Практична частина

Задача 1

На підприємстві було передбачено поетапне застосування заходів проекту, при цьому рівень фактично досягнених показників відрізнявся від запроектованих. (табл.1.1).

Таблиця 1.1

Вихідні дані для розрахунку показників роботи підприємства.

N показника	Показники роботи підприємства	Одиниця вим.	Звіт за минулий рік	Плануємий рік
				План	Звіт
1	2	3	4	5	6
1	Товарна продукція	Тыс.грн	28000	29000	28000
2	Числ. виробнич.персоналу	Чол.	1270	1280	1270
4	Фонд зарплатні	Тыс.грн.	12000	15000	16000
6	Повна собівартість	Тыс.грн.	26000	26000	29000
9	Середньорічна вартість основних виробничих фондів	Тыс.грн.	12000	13100	15300
10	Середньорічна вартість оборотних засобів	Тыс.грн.	5000	5500	6000
13	Річна норма амортизаціі	%	13,1	13,1	13,1

Проаналізуйте, за рахунок яких факторів відбулася зміна передбачених проектом показників роботи підприємства, заповніть табл. 1.2 та прокоментуйте її.

Таблиця 1.2

Розрахунок показників роботи підприємства

Показника	Показники роботи підприємства	Одиниця вим.	Звіт за минулий рік	Плануємий рік				Темп росту 6/4*100%
				План	Звіт	Виконання. плану 6/5*100	Напр.плану 5/4*100
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1	Товарна продукція	Тыс.грн.
2	Числ. виробн.персоналу	Чол.
3	Продуктивність праці	грн.
4	Фонд зарплатні	Тыс.грн.
5	Средня зарплатня	Грн.
6	Повна собівартість	Тыс.грн.
7	Витрати на 1 грн. товарної продукції	Коп.
8	Прибуток	Тыс.грн.
9	Середньрічна вартість основних виробнич. фондів	Тыс.грн.
10	Середньорічна вартість оборотних коштів	Тыс.грн.
11	Фондовіддача	грн.
12	Фондоозброєність	Тыс.грн.
13	Річна норма амортизації	%
14	Річна торба амортизації	Тыс.грн.
15	Коеф. оборотності оборот. коштів
16	Година обороту оборот. коштів	Доба
17	Рентабел. продукції	%
18	Рентаб. виробництва	%
19	Приріст виробницт. товар. продукції(всього)	Тыс.грн.
20	У тому числі за рахунок росту виробнич. праці	Тыс.грн.
21	За рахунок зміни численності	Тыс.грн.
22	За рахунок зміни фондовіддачі	Тыс.грн.
23	За рахунок обєму основних фондів	Тыс.грн.
24	За рахунок прискор. оборот. оборот. коштів	Тыс.грн.
25	За рахунок зміни обєму оборот. коштів	Тыс.грн.
26	Питома ваги приросту товар. прод. за рахунок росту продуктивності праці	%
27	Розумів. висвободження роб. за рахунок продуктивності праці	Чіл
28	За рахунок зміни фондоозброєності	Чол.
29	Приріст продуктивності праці за рахунок фондоозброєності	грн..
30	За рахунок фондовіддачі	грн.
31	Відніс. економ. фонду зарплатні	Тыс.грн.
32	Ріст прибутку (всього)	Тыс.грн.
33	У тому числі за рахунок росту собівартості	Тыс.грн.
34	За рахунок росту товар. продукції	Тс. грн.
35	Прибуток за рахунок прискорен. оборотності оборот. Коштів	Тыс.грн.

Припустимо, що стан роботи підприємства відповідає даним по окремим показникам, що наведені в табл.1.3

Таблиця 1.3

Варіанти завдань для розрахунку індикатора результативності (продуктивності)

№ варіанту	а	б	в	г	д	е
1	4,5	0,58	5,8	660	18	0,75
2	5,8	0,25	5,7	480	84	0,79
3	0,25	0,02	8,9	780	5	0,15
4	5,7	0,12	6,3	560	30	0,44
5	3,2	0,22	7,8	490	75	0,32
6	0,9	0,15	5,9	610	17	0,63
7	4,5	0,18	7,2	740	25	0,29
8	0,86	0,22	4,4	590	64	0,33
9	2,7	0,11	6,5	510	48	0,69
10	4,1	0,19	8,1	720	81	0,72

Примітка:

Показник а) Своєчасність поставок = Число запізнень/Загальне число замовлень

Показник б) Ефективність обладнання = Година простою/Загальний година роботи

Показник в) Матеріалоємність = Число фізичних одиниць сировини та матеріалів /100 одиниць продукції

Показник г) Продуктивність праці = Кількість одиниць продукції / Кількість чол.год. робочого години.

Показник д) Надстрокові роботи = Число надстрокових / загальну кількість робочого години

Показник е) Якість = Кількість перебоязкий / Загальну кількість виробів

Оцініть стан інтегрального показника результативності по вашому варіанту згідно прикладу матриці цілей продуктивності (табл. 1.4)

Таблиця 1.4

Приклад матриці цілей продуктивності

7	6	5	4	1	2	1	1	1	1	1	1	3	Показник продуктивності	Критерії продуктивності	8
30	5%	6	Більш 6	5-6	4-5	3-4	2-3	1-2	0,5-1	0,2-0,5	0-0,2	0	Ч исло запізнень Загальне число замовлень	Своєчасність поставо	1,2
40	10%	4	Більш 0,27	0,24-0,27	0,19-0,23	0,15-0,18	0,11-0,14	0,07-0,1	0,05-0,06	0,03-0,04	0,01-0,02	0	Година простою З агальний година роботи	Ефективність обладнання	0,18
30	5%	6	Менш 5,3	6,0-5,3	6,7- 6,1	7,3- 6,8	7,9- 7,4	8,2-7,9	8,5-8,3	8,7-8,6	8,9-8,8	9	Ч исло фізичних одиниць сировини та матеріалів 100 одиниць продукції	Матеріалоємність	8,2
210	30%	7	Менш 530	529-490	569-530	609-570	649-610	689-650	724-690	8,5-8,3	799-780	800	К ількість одиниць продукції Кількість чол. год. робочого години	Продуктивність праці	748
160	20%	8	Більш 108	85-108	61-84	49- 60	37- 48	26-36	17-25	9-16	1-8	0	Ч исло надстрокових Загальну кількість робочого години	Надстрокові роботи	15
240	30%	8	Більш 0,80	0,71-0,80	0,61-0,7	0,51-0,6	0,41-0,5	0,31-0,4	0,21-0,3	0,11-0,2	0-0,1	0	Кількість перебоязкий З агальну кількість виробів	Якість	0,12
710													І. т. д.	Критерії за Вашим вибором
9			1	2	3	4	5	6	7	8	9	10			8

Введіть додатково в матрицю цілей продуктивності показники: продуктивність праці, грн/чол., середню заробітну платню грн./чол., рентабельність продукції в%.

Оцініть можливі зміни інтегрального показника з урахуванням усіх факторів, зробіть висновки.

Вихідні дані по варіантам надані в табл.1.5.

Таблиця 1.5.

Варіанти зміни вихідних даних в %

І варіант (зміни в %) 8 варіант (зміни в %)

№гр №показ	4	5	6		№гр №показ	4	5	6
1	+10	-5	+10		1	-10	-5	+8
2	-5	+5	+10		2	-8	-3	+6
4	-10	+6	+9		4	-6	-1	+5
6	-6	-4	+4		6	-4	+2	+3
9	-7	-6	+2		9	-2	+5	+6
10	+2	+4	+6		10	+2	+8	+9
13	+4	+6	+10		13	+4	+10	+10

Цифри першого стовпця Цифри першого стовпця

2 варіант 2, 4, 6, 9, 10, 13, 1 9 варіант 2, 4, 6, 9, 10, 13, 1

3 варіант 4, 6, 9, 10, 13, 1, 2 10 варіант 4, 6, 9, 10, 13, 1, 2

4 варіант 6, 9, 10, 13, 1, 2, 4 11 варіант 6, 9, 10, 13, 1, 2, 4

5 варіант 9, 10, 13, 1, 2, 4, 6 12 варіант 9, 10, 13, 1, 2, 4, 6

6 варіант 10, 13, 1, 2, 4, 6, 9 13 варіант 10, 13, 1, 2, 4, 6, 9

7 варіант 13, 1, 2, 4, 6, 9, 10 14 варіант 13, 1, 2, 4, 6, 9, 10

Задача 2

З приведених даних (табл.2.1.) визначить фінансовий ліверидж підприємств і доцільність використання позик.

Таблиця 2.1.

Порівняння двох підприємств

Підприємства	Усі кошти	Позичковий капітал	Власний капітал	Прибуток до вирахування процентів і податків	Витрати процентів за кредит		Податок (30%)	Чистий прибуток	Чистий прибуток +виплати процентів х (1- ставка податку)	Економічна рентабельність, %	Рентабельність власного капіталу,%
Перший рік
А	1000	400	600	200	40		48	112	140	14	18,7
Б	1000	-	1000	200	-		60	140	140	14	14
Другий рік
А	1000	400	600	100	40		18	42	70	7,0	7,0
Б	1000	-	1000	100	-		30	70	70	7,0	7.0
Третій рік
А	1000	400	600	50	40		3	7	35	3,5	1,2
Б	1000	-	1000	50	-		15	35	35	3,5	3,5

Вихідні дані по варіантам змінюються по показнику виплати відсотку за кредит:

1 варіант – 6% 6 варіант - 5% 11 варіант - 15%

2 варіант - 8% 7 варіант - 7% 12 варіант - 16%

3 варіант - 12% 8 варіант - 9% 13 варіант - 17%

4 варіант - 14% 9 варіант - 11% 14 варіант - 18%

5 варіант - 3% 10 варіант - 13% 15 варіант - 20%

Задача 3

Приклад розрахунку показників для визначення ефективності проекту наведен в табл.3.1.

Скористайтесь даними таблиці і розрахуйте чисту приведену вартість проекту, термін окупності, коефіцієнт доходів і витрат коефіцієнт прибутковості, внутрішню норму прибутковості, показник фондовіддачі.

Вихідні дані по варіантам змінюються в залежності від дисконтної ставки:

1 варіант - 6% 6 варіант - 18% 11 варіант - 7%

2 варіант - 8% 7 варіант - 20% 12 варіант - 9%

3 варіант - 12% 8 варіант - 22% 13 варіант - 11%

4 варіант - 14% 9 варіант - 24% 14 варіант - 15%

5 варіант - 16% 10 варіант - 26% 15 варіант - 19%

Задача 4

Виконати розрахунки аналізу чутливості проекту до окремих факторів. Базовий варіант розрахунку приведеної вартості проекту надан в табл.4.1.

Необхідно виконати розрахунок нових значень NPV при зміні факторів, оцінку значення факторів для приведеної вартості проекту.

Вихідні дані по варіантам розрахунків NPV у випадку зміни окремих факторів наступні:

1 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

Таблиця 3.1.

2 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

3 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

4 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

5 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

6 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

7 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

8 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

9 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

10 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

11 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

12 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

13 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

14 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

15 варіант

3	4	5
202	0,52	0,42
210	0,52	0,42
210	0,52	0,42

Задача 5

Обґрунтуйте економічну доцільність інвестування проекту (на прикладі рішення наведеного в розділі 5) при умові наступних вихідних даних (табл.5.1.)

Таблиця 5.1.

Вихідні дані

Варіант	Початкова вартість старого станка	Час експлуатації плановий	Ринкова ціна станка в даний момент	Вартість нового станка	Ліквідаційна вартість станка	Кредит під % річних
1	32	10	16	60000	1500	8
2	33	10	16	61000	2000	8
3	34	9	18	62000	2500	10
4	35	9	18	63000	3000	10
5	36	8	20	64000	3500	12
6	37	8	20	65000	4000	12
7	38	7	21	66000	4500	14
8	39	7	21	67000	5000	14
9	40	6	22	68000	5500	16
10	41	6	22	69000	6000	16
11	42	5	23	70000	6500	18
12	43	5	23	71000	7000	18
13	44	4	24	72000	7500	20
14	45	4	24	73000	8000	20
15	46	4	24	74000	850	20

МЕТОДИКА РОЗВ’ЯЗУВАННЯ ТИПОВИХ ЗАДАЧ

Задача 1

Методика розрахунку та перевірки показників роботи підприємства для заповнення табл. 1.2

(1) Товарна продукція (ТП)

(1) ТП = ; (1) ТП = 2(Числ.)*3(Ін. тр.) ;

(1) ТП = ; (1) ТП = 8 (П)+6 (Полн.с/ст.) ;

(1) ТП = 11(Фо)*9(ОПФ) ; (1) ТП = 10(ОС)*15(Кіс) ;

(2) Чисельність промислово-виробничого персоналу.( Числ.)

(2) Числ. = ;

(2) Чис = ; (2) Чис = ;

(3) Продуктивність праці. (Пр.пр.)

(3) Пр.пр. = ; (3) Пр.пр. = 11(Фо)*12(Фв);

(4) Фонд заробітньої платні. (ФЗП)

(4) ФЗП = 5(Порівн. з/п)*2(Числ).;

(5) Середня заробітня платня. (Порівн. з/п)

(5) Ср.з/п = ;

(6) Повна собівартість. (Повн. с/вар.)

(6) Повн. с/вар. = 1 (Тп)-8(П); (6) Повн. с/ вар. = 1(ТП)*7(Витр);

(6) Повн. с/ вар. = ; (6) Повн. с/ вар. = ;

(6) Повн. с/ вар. = ;

(7) Витрати на 1 грн. товарної продукції. (Витр.)

(7) Витр. = ; (7) Витр. = 1- ;

(8) Прибуток. (П)

(8) П = 1(П) – 6(Повн. с/вар).; (8) П = 1(ТП)* (1-7(Витр.));

(8) П = ; (8) П = ;

(9) Середньорічна вартість основних виробничих фондів. (ОВФ)

(9) ОВФ = *100; (9) ОВФ = 12(Фв)*2(Чис);

(9) ОВФ = ; (9) ОВФ = -10(ОС);

(10) Середньорічна вартість оборотних коштів. (ОК)

(10) ОК = ; (10) ОК = -9(ОПФ);

(11) Фондовіддача. (Фо)

(11) Фо = ; (11) Фо = ;

(12) Фондоозброєність. (Фозб)

(12) Фозб = ; (12) Фозб = ;

(13) Річна норма амортизації. (Ан)

(13) Ан = *100;

(14) Річна сума амортизації. (Ас)

(14) Ас = ;

(15) Коефіцієнт оборотності оборотних коштів. (Кок)

(15) Кок = ; (15) Кок = ;

(16) Час обороту оборотних коштів. (ЧОК)

(16) ЧОК = ; (16) ЧОК = ;

(17) Рентабельність продукції. (Рент. прод)

(17) Рент. прод = *100;

(18) Рентабельність виробництва. (Рент. вироб)

(18) Рент. вироб = *100.

19/5 = 1/5-1/4

19/6 = 1/6-1/4

20/5 = 1/5-2/5*3/4

20/6 = 1/6-2/6*3/4

21/5 = (2/5-2/4)*3/4 Рядок 20+рядок 21 = рядок 19

21/6 = (2/6-2/4)*3/4 по гр. 5 й 6.

22/5 = 1/5-9/5*11/4

22/6 = 1/6-9/6*11/4

23/5 = (9/5-9/4)*11/4 Рядок 22 +рядок 23 = рядок 19

23/6 = (9/6-9/4)*11/4 по гр. 5 й 6.

24/5 = 1/5-10/5*15/4

24/6 = 1/6 - 10/6 *15/4

25/5 = (10/5-10/4)*15/4 Рядок 24+ рядок 25 = рядок 19

25/6 = (10/6- 10/4)*15/4 по гр. 5 й 6.

26/5 = 20/5+19/5*100

26/6 = 20/6+19/6*100

27/5 = 2/5-1/5+3/4

27/6 = 2/6-1/6+3/4

28/5 = 2/5-9/5+12/4

26/6 = 2/6-9/6+12/4

29/5 = 3/5-(1/5*12/4)+9/5

29/6 = 3/6 - (1/6*12/4)+9/6

30/5 = 22/5+2/5

30/6 = 22/6+2/6

31/5 = 4/5-(4/4+1/4)*1/5

31/6 = 4/6 - (4/4+1/4)*1/6

32/5 = 8/5-8/4

32/6 = 8/6-8/4

33/5 = 6/5-1/5*7/4

33/6 = 6/6-1/6*7/4

34/5 = 19/5-19/5*7/4 Рядок 33+ рядок 34 = рядку 32

34/6 = 19/6-19/6*7/4 по гр 5 й 6.(звернути увагу на знаки).

35/5 = 24/5-24/5*7/5

35/6 = 24/6-24/6*7/6

Розрахунок показників

3) Пр.пр. = 1(Тп)/2(Чис.) = 28000/1270 = 22, 047244 (4)

Пр.пр. = 29000/1280 = 22, 656225 (5)

Пр.пр. = 28000/1270 = 22, 047244 (6)

5) Ср.зп. = 4(Зп)/2(Чис) = 12000/1270 = 9, 4488188 (4)

Ср.зп. = 15000/1280 = 11, 71875 (5)

Ср.зп. = 16000/1270 = 12, 598425 (6)

7) Витр. 6(П.с.)/1(Тп) = 26000/28000 = 0,92857142 (4)

Витр.= 26000/29000 = 0,89655172 (5)

Витр.= 29000/28000 = 1,0357142 (6)

І т.д.