Задача 1

Моніторинг дебіторської заборгованості.

Обсяг продажів компанії 500 000 дол. на рік. Середній період повернення дебіторської заборгованості 60 днів. Ставка овердрафту - 17% річних.

Умови факторингової компанії: виплата 80% заборгованості відразу за ставкою 18%. Термін збору дебіторської заборгованості - 45 днів. Економія адміністративних витрат 8000 дол. Послуги факторингової компанії - 2% від обсягу продажів.

Чи варто компанії прийняти пропозицію факторингової компанії?

Задача 2

Громадянин Сергєєв планує покласти в банк 1 вересня під 12% річних складних таку суму, щоб його син, що надійшов в інститут, міг знімати з цього рахунку щорічно 1 вересня, починаючи з наступного року, 5000 дол., Вичерпавши весь вклад до кінця п'ятирічного терміну навчання . Яку суму повинен внести на рахунок пан Сергєєв?

Задача 3

Тривалість інвестицій у створення нового виробництва складає 3 роки з розподілом по роках: 45%, 30%, 25%. Необхідний обсяг інвестицій у будівлі, споруди і обладнання відповідно дорівнює: $220 000, $230 000, $700 000. Загальний обсяг вкладень у оборотні кошти складає $50 000.

Визначити загальний обсяг прямих інвестицій та його розподіл по роках і структурних складових з урахуванням таких співвідношень між складовими інвестицій:

• витрати на наладку та обладнання цехових приміщень складають відповідно 16% та 12% витрат на обладнання;

• витрати на транспортні засоби складають 14% від суми витрат на споруди та обладнання;

• витрати на придбання технології дорівнюють половині витрат на обладнання.

Результати розрахунків мають бути представлені у таблиці 1.

Таблиця 1

Розподіл по роках загальної суми інвестицій

Прямі капітальні вкладення	1-й рік	2-й рік	3-й рік	Усього
Вкладення у основні засоби
Будівлі
Споруди
Обладнання
Наладка
Обладнання цехових приміщень
Транспортні засоби
Технології
Вкладення у оборотні кошти
Усього:

Тести:

1. Фінансові посередники, що забезпечують господарюючим суб'єктам захист від різного роду ризиків:

а) пенсійні фонди;

б) лізингові фонди;

в) інвестиційні фонди;

г) страхові компанії.

2. Ефективна вартість позиченого капіталу відображає фінансовий феномен, сутність якого полягає у наступному:

а) ставка відсотку за кредит завжди є нижчою, ніж вартість власного капіталу, що свідчить про доцільність використання позиченого капіталу в більшій частині, ніж власного;

б) сума відсотків за кредит відноситься до складу валових витрат, що дозволяє зменшити суму оподатковуваного прибутку, і відповідно середньозважену вартість капіталу;

в) ставка відсотку за кредит є вищою, ніж сума сплачуваних дивідендів у процентному відношенні до прибутку за звітний період, що свідчить про недоцільність використання позиченого капіталу в більшій частині, ніж власного.