14. Неоклассическая трактовка фискальной и кредитно-денежной политики.

Бюдж.-налог- по-ка представл. собой гос. меры воздействия на эк-ю ситуацию посредством гос. закупок, трансф, налогов и проч. Разл. дискреционную фиск. пол-ку (гос. меры по изм. гос. закупок, трансф, налоговых ставок с целью воздейств. на ур-нь инф, ВВП, р-нь зан-сти) и автоматическую фиск. пол-ку (автоматич. изм-е бюдж, расх. в рез-те циклич. колебаний совок. в ып-ка. 1) влияние БНП на равновес. Пусть гос-во увел. закупки на ΔG за счет зайов у ат. сектора. Тогда част. S не мен, а гос. S падают на ΔG. При преж. равновес. ставке % инвест. С превысит S, что приведет к росту % ставки и падению I. Т.к. выпуск, объем налогов, потреб. не меняются, I упадут на ту же ΔG. Т.о. в долгоср. пер-де последств. роста гос. расх. будет падение I, называемое вытеснением частн. I. Снижение G приведет к увелич. I. При сниж налогов на ΔT, YD вырастет на ΔT. Поэтому потреб. увел. на МРС*ΔT, а частн. S на (1-MPS* ΔT. Гос. S снизятся на ΔT. Тогда нац. S изменятся на (1-МРС) ΔT- ΔT=-МРС*ΔT, т.е. умен. на МРС*ΔT % ставка увел. и мен. I на МРС*ΔT. Т.о. рез-м стимулирующей БНП явл-ся вытесн. I. Однако в расчет на ед-цу сниж. Т, вытесн. I происх. в меньш. обхеме, ем при единич. увел. гос. закупок. Вытесн.I замедляет процесс накопл. кап-ла и снижает потенц. выпуск. Поэтому представ-ли класс. школы выступают против БНП. Ден-кред. пол-ка. – воздейств. на эк-ку поср-вом регулир-я кол-ва наход. в обращ. денег. Главный проводник этой пол-ки – ЦБ, ответств. за обеспеч. страны необход. для эфф. функц-ия эк-ки кол-вом денег. Для этого у ЦБ есть 3 возм-сти: 1) проводить опер-ции на откр. рынке ц.б. (покуп. и прод), 2) менять ст-сть кредитов КБ (при ее снижении объем кредитов и днег возраст), 3 опр-ть норму мин. резерв-го покрытия. Чем она выше, тем меньше кред. могут предоставить КБ.С т. зрен. класс. теории кол-во д енег в эк-ке не окзывает влияне на реал. перемены. Такое св-во денег – нейтральность днег. Кривая сов-го предл AS у неоклас. выглядит как вертик. линия, отржая тот факт, что в этих усл-х невозм. достичь дальнейш. увелич. объема произв-ва, даже если это стимулир-ся увелич. совокупн. С. Его рост в дан. случ. вызывает инф, но не рост ВВП. Класс. кривая хар-ет ествеств.объем пр-ва, т.е. ур-нь ВНП при есеств. ур-не безработ, или макс. выс. ур-нь ВНП, кот. м.б. создан при имеющ-ся в общ-ве технологиях, труд. и природ. рес-х без роста темпов инф.

15. Кредитно-денежная и бюджетно-налоговая политика в IS-LM модели.

М одtль LM отраж. сост. равнов. на р-ке денег и ц.б. С на реал. запасы ден. ср-в (М/Р)^d зависит от реал. дохода (прямопроп) и ном. ставки %(обратнопроп). L(Y,i)=(M/H)^d. Чтобы на ден. р-ке уст-сь равновес., необх. рав-во С и П этих запасов. Номин. П денег контролир ЦБ (М=М’). Ур-нь цен фикс. Кр. LM – кр, кажд. точка кот. показывает такие знач-я свокуп. ВВП и r, при кот. ранок денег нах-ся в равновес. Спрос на деньги: L(Y,r)=eY-fr, где e>0,f>0 – коэф-ты чувств-стиС на деньги к изм. дох. и % ставки соотв-но  M’/P=eY-fr Y=1/e*M/Pf/e*rLM – прямая. Модель IS отраж. равновес. н р-ке заемн. ср-в, Т и У, кот. достиг-ся одноврем. Она представляет собой отражние всех возм. сост. равновес. на рынке Т и У, т.е. описывает связь равновесн. ур-й дохода и ставки %. Ур-е кр. IS м.б. получ. след. спос: Y=C+I+G, c=f(y-T), I=I(r), T=T’, G=G’, y=f(y-T’)+I(r)+G’. При повыш. r I сниж-ся, поэтому, зав-сть м/у Y и r обратная.

Модель IS-LM в целом может рассм-ся как модель опред-я равновес. ур-ня дох. при фикс. ценах, а таже как модель совок. С. В этом плане она явл-я частью более общ. модели AD-AS.

В лияние БНП на равновес: на => IS  на вел-ну =>C на деньги => график C на деньги  => . Из-за эффекта вытеснения I увелич-е дох. происходит в меньшем объёме, чем в модели кейнсианского креста: возрастает до , а не до .

В лияние КДП на равновес. Пусть увелич. предлож. денег. При фикс. ценах реал. запас ден. ср-в возрастает.==> падение r  LM . Падение r вызовет увел I и увел. равнов. дох. Это процесс наз-ся ехинзм ден. трансмиии. Новое краткоср. равнов. уст-ся в т., т.е. доход возрос до , а ставка % упала до

Взаимод. КДП и БНП. Эти политики не провод-ся изолированно. Псть налоги увел-ся на ΔT. тогда если ЦБ на пост. ур-не поддерж-т П денег, это приведет к падению выпуска и r в краткоср. пер-де. Ели ЦБ поддерж. r на пост. ур-не, то он должен уменьшить П денег. Рез-томбудет более сильное снижние выпуска. Если же ЦБ поддерж. доход на пост. ур-не, то он увелич. П денег, что вызовет более сильное падение r