2.2 Задача по анализу

Задание:

1. оценить структуру имущества предприятия, проанализировав активы предприятия, представленные в таблице 4;

2. оценить структуру источников образования имущества, проанализировав пассивы организации, представленные в таблице 4;

3. провести оценку структуры и динамики расходов предприятия в его выручке на основании данных о доходах и расходах;

4. по результатам анализа дать общую оценку структуры и динамики показателей отчетности предприятия.

Таблица 4

Бухгалтерский баланс, тыс. руб.
Актив	На 31.12.2015	На 31.12.2014
1. Внеоборотные активы	9900	8090
2. Оборотные активы	11346	9620
- запасы	5560	4030
- дебиторская задолженность	5030	5205
- финансовые вложения	56	205
- денежные средства	700	180
БАЛАНС	21246	17710
Пассив
3. Капитал и резервы	11008	10590
- уставный капитал	50	50
- добавочный капитал	3350	2450
- резервный капитал	3374	4190
- нераспределенная прибыль	4234	3900
4. Долгосрочные обязательства	-	-
5. Краткосрочные обязательства	10238	7120
- заемные средства	2561	2485
- кредиторская задолженность	7050	3750
в том числе поставщики и подрядчики	1386	1584
- прочие обязательства	627	885
БАЛАНС	21246	17710

Таблица 5

Отчет о финансовых результатах, тыс. руб.
Показатель	За год 2015	За год 2014
Выручка (в нетто-оценке)	61350	59860
Себестоимость продаж	(54806)	(55680)
Прибыль (убыток) от продаж	6544	4180
Прочие доходы	650	620
Прочие расходы	(1902)	(1658)
Прибыль (убыток) до налогообложения	5292	3142
Текущий налог на прибыль	(1058)	(628)
Чистая прибыль (убыток)	4234	2514

Таблица 6

Оценка структуры имущества организации

Актив	На начало года		На конец года		Изменения
	тыс.руб.	% к балансу	тыс.руб.	% к балансу	абсолют., тыс.руб.	относит., %	% к балансу
1	2	3	4	5	6	7	8
1. Внеоборотные активы	8090,00	45,68	9900,00	46,59	1810,00	22,37	10,22
2. Оборотные активы	9620,00	54,31	11346,00	53,40	1726,00	17,94	9,75
- запасы	4030,00	22,75	5560,00	26,16	1530,00	37,96	8,64
- дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	5205,00	29,39	5030,00	23,67	-175,00	-3,36	-0,99
- краткосрочные финансовые вложения	205,00	1,15	56,00	0,26	-149,00	-72,68	-0,84
- денежные средства	180,00	1,01	700,00	3,29	520,00	288,89	2,94
БАЛАНС	17710,00	100,00	21246,00	100,00	5262,00	291,12	29,71

Таблица 7

Оценка структуры источников образования имущества организации, тыс.руб.

Пассив	На начало года		На конец года		Изменения
	тыс.руб.	% к балансу	тыс.руб.	% к балансу	абсолют., тыс.руб.	относит., %	% к балансу
1	2	3	4	5	6	7	8
3. Капитал и резервы	10590	59,80	11008	51,81	418,00	3,95	2,36
- уставный капитал	50	0,28	50	0,24	0	0	0
- добавочный капитал	2450	13,83	3350	15,77	900,00	36,73	5,08
- резервный капитал	4190	23,66	3374	15,88	-816,00	-19,47	-4,61
- нераспределенная прибыль	3900	22,02	4234	19,93	334,00	8,56	1,89
4. Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-	-
5. Краткосрочные обязательства	7120	40,20	10238	48,19	3118,00	43,79	17,61
- кредиты и займы	2485	14,03	2561	12,05	76,00	3,06	0,43
- кредиторская задолженность	3750	21,17	7050	33,18	3300,00	88,00	18,63
в том числе поставщики и подрядчики	1584	8,94	1386	6,52	-198,00	-12,50	-1,12
- прочие краткосрочные обязательства	885	5,00	627	2,95	-258,00	-29,15	-1,46
БАЛАНС	17710	100,00	21246	100,00	6874,00	38,81	33,81

Таблица 8

Оценка структуры и динамики расходов организации, тыс.руб.

Пассив	Базовый период 2014 г.		Отчетный период 2015 г.		Изменения
	тыс.руб.	% к выручке	тыс.руб.	% к выручке	абсол., тыс.руб.	относит. к базовому периоду, %	% к выручке базового периода
1	2	3	4	5	6	7	8
Выручка	68030,000	100,00	72000,000	100,00	3970,00	5,84	0,06
Себестоимость продаж	-49620,000	-72,94	-63579,000	-88,30	-13959,00	28,13	-0,21
Прибыль (убыток) от продаж	18410,000	27,06	8421,000	11,70	-9989,00	-54,26	-0,15
Прочие доходы	620,000	0,91	1560,000	2,17	940,00	151,61	0,01
Прочие расходы	-1230,000	-1,81	-3250,000	-4,51	-2020,00	164,23	-0,03
Прибыль (убыток) до налогообложения	17800,000	26,16	6731,000	9,35	-11069,00	-62,19	-0,16
Текущий налог на прибыль	-3560,000	-5,23	-1346,000	-1,87	2214,00	-62,19	0,03
Чистая прибыль (убыток)	14240,000	20,93	5385,000	7,48	-8855,00	-62,18	-0,13

На основе полученных данных проведем анализ финансового состояния предприятия.

После проведения анализа изменений в активе баланса (таблицы 4 и 6) можно сделать следующие выводы.

Увеличение внеоборотных активов на 22,37 % свидетельствует о том, что компания увеличила свое имущество.

Увеличение оборотных активов относительно валюты баланса составило 17,94%. Оборотные активы компании состоят из запасов, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств.

Увеличение запасов на 37,96 % предприятия приводит к увеличению риска замораживания оборотных средств. Кроме того, это говорит о том, что предприятие склонно к затовариванию.

В 2015 году дебиторская задолженность снизилась на 175 тыс. руб. или 3,36 %, что является положительным изменением как результат эффективной работы службы по взысканию дебиторской задолженности. Например, за счет тщательно выстроенного процесса управления риском неплатежей, совершенствования договоров, налаживанию контроля над сбором и хранением первичной документации, качественного финансового учета, оптимизации управления взаиморасчетами с контрагентами.

Краткосрочные финансовые вложение сократились на 149 тыс.руб. или 72,68%. Краткосрочные финансовые вложения представляют собой форму временного использования свободных денежных активов предприятия с целью защиты их от инфляции и получения дохода. В связи с высокой ликвидностью краткосрочных финансовых вложений они приравниваются к готовым ? средствам платежа и служат обеспечением неотложных финансовых обязательств предприятия. Поэтому, их уменьшение может расцениваться как не эффективное управление финансовыми средствами компании.

Денежные средства увеличились на 520 тыс. руб. в 2015 году, т.е. их увеличение составило 288,89 %. Так как денежные средства являются наиболее ликвидной частью активов, то увеличение их доли свидетельствует о повышении ликвидности оборотных активов и их оборачиваемости. Возможно, денежные средства высвободились за счет погашения дебиторской задолженности.

После проведения анализа изменений в пассиве баланса (таблицы 4 и 7) можно сделать следующие выводы.

Увеличение доли собственного капитала характеризует предприятие как финансово устойчивое и свидетельствует о росте деловой активности предприятия. Изменение составило 418 тыс. руб. или 3,95%.

Добавочный капитал вырос на 900 тыс. руб. или 36,73%. Резервный капитал сократился на 19,47%. Кроме того, произошло увеличение нераспределенной прибыли на 334 тыс. руб. или 8,56%. Тем самым нераспределенная прибыль составила 38,46% от капитала компании, что говорит об эффективной работе предприятия, так как эта часть собственного капитала создается в процессе хозяйственной деятельности.

Увеличение краткосрочных обязательств является негативным фактом, который характеризует ухудшение структуры баланса и повышение риска утраты финансовой устойчивости. Краткосрочные обязательства увеличились на 43,79%, а их доля относительно валюты баланса возросла с 40,20% до 48,19% в 2014 и 2015 годах соответственно. Прирост краткосрочных обязательств наблюдается по всем приведенным статьям баланса: по заемным средства, по кредиторской задолженности, в том числе по поставщикам и подрядчикам, по прочим обязательствам. Наибольший процент относительно валюты баланса составляет кредиторская задолженность. Ее прирост составил 88%.

Подводя итог анализа бухгалтерской отчетности компании, можно сделать вывод о том, что ее финансовая устойчивость растет: на фоне растущих обязательств также растут и собственные средства. Компания имеет высокую ликвидность за счет большого объема денежных средств на расчетных счетах и увеличения запасов.

После проведения анализа изменений в отчете о финансовых результатах (таблицы 5 и 8) можно сделать следующие выводы.

Прирост выручки компании составил 5,84% или 3970 тыс. руб.

Значительно возросла себестоимость продаж: изменение составило 13959 тыс. руб. или 28,13% относительно предшествующего периода. В 2014 году себестоимость составляла 72,94% от выручки, а в 2015 году стала составлять 88,3%. Такой прирост доли себестоимости в большей мере повлиял на структуру чистой прибыли и ее сокращение.

Опираясь на приведенный отчет, можно также сделать вывод о том, что у компании возрос интерес к деятельности, не относящейся к ее основной: возросли доли прочих доходов и прочих расходов на 151,61% и 164,23% соответственно. Также можно заметить, что доля прочих расходов превышает долю прочих доходов более чем в два раза, что является негативным показателем. Возможно, компания вынуждена выплачивать большие штрафы, пени неустойки, убытки прошлых лет, различного рода просрочки.

Доля текущего налога на прибыль относительно выручки за исследуемый период сократилась на 62,19% о. В итоге получаем чистую прибыль, равную 5385 тыс. руб., доля которой составляет 7,48% от выручки от продажи и меньше чистой прибыли 2014 года на 62,18%.