2. Условия поставки

2. 1. Выбор условий контракта.

— Подробно рассматриваются условия формирования цены товара по базисным условиям поставки, т.к. за этим скрывается риск недополучения прибыли. Единственным методом защиты является четкое рассмотрение структуры цены контракта.

— За время между моментом подписания контракта и моментом поставки цена может измениться. Поэтому по рекомендации ЕЭК в контрактах устанавливается «скользящая цена», которую обычно рассчитывают по следующей формуле:

Р1 = Р0/100 х (А + В х Ц/М0 + С х ^/50),

где Р/ — цена в момент отгрузки;

Р0 — цена при подписании контракта;

А, В, С — доли различных статей затрат в стоимости товара (в сумме =100%);

А — накладные расходы и прибыль экспортера;

В — материальные затраты;

С — затраты на оплату персонала;

М1 и М0 — цена продукции на моменты подписания и исполнения контракта;

затраты на рабочую силу на моменты подписания и исполнения контракта.

2.2. Форс-мажорные обстоятельства.

Труднее всего оценивать и предотвращать риски, которые возникают в результате форс-мажорных обстоятельств. В качестве таковых не признаются обычные коммерческие риски — колебания конъюнктуры, изменения цен, банкротство.

2.3. Расторжение контракта.

— Подробно и четко фиксируются условия расторжения контракта — порядок возмещения убытков, выплаты неустойки, штрафов.

— Контракт можно расторгнуть при следующих обстоятельствах: замена исполнителя, дополнительные соглашения о прекращении обязательств.

— Реализация права на расторжение контракта вследствие нарушения его условий ограничена — это может быть только просрочка поставок.

3. Выбор партнера

Выбор партнера (посредника) также позволяет снизить риски, связанные с незнанием обстоятельств и условий его деятельности. Многие западные мониторинговые фирмы советуют в этом случае использовать правило 5 «С»:

—Характер (character) — репутация в деловом мире, ответственность и готовность выполнить обязательства.

— Финансовые возможности (capacity) — способность погасить ссуду, кредит или другой долг за счет текущих денежных поступлений или продажи активов.

—Имущество (capital) — величина и структура акционерного и уставного капитала.

— Обеспечение (collateral) — виды и стоимость активов.

—Общие условия (conditions) — состояние конъюнктуры и другие факторы внешней среды.

4. Оценка рисков и определение ущербов

Способность управлять рисками, т.е. снижать, компенсировать и предотвращать потери, определяется после выявления характера риска и получения его количественных и качественных оценок. При оценке рисков применяются несколько основных подходов и множество методов.

Согласно теоретическому подходу риск рассчитывается:

—на основе логических рассуждений, эмпирически — путем экстраполяции прошлых ситуаций и прогнозирования их на будущее;

— на основе статистики — путем изучения статистики потерь с установлением частоты появления определенных уровней потерь;

—экспертно — на основе оценок и информации, полученной от экспертов;

—расчетно-аналитически — путем построения кривой распределения вероятностей потерь.

Выбор методов оценки риска чаще всего связан с обстоятельствами и необходимой точностью оценок ущербов (прибылей) от невыполнения договоров, сделок и других операций. Разнообразные методы оценки риска — от простейших, позволяющих сориентироваться в сложившейся ситуации, до современных математических методов — позволяют получить точные количественные оценки с прогнозируемой динамикой.

1. Простым методом является оценка риска на основе статистического подхода.

1.1. Расчет коэффициента риска:

Кр = У/С, где К — коэффициент риска;

У— максимально возможная сумма убытка, руб.;

С — объем собственных финансовых ресурсов с учетом точно известных поступлений, руб.

1.2. Оценка абсолютной величины риска:

Р=У*р(У),

где Р — реальная величина риска, руб.;

У — ожидаемый ущерб, руб.; р (У) — вероятность ущерба.

Результаты оценки, как правило, позволяют в дальнейшем принять решение о мерах компенсации, снижения или предотвращения логистического риска, в основе которых лежат существующие и постоянно модифицируемые методы. В их числе:

1. Диверсификация— распределение инвестируемых средств между различными объектами вложения капитала в JIC, которые непосредственно не связаны между собой, что способствует снижению риска и уменьшению потерь.

2. Передача риска(снижение риска) — передающая сторона (трансфера) передает риск принимающей стороне (трансфери) на основе заключения контракта. Широко применяется при заключении строительных контрактов, аренде, лизинге, в договорах хранения, перевозки, продажи, обслуживания, снабжения, поручения, факторинга (под уступку денежного требования), биржевых сделках. Передаваться могут риски платежеспособности, имущества, ответственности, остановки деятельности.

3. Лимитирование — установление предельных сумм расходов, продажи, кредита и т.п. Используется банками при выдаче ссуд, предприятиями при продаже товаров в кредит, инвесторами при определении сумм вложений капитала. Лимитирование может рассматриваться и как метод ограничения риска.

4. Страхование— передача или распределение рисков, возникающих у одного лица, между рядом лиц. Используется в соответствии с действующим законодательством в различных странах — двойное страхование, перестрахование, самострахование.

5. Устранение риска— отказ от некоторых видов деятельности, связанных с риском.

24