Цели фискальной политики

Сглаживание колебаний экономического цикла

Стабилизация темпов экономического роста

Достижение высокого уровня занятости и умеренных темпов инфляции

Рис. 1. Цели фискальной политики

Фискальная политика - совокупность финансовых мероприятий государства по регулированию правительственных расходов и доходов для достижения определенных социально-экономических целей. Потребность в разработке и систематическом проведении фискальной политики усилилась, особенно во второй половине XX в., когда финансы государства стали играть значительную роль в обеспечении стабильного экономического роста.

Среди многочисленных задач фискальной политики, образующих так называемое дерево целей, основными являются:

1. устойчивый рост национального дохода,

2. умеренные темпы инфляции,

3. полная занятость,

4. сглаживание циклических колебаний экономики.

1.2 Виды фискальной политики

В зависимости от характера использования прямых и косвенных финансовых методов экономическая наука различает два типа фискальной политики госу­дарства:

• дискреционную;

• недискреционную.

Типы фискальной политики

Дискреционная

Автоматическая/ Недискреционная

Активная политика.

Сознательное манипулирование налогами и расходами

Пассивная политика.

Необходимые изменения в уровнях государственных расходов и налогов вводятся автоматически

Инструменты:

• общественные работы,

• изменение трансфертных платежей,

• манипулирование налоговыми ставками

Инструменты:

• встроенные стабилизаторы:

• изменения в налоговых поступлениях,

• пособия по безработице и другие социальные выплаты,

• субсидии фермерам

Рис2.Типы фискальной политики

Инструменты фискальной политики используются государством, чтобы оказать влияние на совокупный спрос и совокупное предложение, воздействуя тем самым на общую экономическую конъюнктуру, способствовать стабилизации экономической ситуации, проводить антициклические меры, противодействующие чрезмерным колебаниям экономических параметров, угрожающим возникновением кризисных явлений.

1.3. Дискреционная фискальная политика

Под дискреционной фискальной политикой понимаются сознательные, целенаправленные действия правительства по изменению государственных расходов, налогов и сальдо государственного бюджета в целях активизации экономического роста, снижения безработицы и инфляции. Выделяют два вида дискреционной политики:

-стимулирующую,

-рестриктивную.

Стимулирующая бюджетно-налоговая политика (фискальная экспансия) осуществляется в период спада, депрессии, включает повышение государственных расходов, понижение налогов и приводит к дефициту бюджета.

В краткосрочной перспективе имеет своей целью преодоление циклического спада экономики и предполагает увеличение госрасходов, снижение налогов или комби­нирование этих мер.

В более долгосрочной перспективе политика снижения налогов может привести к расширению предложения факторов производства и росту экономического потенциала.

Осуществление этих целей связано с проведением комплексной налоговой реформы, сопровождающейся ограни­чительной кредитно-денежной политикой Центрального Банка и изменением оптимизации структуры государственных рас­ходов.

Сдерживающая бюджетно-налоговая политика (фискальная рестрикция) осуществляется в период бума и инфляции, включает снижение государственных расходов, повышение налогов и приводит к избытку госбюджета.

Имеет своей целью ограничение циклического подъема экономики и предполагает снижение госрасходов, увеличение налогов или комбинирование этих мер.

В краткосрочной перспективе эти меры позволяют снизить инфляцию спроса ценой роста безработицы и спада произ­водства. В более долгом периоде растущий налоговый клин может послужить основой для спада совокупного предложения и развертывания механизма стагфляции (спад, или значительное замедление экономического развития), особенно в том слу­чае, когда сокращение государственных расходов осуществ­ляется пропорционально по всем статьям бюджета и не создается приоритетов в пользу государственных инвестиций в инфраструктуру рынка труда.

При дискреционной фискальной политике в целях стимулирования совокупного спроса в период спада правительство сознательно идет на создание дефицита госбюджета, увеличивая государственные расходы и/или снижая налоги. Соответственно, в период подъема целенаправленно создается бюджетный излишек.

Проведение указанной политики может оказаться эффективным, если правительство просчитывает ее влияние на уровень и динамику национального производства. При оценке влияния изменения налогов и государственных расходов на величину ВНП правительство должно учитывать:

1. 1) действие 3-х мультипликаторов: налогового, государственных расходов и сбалансированного бюджета;

2. 2) действие кривой Лаффера.

Мультипликатор государственных расходов показывает, на сколько возрастет объем ВНП при увеличении государственных расходов на 1 дополнительный руб. и определяется по формуле:

m _g=ΔY∕ΔG=1∕ 1-MPC=1∕ MPC

где Δ Y - прирост объема ВНП,Δ G - прирост государственных расходов;

MPC - предельная склонность к потреблению.

Действие этого мультипликатора хорошо иллюстрируется графиком Кейнсианского Креста (рис.3). Если государственные расходы увеличиваются на ΔG, то кривая планируемых расходов сдвигается вверх на эту же величину, точка равновесия перемещается из положения А в положение В, а равновесный объем производства воз-растает от Y₁ до Y₂ на величину Δ Y, определяемую из уравнения:

Δ Y = ΔG х m_g .

Мультипликационный процесс в данном случае проявляется в том, что при возрастании государственных расходов на ΔG доход первоначально увеличивается на ту же самую величину. Далее, возросший совокупный доход приводит к росту располагаемого дохода, который, в свою очередь, увеличивает потребительские расходы населения.

Функция потребления, как мы знаем, имеет вид:

С = а + МРС х Y_d ,

где а - величина автономного потребления, не зависящего от уровня дохода, а Y_d - располагаемый доход.

При росте Y_d увеличится только зависящая от дохода часть потребительских расходов на величину Δ С = МРС х Δ Y_d

При неизменных налоговых ставках можно принять, что Δ Y_d = Δ Y. Так как рост государственных расходов увеличивает доход на ту же самую величину, можно записать, что ΔY = ΔG, а это значит, что увеличение потребления можно представить в виде:

Δ С = МРС х ΔG.

Этот рост потребления вновь увеличивает доход и снова приводит к росту потребления на величину МРС²хΔG и т.д. Совокупный мультипликационный эффект роста государственных расходов на величину ВНП можно рассчитать, таким образом, как сумму всех последующих приростов ВНП по формуле:

Δ Y = ΔG (1 + МРС + МРС²+ МРС^{3 +} ...)= Δ G х 1/(1 - MPC).

А мультипликатор государственных расходов будет, таким образом, равен:

m _g=ΔY∕ΔG=1∕ 1-MPC=1∕ MPC

Рис.3. Мультипликатор государственных расходов

Аналогичное мультипликативное воздействие на равновесный уровень дохода окажет и снижение суммы налогов Т. Если налоговые отчисления снижаются на величину ΔT, то располагаемый доход Y_d = Y - возрастает на величину ΔT (см. рис.4.). Потребительские расходы, соответственно, увеличиваются на величину ΔTх МРС, что сдвигает вверх кривую планируемых расходов и увеличивает равновесный объем производства от Y_{1 ДО} Y₂ , Рост совокупного дохода, в свою очередь, повышает и располагаемый доход, а значит и потребительские расходы величину ΔTх МРС² ), что снова вызывает рост ВНП. Его общий прирост может быть определен по следующей формуле:

ΔY = ΔT •Мt, где

Мt= ΔY∕ ΔT= - MPC∕1- MPC- мультипликатор налогов.

Итак, налоговый мультипликатор показывает, на сколько рублей возрастет ВНП при снижении суммы налогов на 1 рубль. И, наоборот: на сколько снизится ВНП при росте суммы налогов на 1 дополнительный рубль. Знак «-» в этой формуле выражает обратно-пропорциональную зависимость между динамикой сумм взимаемых налогов и динамикой объемов национального производства.

Рис.4. Налоговый мультипликатор

Если для увеличения государственных расходов правительству требуется увеличить и величину налоговых поступлений в государственный бюджет, т. е. когда величины государственных расходов и налоговых поступлений изменяются в одном направлении (либо обе увеличиваются, либо обе уменьшаются), то возникает эффект мультипликатора сбалансированного бюджета.

Действие этого мультипликатора состоит в следующем: при возрастании государственных расходов и налоговых поступлений на одну и ту же величину (ΔG = Δ T), равновесный объем производства возрастает на ту же самую величину (т.е. ΔY = ΔG = Δ T).

Кривая Лаффера показывает зависимость суммы налоговых поступлений в бюджет от уровня налоговой ставки. Налоговые ставки бывают предельные и средние.

Предельная налоговая ставка показывает долю налоговых поступлений в каждом дополнительном рубле совокупного дохода:

t= ΔT∕ ΔY, где

t - предельная ставка налогообложения;

Δ T - прирост суммы вносимого налога;

Δ Y - прирост дохода.

Средняя налоговая ставка показывает долю налоговых поступлений в общей сумме совокупного дохода.

t=T∕ Y,

где Т - сумма налоговых поступлений

Y - величина совокупного дохода.

Различают процентные и твердые налоговые ставки. Процентные (адвалорные) ставки установлены в процентах к налоговой базе (уровню дохода, стоимости имущества и т.п.). Твердые (специфические) ставки устанавливаются в рублях (или других стоимостных единицах измерения) на единицу измерения объекта налога. На практике используются денежные (рубли, доллары, экю) и натуральные (лошадиная сила, тонна, литр и т.п.) единицы обложения. Налоговая база - это количественная оценка объекта налогообложения, под которым понимается то, что облагается налогом. Например, объектом налога могут являться имущество, прибыль, доход, стоимость реализованных товаров и т.п.

Рис.5.Кривая Лаффера.

Из кривой Лаффера следует, что при увеличении налоговой ставки до 50%, сумма налоговых поступлений в бюджет увеличивается, а при дальнейшем росте ставок - уменьшается. Это происходит оттого, что снижаются стимулы к предпринимательской деятельности (так как большую часть заработанного дохода предприниматели и население должны перечислить в государственный бюджет). Те же предприниматели, которые продолжают работать, предпочитают укрывать свои доходы, «уходить в тень».

Дискреционная политика правительства связана со значительными внутренними временными лагами (задержками по времени), так как изменение структуры государственных расходов или ставок налогообло-жения предполагает длительное обсуждение этих мер в парламенте [1,стр.209-214].