как распределены заемные средства по срокам погашения;

• какую долю в пассивах представляет задолженность перед бюджетом, банками и трудовым коллективом.

Схему построения сравнительного аналитического баланса представим в таблице 1.

Таблица 1 – Сравнительный аналитический баланс предприятия

Наименование статей	Код строки	На начало периода			На конец периода			Изменение
		тис. грн.	%		тис. грн.		%	тис. грн.	процент пунктов	темпы роста, %
1	2	3	4		5		6	7= 5-3	8= 6-4	9=5/3
АКТИВ
I. Необоротные активы
Основные средства и нематериальные активы	10+30
Долгосрочные финансовые инвестиции	40+45
Итого по разделу I	80
II. Оборотные активы
Запасы Сумма строк: 100+…+140	100
Дебиторская задолженность Сумма строк: 150+160+ 170+180+ 190+200+210
Денежные средства и их эквиваленты Сумма строк: 220+230+240
Итого по разделу II	260

Продолжение таблицы 1 – Сравнительный аналитический баланс предприятия

III. Расходы будущих периодов	270
Баланс	280
ПАССИВ
I. Собственный капитал, СК
Уставный капитал	300
Дополнительный капитал	320+ 330
Резервный капитал	340
Нераспределенная прибыль	350
Итого по разделу I	380
II. Обеспечение будущих расходов и платежей	430
III. Долгосрочные обязательства	480
IV. Текущие обязательства
Краткосрочные кредиты банка	500
Текущая задолженность по долгосрочным обязательствам	510
Кредиторская задолженность за товары, работы, услуги	520+ 530
Текущие обязательства по расчетам Сумма строк 540+550+ 560+570+580+590+600
Итого по разделу IV	620
V. Доходы будущих периодов	630
Баланс	640

Как видно из таблицы 1, сравнительный аналитический баланс ценен тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты, которые проводит аналитик при ознакомлении с балансом. Схемой сравнительного аналитического баланса охвачены такие важные показатели как:

• показатели структуры (графы 4 и 6), которые показывают, какую долю представляет определенная статья актива (пассива) в итоге баланса;

• показатели абсолютного прироста (графа 7), которые показывают, насколько увеличилась (уменьшилась) величина статьи в абсолютном измерении;

• показатели, которые отображают относительное изменение статей баланса отчетного периода относительно базисного (графа 8);

• базисные темпы роста (графа 9).