- •Тема 1. Теоретические основы анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности
- •3 Виды анализа: их классификация и характеристика; особенности применения
- •Тема 2 Методика проведения анализа и диагностики деятельности предприятия
- •1.2 Классификация методов экономического анализа.
- •Тема 3 Организация аналитической работы и оценка потенциала предприятия
- •Организация аналитической работы и потенциала предприятия
- •Информация анализа и диагностики деятельности предприятия
- •Системный подход к анализу финансово-хозяйственной деятельности
- •Тема 4 Анализ производственных результатов деятельности предприятия
- •Выполнение плана по выпуску товарной продукции за 20..Год
- •Тема 5 Анализ результатов технического состояния и развития предприятия
- •Основные показатели технического состояния предприятия
- •Анализ соответствия техники и эффективности технологий
- •Анализ инновационной деятельности
- •Тема 6 Анализ результатов социального развития предприятия
- •3. Общие показатели социальной стабильности:
- •Система социальных льгот, предоставленных за счет предприятия отражена в таблице Система социальных льгот
- •Тема 7 Анализ использования материальных ресурсов и состояния их запасов
- •Тема 8 Анализ состояния и использования основных средств
- •Тема 9 Анализ трудовых ресурсов и результатов социального развития предприятия
- •Тема 10 Анализ затрат на производство и реализацию продукции Общая характеристика затрат на производство и реализацию продукции
- •Анализ динамики обобщенных показателей и факторов
- •Анализ затрат на рубль товарной продукции
- •Анализ прямых материальных и трудовых затрат, анализ косвенных затрат
- •Диагностика затрат на производство и реализацию продукции
- •Тема 11 Анализ экономических результатов Понятие экономической состоятельности предприятия
- •Анализ экономических результатов деятельности предприятия
- •Анализ факторов, определяющих экономические результаты деятельности предприятия
- •Анализ финансовых результатов от обычных видов деятельности
- •Анализ уровня среднереализационных цен
- •Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности
- •Анализ распределения и использования прибыли предприятия
- •Тема 12 Анализ финансового состояния предприятия
- •Тема 13 Анализ деловой активности
- •Тема 14 Анализ показателей рентабельности
- •Тема 15 Использование приемов финансового менеджмента в анализе финансовой деятельности предприятия
- •Тема 16 Анализ источников финансирования хозяйственной деятельности предприятия
- •Тема 17 Рациональная структура источников средств предприятия оценка бизнеса
- •Тема 18 Управление активами предприятия
- •Тема 19 Оценка эффективности деятельности предприятия
- •Внешняя среда предприятия
- •Деятельность предприятия в условиях риска
- •Тема 20 Диагностика потенциала предприятия: кадрового, технического, производственного и финансового Организация диагностики потенциала предприятия
- •Методы и формы диагностики потенциала предприятия
- •Диагностика деятельности предприятия на основе рейтингового анализа
- •Методы диагностики вероятности банкротства
Информация анализа и диагностики деятельности предприятия
Анализ и диагностика начинается с исходной информации и завершается тем, что информация о результатах анализа поступает в управленческий орган. В нем происходит анализ информации, сравнение с желаемым результатом, принятие решения, оформление распоряжений и передачи их.
Затем информация об изменениях процесса по результатам управленческого воздействия вновь поступает в систему управления.
Информационная база анализа и диагностики основана на организованном нормировании в бухучете и отчетности, на финансовой и статистической отчетности, специальной экономической, технической и иной информации.
Анализ и диагностика требуют соответствующей подготовки и обработки исходных данных, которые классифицируются следующим образом:
общие сведения о предприятии;
информация о системе управления технико-экономической деятельности предприятия, которая включает сведения о виде и структуре упрощенной системы, о процессах управления, об оргтехнике;
специальные сведения о технологии производственного процесса и основных производственных результатах;
информация об экономической деятельности предприятия;
данные о финансовых результатах;
информация о трудовых ресурсах и социальном развитии предприятия;
сведения об общей эффективности технико-экономической деятельности предприятия.
Исходная информация имеет особенности отраслевой и технической специфики производства и вида анализа.
Исходные материалы для анализа обычно оформляются в виде сводных аналитических таблиц, графиков, записок по соответствующим разделам.
Проблемами формирования исходной информации для анализа и диагностики являются:
отсутствие полного объема необходимой информации;
невозможность проверки имеющейся информации;
недостаточная детализация нужной информации для выполнения сравнительного анализа по отдельным направлениям.
Основные показатели, используемые в анализе и диагностике деятельности предприятия
В анализе и диагностике финансово-хозяйственной деятельности предприятий используется большое число разнообразных показателей (обобщающих, сводных, синтетических, интегральных, частных), которые можно классифицировать по различным признакам
Основные показатели, используемые в анализе и диагностике финансово-хозяйственной деятельности предприятий
Название показателя |
Экономическое содержание |
||
Показатели затрат |
|||
Основные средства |
Средства, инвестированные предприятием в производство, с оборачиваемостью свыше 1 года (основные производственные и непроизводственные фонды) |
||
Основные производственные фонды |
Основные фонды отраслей производственной сферы. Различают их активную (машины, механизмы, оборудование) и пассивную часть (здания, сооружения) |
||
Основные непроизводственные фонды |
Основные фонды отраслей непроизводственной сферы или принадлежащие населению |
||
Оборотные средства |
Средства, инвестированные предприятием в производство, с оборачиваемостью до 1 года (сумма оборотных производственных фондов и фондов обращения) |
||
Оборотные производственные фонды |
Запасы сырья, основных и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов и комплектующих изделий, топлива, запасных частей |
||
Фонды обращения |
Готовая продукция, денежные средства и средства в расчетах |
||
Материальные ресурсы |
Оборотные производственные фонды, готовая продукция и другие виды товарно-материальных ценностей |
||
Численность работающих |
Общее число работников аппарата управления, инженерно-технических работников и рабочих |
||
Денежные средства |
Общая сумма выручки, которая возмещает оборотные средства, авансированные в процесс производства на оплату сырья, материалов, топлива, электроэнергии, и чистая выручка в виде валового дохода |
||
Финансовые ресурсы |
Часть денежных средств (валового дохода), находящихся в обороте предприятия, которая предназначена для финансирования технико-экономической деятельности и выполнения финансовых обязательств (платежи в бюджет, отчисления во внебюджетные фонды) |
||
Инвестиции |
Вложения в капитальное строительство, реконструкцию, модернизацию, капитальный ремонт (прямые, производственные инвестиции) и в ценные бумаги (портфельные инвестиции)
|
||
Показатели затратоемкости |
|||
Ресурсоемкость |
Отношение стоимости ресурсов к объему реализации |
||
Фондоемкость |
Отношение среднегодовой стоимости основных фондов к объёму реализации |
||
Материалоемкость |
Отношение стоимости материальных затрат к объему реализации |
||
Капиталоемкость |
Отношение капитальных вложений к объему реализации |
||
Трудоемкость |
Отношение затрат живого труда к объему реализации |
||
Энергоемкость |
Отношение стоимости энергоресурсов к объему реализации |
||
Топливоемкость |
Отношение стоимости топлива к объему реализации |
||
Показатели результатов |
|||
Объем производства продукции (работ, услуг) |
Общий объем произведенной продукции (работ, услуг) в физическом или стоимостном (денежном) выражении
|
||
Валовой доход |
Разница между общей суммой выручки от реализации продукции (работ, услуг) и размером платежей (за приобретенные товарно-материальные ценности и оказанные услуги) и амортизационных отчислений |
||
Чистая продукция |
Валовой доход минус материальные затраты (или прибыль плюс заработная плата) |
||
Производительность труда |
Отношение объема выпущенной продукции (работ, услуг) к численности занятых |
||
Фондоотдача |
Отношение объема реализации к среднегодовой стоимости основных производственных фондов |
||
Капиталоотдача |
Отношение объема реализации к стоимости капитальных вложений |
||
Материалоотдача |
Отношение объема реализации к стоимости материальных ресурсов на производство |
||
Рентабельность, или прибыльность |
Отношение прибыли к вложенным средствам, фондам и используемому оборудованию |
||
Эффективность использования активов |
Отношение дохода (результата) к стоимости используемых активов |
||
Показатели —факторы |
|||
Уровень автоматизации |
Удельный вес автоматизированного производства |
||
Уровень механизации |
Удельный вес механизированного производства |
||
Оборачиваемость оборотных средств |
Время, в течение которого совершается их полный кругооборот |
||
Обеспеченность оборудованием, машинами, механизмами |
Соотношение между наличием оборудования, машин, механизмов и потребностью в них |
||
Обобщающие показатели |
|||
Стоимость имущественного комплекса предприятия |
Стоимость предприятия в целом |
||
Чистые активы |
Общая стоимость активов за вычетом краткосрочных и долгосрочных обязательств (по балансовой стоимости) |
||
Оборотный капитал |
Разница между текущими активами и краткосрочными текущими обязательствами |
||
Рыночная стоимость предприятия |
Стоимость акций предприятия, отражающая конъюнктуру рынка, т. е. соотношение спроса и предложения в данный момент времени |
||
Ликвидность |
Способность предприятия быстро реализовать активы |
||
Платежеспособность
|
Мера покрытия предприятием заимствованных средств, отношение текущих активов к текущим обязательствам |
||
Эффективность использования собственного (акционерного) капитала |
Отношение дивидендов (дохода) к стоимости акционерного капитала |
||
Для конкретных целей отбираются конкретные показатели с учетом вида, методики, отраслевой специфики объектов анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности. В рамках анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия используют процедуры комплексной оценки, которые завершаются построением мультипликатора — агрегированного показателя, выведенного на базе показателей более низкого уровня, который выполняет роль своеобразного индикатора. Отметим, что существуют два типа мультипликаторов: стандартные, применяемые повсеместно, и субъективные, которые определяются для конкретного предприятия.
К стандартным мультипликаторам относится широко известная модель Дюпона, которая используется для оценки экономического роста компании. Основная сложность применения этой модели связана с необходимостью ведения бухгалтерской отчетности по международным стандартам, переход на которые в России еще не осуществлен. Другой известный стандартный мультипликатор — оценка вероятности наступления банкротства предприятия по методу Альтмана. Этот показатель основан на расчете суммы пяти финансовых коэффициентов (рентабельность и оборачиваемость активов, коэффициенты задолженности и реинвестирования прибыли в активы, доля собственных оборотных средств в активах), каждый из которых имеет определенный вес. Но поскольку и набор, и веса коэффициентов были рассчитаны в США в 1960-е годы, они не соответствуют современным российским реалиям. Поэтому метод Альтмана можно применять только для общей оценки тенденций развития предприятия.
Субъективные мультипликаторы позволяют учесть специфические характеристики, которые не учитываются стандартными методами анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия.