3. Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия

Ликвидность-текущие А-вы>краткоср-ых обяз-в. Плат.спос-сть – внеш. признак фин устойч-ти п/п, обусловлен степенью обеспеч-сти обор.Ак-ов долгосроч. источ-ми. По степени ликвид-сти А-вы делятся: 1.абсол.ликвид.–ДС, кр.сроч.фин.влож, 2.наиб.сроч.обязат-ва–ДтЗ, 3.медленно-реализ–Z-ы, затраты, 4.труднореализ.–ОС, кап. влож. (внеобор активы). По степени срочности погаш обяз-ва: а.наиб срочные – КтЗ, проч кр.сроч пассивы, б.кр.сроч пассивы – кр.сроч кред и займы, в.долгосроч пассивы – долгосроч ЗК, г.постоян пассивы – СК. Б-с абслл-но ликвидный: 1>=а; 2>=б; 3>=в; 4<=г.

Кр.сроч плат.спос, пок-ли: 1)К. абсол. ликвид.= ДС/кр.сроч ЗК (какая часть КтЗ м.б. погашена за счет ДС) 2)К. промежут.ликвид=(ДС+ДтЗ) / кр.сроч ЗК (….за сч ДС и ср-в дебиторов) 3)К.тек.ликвид=(ДС+ДтЗ+Z) / кр.сроч ЗК Коэф восстановления плат.спос = (Ктл1+6/Т*(Ктл1-Ктл0))/2,где 6-установ. срок восстан-ия плат.спос, мес; Т-анализ-ся период, мес; 2-норматив коэф тек. ликвид.(если коэф > 1, то п/п м. восстановить свою плат. спос-ть).Коэф утраты плат.спос=(Ктл1+3/Т*(Ктл1-Ктл0))/2, 3-установ. срок утраты плат.спос-ти. (если коэф <1, п/п м. утратить свою плат.спос-ть).

4.Анализ состояния расчетов

ДтЗ - ср-ва временно отвлеченные из оборота. Вкл.: ДтЗ за ТРУ, срок оплаты к-ый не наступил; ДтЗ за ТРУ, неоплаченные в срок; ДтЗ по векселям полученным; ДтЗ по расчетам с бюджетом, тд.

При ан-зе изуч-ся состав и стр-ра ДтЗ по видам прод-ции и покуп-лям, выясн-ся причины изменений. Для оценки состояния и использ-я ДтЗ расчит-ся: а)доля ДтЗ в тек.ак., б)доля ДтЗ в выр-ке, в)коэф оборач-ти=N / сред.ДтЗ, г)период оборач-ти=кол-во дней / коэф.оборач., д)соотношение ДтЗ и КтЗ. Для оц-ки кач-ва ДтЗ: доля сомнительной ДЗ, доля безнадеж. ДЗ, доля просроченной ДЗ в общ объеме ДтЗ. По срокам погаш выдел: срочную и просроченную ДЗ.

КЗ – ср-ва, временно привлечен в оборот. Это способ-ет временному улучшению фин. сост-ия п/п при условии что ср-ва своевременно возвращ-ся. КЗ подразд-ся на: нормальную, просроч. Они сравнив-ся в динамике в целом по п/п и по отдел ее видам. При оц-ке КЗ м.б.рассчитаны пок-ли: 1.Коэф КЗ=КЗ/СК, 2.Коэф оборач: по выр-ке, по себестоим., по сумме погашен обяз-в///ср.велич.КЗ, 3.период погашения=кол-во дней/коэф.оборач, 4.соотнош-ие ДЗ и КЗ. Для оц-ки кач-ва КЗ расчит-ся коэф просроч КЗ=сумма просроч КЗ/общ. сумма КЗ. Соотношение ДЗ и КЗ д.б. в пределах 0,9-1. Для улучшения фин сост-ия п/п необходимо следить за соотнош-ем Дз и Кз, кредитовать на меньший срок, ориентир-ся на увелич-е кол-ва заказчиков с целью сниж-ия риска неуплаты, контролир-е сост-ие расчетов по просроч задолж, предлагать скидки при досроч. оплате. Платежесп-ть тесно связана с кредитосп-тью(-это сп-ть заемщика полностью и в срок расплачиваться по своим долговым обязат-ам с учетом % по ним) Опред-е кредитосп-ти заем-ка основыв-ся на факт.данных бух.бал. Задачи оценок кредитосп-ти:1.опред-е сп-ти заем-ка полностью и в срок погасить задол-ть по ссуде.2.опред-ть степень риска для банка 3.опред-ть размер Кт, к-ый м.б.предоставлен. Критерии ур-ня кредитосп-ти заем-ка:а)хар-р заем-ка-его репутация; б)финн.возмож-ти заем-ка; в)стр-ра собств.кап-ла и его соотнош-е с др.статьями Ак.,Пас.; г)обеспечение займа-его достаточ-ть,кач-во д)общ.условия опред-ие деловой климат в стране. Для ан-за кредитосп-ти м.б. использованы различ.методики.