- •Введение
- •Ключевые слова
- •Оценка эффективности инвестиционного проекта.
- •1.1 Критерии оценки эффективности инвестиционного проекта.
- •1. Чистое современное значение npv (net present value).
- •Эффективная ставка, внутренняя эффективность, внутренняя норма доходности r (internal rate of return, irr)
- •Срок (время) окупаемости инвестиционного проекта (discount payback period, dpp)
- •Норма рентабельности, индекс доходность инвестиционного проекта (profitability index, pi)
- •Построение оптимального портфеля ценных бумаг при рискованных вложениях. Задача г.Марковица (h.Markowitz).
- •2.1 Постановка задачи оптимизации портфеля ценных бумаг.
- •1.2 Расчет показателей эффективности инвестиционного проекта.
- •2.2 Аналитическое решение упрощенной задачи построения оптимального портфеля с минимальным риском (задача об осторожном инвесторе)
- •Численное решение с помощью Excel задачи об осторожном инвесторе
- •Численное решение с помощью Excel задачи построения оптимального портфеля (задача г.Марковица - общий случай)
- •Построение оптимального портфеля ценных бумаг при рискованных и безрисковых вложениях. Задача д.Тобина (j.Tobin).
- •Постановка задачи.
- •Аналитическое решение задачи построения оптимального портфеля (задача д.Тобина).
- •Численное решение с помощью Excel задачи построения оптимального портфеля (задача д.Тобина).
- •Статистика фондового рынка. Расчет исходных данных для построения оптимального портфеля ценных бумаг (п.5).
- •Построение оптимального портфеля ценных бумаг при рискованных вложениях для исходных данных, полученных в п.4. (Задача г.Марковица. Численное решение на Excel ).
- •Список рекомендуемой литературы
Список рекомендуемой литературы
Основная литература.
Шарп Уильям Ф. и др. Инвестиции (университетский учебник) М., ИНФРА-М, 1998, 1028с.
Гитман Л. Дж., Джонк М.Д. Основы инвестирования. Пер. с англ. М., Дело, 1999.- 1008с.
Хеннигер Э., Крюгер Т.М. Руководство по изучению учебника «Основы инвестирования» Гитман Л. Дж., Джонк М.Д. . Пер. с англ. М., Дело, 1999, 192с.
Берндт, Эрнст Роберт Практика эконометрики: классика и современность, для студентов вузов обучающихся по специальности 060000 «экономика и управление» (Пер. с англ. под ред. проф. С.А. Айвазяна) серия «зарубежный учебник», М., ЮНИТИ-ДАНА, 2005, 863с.
Финансовый менеджмент. Теория и практика. Под ред. Стояновой Е.С. – М.: Перспектива, 1999. – 656 с.
Четыркин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. – М.: «Дело ЛТД», 1995. – 320 с.
Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций. – М.: «Дело ЛТД», 1998. – 256 с.
Экономико-математические методы и модели. Уч. пособие. – Минск: Изд-во БГЭУ, 1998. – 413 с.
Первозванский А.А., Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: расчет и риск. – М.: Инфра-М, 1994. – 192 с.
Уотшем Терри.Дж., Паррамоу Кейт., Количественные методы в финансах, М., Финансы изд. ЮНИТИ, М., 1999-528с.
Шапкин А.С,, Шапкин В.С. Теория риска и моделирование рисковых ситуаций, Учебник, М., Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2006, 880с.
Дубина А.Г., Орлова С.С., Шубина И.Ю., Хромов А.В. Excel для экономистов и менеджеров. – СПб., Питер, 2004, 295с.
Мельников А.В., Попова Н.В., Скорнякова В.С.Математические методы финансового анализа. М., Анкил, 2006, 440с.
Клоков В.И. Финансовые риски. Методическое пособие. СП б., СЗАГС, 2002.- 60 с.
Клоков В.И. Инвестиции, учебно- методический комплекс, СПб. Изд-во СЗАГС, 2004.- 32 с.
Клоков В.И. Финансовый рынок: расчет и риск, учебно- методический комплекс, СПб. Изд-во СЗАГС, 2005.-94 с.
Клоков В.И. Финансовые рынки, учебное пособие, изд-во. СЗАГС, СПб., 2005, 96c.
Клоков В.И. Инвестиции, учебное пособие, изд-во. СЗАГС, СПб., 2009, 203.
Дополнительная литература.
Анискин Ю.П., Управления инвестициями, учебное пособие по специальности «Менеджмент организации», М., Изд-во ОМЕГА-Л, 2006, 193с.
Рубцов Б.Б. Современные фондовые рынки, учебное пособие для вузов. М. Алпина Бизнес Букс, 2007, 926с.
Башарин Г.П. Начала финансовой математики. 1997.
Капельян С.П., Левкович О.А. Основы коммерческих и финансовых расчетов, Минск, НТЦ АПИ 1999, -224с.
Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности, М., Финансы и статистика, 1998.-432с.
Колемаев В.А. Математическая экономика, Учебник для вузов, М., ЮНИТИ-ДАНА, 2002, 399с
Колемаев В.А. Математические методы и модели исследования операций. Учебник для студентов вузов обучающихся по специальности 088116 «Математические методы в экономике. М., ЮНИТИ-ДАНА, 2008, 592с
Лабскер Л.Г. Вероятностное моделирование в финансово – экономической области, М., Альпина Паблишер, 2002, -224с.
Ширяев А.П. Основы стохастической финансовой математики, том 1, Факты. Модели, - 512с., том 2 Теория, - 544с., М., Фазис, 1998.
Ширяев А.П. Стохастические модели финансовой математики, М., 2000
Markowitz H.M. Portfolio selection. // J. of Finances. V. 7. 1952. № 1. P. 77-91.
Tobin J. Liquidity preference as behavior toward risk. // Rev. of Econ. Studies. V. 25. 1958. № 1. P. 65-86.