7. Определение экономического эффекта от реализации проекта

Как уже было указано, экономический эффект от самостоятельного выполнения по ТО и ТР может проявляться в двух аспектах:

1. Экономия на разнице между ценой услуги, в случае обращения в стороннюю организацию и себестоимостью услуги, выполненной самостоятельно.

2. Оказание (продажа) услуг то и тр по сторонним заказам, выполняемая на свободных производственных мощностях.

Определяем размер условно-годовой экономии денежных средств:

Эу-г = (1400 – 770,812) * 37460 = 23569382 руб.

Выручка за ремонт и ТО автомобилей по сторонним заказам:

Q_тор = 1300* 9365 = 12174500 руб.

Определяем прибыль от реализации услуг сторонним заказчикам:

П_общ = Q_тор - З_пр,

П_общ = (1300 –770,812 ) *9365 = 4955845 руб.

Величина чистой прибыли определяется путем вычитания из общей прибыли налога на прибыль - 20%.

П_чист = 4955845 – (4955845 * 0,2) = 3964675руб.

Рентабельность реализации определяется по формуле:

Р_реал = (П_чист / С_пр) * 100%

Р_реал = ( 3964675 /( 9365* 770,812 )) *100% = 55 %

Рентабельность производства:

Р_произв = Эу-г/ (С_пi * Т_г)*100%

Р_произв = 23569382 / 28874542,6 *100% = 82 %

Денежные поступления, получаемые от реализации проекта в год:

R = Эу-г + П_чист

R = 23569382 + 3964675 = 27534057 руб.

8. Определение экономической эффективности проекта

Экономическая эффективность проекта определяется путем расчета системы показателей эффективности инвестиционных проектов. Определяем следующие показатели:

1. Чистый денежный поток ЧД за пять лет определяем по формуле:

ЧД = (R_t - З_t⁺) - К_t,

где: R_t - результаты, достигнутые на t-ом шаге расчета, руб.,

З_t⁺ - затраты без капитальных вложений, на t-ом шаге, руб.,

К_t - капитальные вложения на t-ом шаге, руб.,

Т - горизонт расчета, лет или других единиц времени,

t - шаг расчета, номер года, квартала или месяца расчета.

ЧД = ( 27534057 - 37937176 ) + 27534057 * 2= 44664995 руб.

2. Чистый дисконтированный денежный поток ЧДД определяется для учета инфляции (8%) в год на период планирования равный пяти годам, по формуле:

ЧДД = (R_t - З_t⁺) * а_t - К_t * а₀

где: а_t - коэффициент дисконтирования на t-ом шаге расчета.

ЧДД = 27534057 *(0,9259+0,8573+0,7938)- 37937176 *1 = 33018088 руб.

3. Определяем индекс доходности ИД:

ИД = ( (К_t* а_t) / (R_t - З_t⁺) * а₀

ИД = = 1,86

При ИД > 1 - реализация проекта экономически целесообразна, при ИД < 1 проект следует отклонить, при ИД = 1 для принятия решения требуются дополнительная информация.

4. Срок окупаемости капитальных вложений Т_ок определяется:

Т_ок = К_t* Т / (R - З _t⁺)

где К_t - величина капитальных вложений;

(R - З _t⁺) – средние денежные поступления, генерируемые проектом в год.

Т_ок = 3* 37937176/ 27534057 *(0,9259+0,8573+0,7938) = 1,6 года

9. Основные технико-экономические показатели проекта.

Основные технико-экономические показатели проекта приводятся в таблице 10.

Таблица 10 - Основные экономические показатели создания автотранспортного предприятия на 90 автобусов.

№ пп	Наименование показателя	Ед. изм.	Величина
1	2	3	4
1	Объем реализации услуг сторонним организациям	руб.	12174500
2	Условно – годовая экономия от самостоятельного выполнения ТО и ТР	руб.	23569382
3	Стоимость производственных фондов	руб.	56826121,5
4	Затраты на производство, в том числе:	руб.	8990400
	- стоимость запасных частей	руб.	3746000
	- стоимость основных материалов	руб.	2996800
	- стоимость вспомогательных материалов	руб.	2247600
5	Численность работающих, в том числе:	чел.	38
	- производственных рабочих	чел.	22
	- вспомогательных рабочих	чел.	6
	- руководителей	чел.	2
	- специалистов	чел.	2
	- служащих	чел.	2
6	Фонд заработной платы, в том числе:	руб.	9304032
	- производственных рабочих	руб.	5784672
	- вспомогательных рабочих	руб.	1179360
	- руководителей, специалистов и служащих	руб.	2340000
7	Средняя заработная плата:	.	22804
	- производственных рабочих	руб.	21912
	- вспомогательных рабочих	руб.	16380
	- руководителей, специалистов и служащих	руб.	32500
8	Чистый денежный поток (ЧД)	руб.	44664995
9	Чистый дисконтированный денежный поток (ЧДД)	руб.	33018088
10	Индекс доходности (ИД)		1,86
11	Срок окупаемости капитальных вложений	год	1,6

Точка безубыточности Т_б определяется по формуле:

Т_б = З_с / (Ц - З_у),

где: З_с - условно-постоянные. расходы, руб.;

Ц - цена единицы услуги, руб.;

З_у - условно-переменные затраты на единицу услуги, руб.

Т_б = = 3555,7 нормо-час.

Запас финансовой прочности

ЗФП = Т_г – Т_б = 9365 –3555,7 = 5809,3 нормо-часов.

Коэффициент запаса финансовой прочности К_ЗФП

Он характеризует степень финансовой устойчивости, нижняя граница 30%.

К_ЗФП = * 100% = * 100% = 62 %

Аналитический расчет безубыточности целесообразно дополнить графическим построением точки безубыточности.

Затраты ,результаты, р.

В=12174500

Сп = 7218654

Зс = 3033417,15

Тб =3555,7

Тг = 9365

Объем услуг, н/ч

Рис.2 Определение безубыточности работ, оказываемых сторонним организациям.

15