Оценка эффективности товаропроводящих сетей (посредников)
Эффективность следует определять раздельно для принадлежащей предприятию товаропроводящей сети и стороннего посредника. В случае одного собственника мы имеем возможность достоверно знать цену реализации товара конечному потребителю и в зависимости от проводимой финансовой политики формировать центр затрат и центр прибыли. Суть методики заключается также в том, чтобы разделить прибыль между производителем и товаропроводящей сетью в зависимости от финансовой стратегии собственника, а в случае отсутствия такой стратегии или наличии посредника – пропорционально заработной плате и амортизации каждого звена, то есть произведенной ими добавленной стоимости, рассчитанной в точке безубыточности.
Распределить прибыль между субъектами для определения экономически обоснованной цены товара производителя и товаропроводящей сети (посредника) можно несколькими способами.
1) распределение прибыли в соответствии с принципом равной рентабельности на произведенные затраты или в соответствии с постоянным параметром, определяемым главным звеном цепочки. Это значит, что распределение прибыли происходит пропорционально себестоимости. Такой способ распределения прибыли не отражает реальный вклад каждого звена в общий результат потому, что в себестоимости производства удельный вес материальных затрат будет значительно выше, чем на стадии реализации конечной продукции. Следовательно, соблюдение принципа равной рентабельности приведет к разной величине прибыли звеньев, что не соответствует величине вклада каждого звена.
2) более справедливым представляется способ распределения прибыли, соответствующий реальному вкладу каждого звена в общий результат.
Определим минимальную выручку от конечной реализации отдельного вида продукции (1). Минимальная выручка (Vmin) возникает при работе без прибыли к распределению, когда цена реализованной продукции равна себестоимости. В условиях Республики Беларусь при определении минимальной выручки к себестоимости добавляются налоговые платежи, уплачиваемые независимо от наличия прибыли (налог на недвижимость).
,
(1)
где Сi - затраты i-го звена на производство и реализацию продукции, млн р./т;
m - количество звеньев;
Нн - налог на недвижимость, млн р.;
Q - объем реализованной продукции в натуральном выражении, т.
В случае если посредник является резидентом Республики Беларусь, то минимальная прибыль (Пmin) должна быть не меньше суммарного налога на недвижимость производителя и посредника (обязательного налогового платежа из прибыли):
,
(2)
где Нн1 - налог на недвижимость производителя продукции, млн р.;
Нн2 - налог на недвижимость посредника, млн р.
Рассчитаем минимальную рентабельность (Рmin) (3):
,
(3)
Определим максимальную выручку (Vmax), возникающую при конечной продаже продукции по средним ценам рынка, действующим на данный момент (4):
,
(4)
где Цо - цена единицы продукции, млн р./т.
Определим общую прибыль всей цепочки (П), которая будет равна разнице между максимальной и минимальной выручкой (5):
,
(5)
Полученную прибыль следует распределить пропорционально заработной плате и амортизации каждого звена, то есть произведенной ими добавленной стоимости, рассчитанной в точке безубыточности при нулевой прибыли к распределению. Добавленную стоимость (ДСi) в точке безубыточной работы i-го звена определяем методом вычитания из себестоимости соответствующих материальных затрат или методом сложения заработной платы и амортизации (6):
,
(6)
где МЗi - материальные затраты i-го звена, млн р.;
ЗПi - заработная плата работников, начисленная в i-м звене, млн р.;
Аi - амортизация, начисленная в i-м звене, млн.руб.
Суммарную добавленную стоимость всех звеньев цепочки в точке безубыточной работы также можно определить методом вычитания или сложения (7):
,
(7)
Доля добавленной стоимости каждого звена (Кi) в общей добавленной стоимости составит (8):
,
(8)
Размер прибыли каждого звена (Пi) определим пропорционально добавленной стоимости (9):
,
(9)
Таким образом, выручка каждого предприятия (Vi) составит (10):
,
(10)
Задача
Произведем расчет примера деятельности интегрированной цепочки по производству и реализации полиэфирных волокон, учитывающий действующее в Республике Беларусь законодательство, существующие соотношения между экономическими величинами, а также существующую логистику закупки сырья, производства и реализации продукции.
В первом варианте расчета предположить, что у собственника отсутствует финансовая стратегия реализации, а вся произведенная продукция реализуется через товаропроводящую сеть или стороннего посредника. Задача состоит в экономически обоснованном распределении прибыли между производителем и товаропроводящей сетью (посредником).
Во втором варианте расчета предположить, что вся произведенная продукция реализуется через собственную товаропроводящую сеть. В рамках финансовой стратегии центром прибыли для собственника является товаропроводящая сеть.
В третьем варианте расчета предположить, что вся произведенная продукция реализуется через собственную товаропроводящую сеть, но центром прибыли для собственника является производитель товара.
Для расчета используются данные о среднерыночной цене тонны продукции; объеме реализованной продукции в натуральном выражении; себестоимости тонны продукции, включающей материальные затраты, заработную плату, амортизацию производителя; полных затратах товаропроводящей сети (посредника) на реализацию продукции, включающих материальные затраты, заработную плату, амортизацию; существующем налоге на недвижимость; дотации государства в виде более низкой цены, относительно импорта, на один из видов основного сырья; фактическом распределении рентабельности между звеньями (таблица 1).
Таблица 1 - Исходные данные для расчета
Показатели |
Условное обозначение |
Значение |
Себестоимость продукции производителя, тыс. р./т |
Сед |
1214 |
Среднерыночная цена тонны продукции, тыс.руб./т |
Цо |
1400 |
Объем реализованной продукции, т |
О |
1000 |
Полные затраты посредника на реализацию продукции, тыс.р./т |
Спед |
10 |
Налог на недвижимость производителя, тыс. р. |
Нн1 |
4500 |
Налог на недвижимость посредника, тыс.р. |
Нн2 |
500 |
Материальные затраты производителя, тыс. р. |
МЗ1 |
1055000 |
Зарплата производителя, тыс. р. |
ЗП1 |
83000 |
Налоги на зарплату производителя, тыс. р. |
Нзп1 |
29300 |
Амортизационные отчисления производителя, тыс.р. |
А1 |
46000 |
Материальные затраты посредника, тыс.р. |
МЗ2 |
2035 |
Зарплата посредника, тыс. р. |
ЗП2 |
5000 |
Налоги на зарплату посредника, тыс. р. |
Нзп2 |
1765 |
Амортизационные отчисления посредника, тыс. р. |
А2 |
1200 |
Фактическая доля производителя в общей прибыли, % |
Рф1 |
71 |
Фактическая доля посредника в общей прибыли, % |
Рф2 |
29 |
Вариант 1.
Прибыль интегрированной цепочки определяется как разница между максимальной и минимальной выручкой. В соответствии с методикой минимальная выручка определяется для условий безубыточной работы, то есть принимается равной сумме себестоимости реализованной продукции и налога на недвижимость, уплачиваемого из прибыли в обязательном порядке. Определяем общую прибыль цепочки как разницу между ценой реализации продукции конечному потребителю (максимальная выручка) и минимальной выручкой. При этом рассчитывается рентабельность реализации товара как отношение прибыли к сумме себестоимости реализованной продукции производителя и полных расходов товаропроводящей сети (посредника) по реализации продукции (таблица 2).
Таблица 2 - Расчет себестоимости, общей прибыли и рентабельности интегрированной цепочки
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Себестоимость реализованной продукции производителя, тыс. р. |
С1 = Сед × О |
1214000 |
Расходы посредника на реализацию всего объема продукции, тыс. р. |
С2 = Спед × О |
10000 |
Общая себестоимость реализованной продукции, тыс. р. |
Собщ = С1 + С2 |
1224000 |
Суммарный налог на недвижимость, тыс.руб. |
Ннобщ = Нн1 + Нн2 |
5000 |
Минимальная выручка от реализации продукции, тыс. р. |
Vmin = Собщ + Ннобщ |
1229000 |
Максимальная выручка от реализации продукции, тыс. р. |
Vmax = Цо ×О |
1400000 |
Прибыль от реализации продукции, тыс. р. |
П = Vmax - Vmin |
171000 |
Рентабельность реализации продукции, % |
Робщ = П / Собщ × 100 |
13,97 |
Рассчитаем произведенную каждым участником цепочки добавленную стоимость и ее долю в общей добавленной стоимости реализованной продукции. Для проверки правильности исчисления добавленную стоимость производителя и посредника определим как методом вычитания, так и методом сложения (таблица 3).
Таблица 3 - Расчет добавленной стоимости, произведенной каждым участником
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Добавленная стоимость производителя (расчет методом вычитания), тыс.руб. |
ДС1 = С1 + Нн1 - МЗ1 |
164000 |
Добавленная стоимость посредника (расчет методом вычитания), тыс.руб. |
ДС2 = С2 + Нн2 - МЗ2 |
8465 |
Добавленная стоимость производителя (расчет методом сложения), тыс.руб. |
ДС1 = ЗП1 + Нзп1 + + А1 + Нн1 |
164000 |
Добавленная стоимость посредника (расчет методом сложения), тыс.руб. |
ДС2 = ЗП2 + Нзп2 + + А2 + Нн2 |
8465 |
Суммарная добавленная стоимость, тыс.руб. |
∑ ДС = ДС1 + ДС2 |
172465 |
Доля добавленной стоимости производителя |
К1 = ДС1 / ∑ДС |
0,95 |
Доля добавленной стоимости посредника |
К2 = ДС2 / ∑ДС |
0,05 |
Распределение общей прибыли осуществляется в соответствии с долей добавленной стоимости, произведенной каждым звеном. По данным предприятия в большинстве случаев при проведении операций по реализации продукции 71% общей прибыли получает производитель и 29% товаропроводящая сеть (посредник). Рассчитаем прибыль предприятия и товаропроводящей сети (посредника) в соответствии с критерием равной рентабельности и определим, какое из звеньев цепочки получает дополнительную прибыль (убытки). Для этого следует прибыль, фактически полученную каждым звеном, сравнить с прибылью, рассчитанной в соответствии с долей добавленной стоимости (таблица 4).
Таблица 4- Распределение прибыли интегрированной цепочки
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Прибыль производителя, рассчитанная по критерию добавленной стоимости, тыс.руб. |
П1 = К1 × П |
162450 |
Прибыль посредника, рассчитанная по критерию добавленной стоимости, тыс.руб. |
П2 = К2 × П |
8550 |
Рентабельность реализованной продукции производителя, рассчитанная по критерию добавленной стоимости, % |
Р1 = (П1 / С1) × 100 |
13,4 |
Рентабельность реализованной продукции переработчика, рассчитанная по критерию добавленной стоимости, % |
Р2 = (П2 / С2) × 100 |
85,5 |
Прибыль производителя, рассчитанная по фактически сложившейся доле, тыс.руб. |
Пф1 = (Собщ × (Робщ × Рф1 / 100)) / 100 |
121176 |
Прибыль посредника, рассчитанная по фактически сложившейся доле, тыс.руб. |
Пф2 = (Собщ × (Робщ × Рф2 / 100)) / 100 |
49817 |
Прибыль (убыток) производителя, тыс.руб. |
ΔП1 = Пф1 - П1 |
-41274 |
Прибыль (убыток) посредника, тыс.руб. |
ΔП2 = Пф2 - П2 |
41274 |
Доля перераспределенной прибыли, % |
ΔП = (ДП1(2) / П) × 100 |
24 |
Прибыль производителя, рассчитанная по принципу равной рентабельности, тыс.руб. |
П3 = С1 × Робщ / 100 |
169600 |
Прибыль посредника, рассчитанная по принципу равной рентабельности, тыс.руб. |
П4 = С2 x Робщ / 100 |
1400 |
Прибыль (убыток) производителя, тыс.руб. |
ΔП3 = Пф1 - П3 |
-48824 |
Прибыль (убыток) посредника, тыс.руб. |
ΔП4 = Пф2 - П4 |
48824 |
Доля перераспределенной прибыли, % |
ΔП = (ΔП3(4) / П) × 100 |
29 |
Расчет примера деятельности интегрированной цепочки показал, что при существующей схеме работы у посредника остается часть прибыли производителя, которая составила 41274 тыс.руб. (24% общей прибыли) при существующей ситуации и 48824 тыс.руб. (29%) при распределении прибыли в соответствии с принципом равной рентабельности. Так как в данном расчете нам важно отразить принцип распределения общей прибыли, то мы не рассматриваем дотации предприятию со стороны государства в виде низких цен по сравнению с импортом на производимое в республике сырье.
Вариант 2.
Второй вариант расчета предполагает продажу производителем продукции собственной товаропроводящей сети или посреднику по себестоимости (таблица 5). В данном расчете мы считаем необходимым учесть дотации государства, выражающиеся в установлении более низкой цены по сравнению с импортом на один из основных видов сырья.
Таблица 5 - Распределение прибыли в случае определения товаропроводящей сети (посредника) центром прибыли
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Государственная дотация, тыс.руб. |
Д |
160000 |
Прибыль посредника, тыс.руб. |
П3 = П |
171000 |
Рентабельность посредника, % |
Р3 = (П3 / С2) × 100 |
1710 |
Прибыль посредника (с учетом дотации), тыс.руб. |
П3' = П3 - Д |
11000 |
Рентабельность посредника, рассчитанная с учетом государственной дотации, % |
Р3' = (П3'/ С2) × 100 |
110 |
Рентабельность реализованного товара на экспорт, % |
Робщ |
13,97 |
Рентабельность реализованного товара на экспорт с учетом государственной дотации, % |
Робщ' = ((П3 - Д) / Собщ) × 100 |
0,9 |
Вариант 3.
Третий вариант расчета предполагает всю прибыль от реализации продукции оставить на предприятии, производящем продукцию (таблица 6).
Таблица 6 - Распределение прибыли в случае определения центром прибыли предприятия, производящего продукцию
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Государственная дотация, тыс.руб. |
Д |
160000 |
Прибыль предприятия, тыс.руб. |
П4 = П |
171000 |
Рентабельность предприятия, % |
Р4 = (П4 / С1) × 100 |
14,09 |
Прибыль предприятия (с учетом дотации), тыс.руб. |
П4' = П4 - Д |
11000 |
Рентабельность предприятия, рассчитанная с учетом государственной дотации, % |
Р4' = (П4' / С1) × 100 |
0,9 |
Рентабельность реализованного товара на экспорт, % |
Робщ |
13,97 |
Рентабельность реализованного товара на экспорт с учетом государственной дотации, % |
Робщ' = ((П4 - Д) / Собщ) × 100 |
0,9 |
Таким образом, в зависимости от финансовой политики собственника и определения в зависимости от этого центра прибыли и центра затрат эффективность товаропроводящей сети будет различной. В случае реализации продукции не собственной товаропроводящей сетью, а сторонним посредником для достижения нулевой рентабельности цена должна быть не меньше суммы себестоимости продукции и дотации государства на ее производство, т.е. 1374 тыс.руб. Если учитывать, что цена реализации продукции на рынке 1400 тыс.руб., а посреднику необходимо получить прибыль, становится очевидным, что реализация данной продукции через посредников нерентабельна.Предложенная методика может быть использована при оценке эффективности логистических схем экспорта продукции, расчете эффективности товаропроводящей сети, трансфертных цен и цен производителя, при продаже продукции посредникам.
Таблица 1 - Исходные данные для расчета
Показатели |
Условное обозначение |
Значение |
Себестоимость продукции производителя, тыс. р./т |
Сед |
1214 |
Среднерыночная цена тонны продукции, тыс.руб./т |
Цо |
1400 |
Объем реализованной продукции, т |
О |
1000 |
Полные затраты посредника на реализацию продукции, тыс.р./т |
Спед |
10 |
Налог на недвижимость производителя, тыс. р. |
Нн1 |
4500 |
Налог на недвижимость посредника, тыс.р. |
Нн2 |
500 |
Материальные затраты производителя, тыс. р. |
МЗ1 |
1055000 |
Зарплата производителя, тыс. р. |
ЗП1 |
83000 |
Налоги на зарплату производителя, тыс. р. |
Нзп1 |
29300 |
Амортизационные отчисления производителя, тыс.р. |
А1 |
46000 |
Материальные затраты посредника, тыс.р. |
МЗ2 |
2035 |
Зарплата посредника, тыс. р. |
ЗП2 |
5000 |
Налоги на зарплату посредника, тыс. р. |
Нзп2 |
1765 |
Амортизационные отчисления посредника, тыс. р. |
А2 |
1200 |
Фактическая доля производителя в общей прибыли, % |
Рф1 |
71 |
Фактическая доля посредника в общей прибыли, % |
Рф2 |
29 |
Таблица 2 - Расчет себестоимости, общей прибыли и рентабельности интегрированной цепочки
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Себестоимость реализованной продукции производителя, тыс. р. |
|
|
Расходы посредника на реализацию всего объема продукции, тыс. р. |
|
|
Общая себестоимость реализованной продукции, тыс. р. |
|
|
Суммарный налог на недвижимость, тыс.руб. |
|
|
Минимальная выручка от реализации продукции, тыс. р. |
|
|
Максимальная выручка от реализации продукции, тыс. р. |
|
|
Прибыль от реализации продукции, тыс. р. |
|
|
Рентабельность реализации продукции, % |
|
|
Таблица 3 - Расчет добавленной стоимости, произведенной каждым участником
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Добавленная стоимость производителя (расчет методом вычитания), тыс.р. |
|
|
Добавленная стоимость посредника (расчет методом вычитания), тыс.р. |
|
|
Добавленная стоимость производителя (расчет методом сложения), тыс.р. |
|
|
Добавленная стоимость посредника (расчет методом сложения), тыс.р. |
|
|
Суммарная добавленная стоимость, тыс.р. |
|
|
Доля добавленной стоимости производителя |
|
|
Доля добавленной стоимости посредника |
|
|
Таблица 4- Распределение прибыли интегрированной цепочки
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Прибыль производителя, рассчитанная по критерию доб. стоимости, тыс. р. |
|
|
Прибыль посредника, рассчитанная по критерию доб.стоимости, тыс. р. |
|
|
Рентабельность реализованной продукции производителя, рассчи-танная по критерию доб. стоимости, % |
|
|
Рентабельность реализованной продукции переработчика, рассчитанная по критерию добавленной стоимости, % |
|
|
Прибыль производителя, рассчитанная по фактически сложившейся доле, тыс. р. |
|
|
Прибыль посредника, рассчитанная по фактически сложившейся доле, тыс.р. |
|
|
Прибыль (убыток) производителя, тыс. р. |
|
|
Прибыль (убыток) посредника, тыс. р. |
|
|
Доля перераспределенной прибыли, % |
|
|
Прибыль производителя, рассчитанная по принципу равной рентабельности, тыс. р. |
|
|
Прибыль посредника, рассчитанная по принципу равной рентабельности, тыс. р. |
|
|
Прибыль (убыток) производителя, тыс. р. |
|
|
Прибыль (убыток) посредника, тыс. р. |
|
|
Доля перераспределенной прибыли, % |
|
|
Вариант 2.
Таблица 5 - Распределение прибыли в случае определения товаропроводящей сети (посредника) центром прибыли
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Государственная дотация, тыс. р. |
|
|
Прибыль посредника, тыс. р. |
|
|
Рентабельность посредника, % |
|
|
Прибыль посредника (с учетом дотации), тыс. р. |
|
|
Рентабельность посредника, рассчитанная с учетом государственной дотации, % |
|
|
Рентабельность реализованного товара на экспорт, % |
|
|
Рентабельность реализованного товара на экспорт с учетом государственной дотации, % |
|
|
Вариант 3.
Таблица 6 - Распределение прибыли в случае определения центром прибыли предприятия, производящего продукцию
Показатели |
Формула расчета |
Значение |
Государственная дотация, тыс. р. |
|
|
Прибыль предприятия, тыс. р. |
|
|
Рентабельность предприятия, % |
|
|
Прибыль предприятия (с учетом дотации), тыс. р. |
|
|
Рентабельность предприятия, рассчитанная с учетом государственной дотации, % |
|
|
Рентабельность реализованного товара на экспорт, % |
|
|
Рентабельность реализованного товара на экспорт с учетом государственной дотации, % |
|
|