3. Анализ показателей деловой активности.
Показатель оборачиваемости характеризует используемые средства предприятия и их деловой активности. В процессе анализа изучается оборачиваемость всего капитала и элементов активов, запасов, дебиторской задолженности.
Анализ оборачиваемости всего капитала
1. Коб, оборачиваемость
1.1 оборачиваемость всего капитала
1.2 коэффициент закрепления
1.3 количество оборотов
Оборачиваемость всего капитала (активов) с одной стороны зависит от скорости оборачиваемости внеоборотных и оборотных активов, а с другой от их активов. Чем большую долю занимают внеоборотные активы, которые оборачиваются медленно, тем меньше коэффициент оборачиваемости и больше продолжительность оборота.
Коэффициент оборачиваемости всех активов в большей степени зависит от отраслевой принадлежности предприятия. Так например на производственном предприятии в составе активов большую долю занимают внеоборотные активы, которые оборачиваются медленно, а на торговых предприятиях большую долю занимают оборотые актив, поэтому коэффициент оборачиваемости на торговом предприятии возрастает чем на производственных.
В процессе анализа, более детальным изучается оборачиваемости оборотных активов и отдельных их элементов. Расчет ведется по аналогичным формулам.
Анализ оборачиваемости оборотных активов
2.1 Коэффициент оборачиваемости оборотных активов
2.2 Продолжительность
2.3 Показатель оборачиваемости по запасам
2.4 Показатель оборачиваемости по дебиторской задолженности
Необходимо
чтобы длительность оборота задолженности
была меньше длительности оборота кредита
задолженности, тогда предприятие получив
средства за продукцию, будет иметь
возможность рассчитаться за материалы.
По результатам оборачиваемости рассчитывают сумму экономических оборотных средств или сумму их дополнительного привлечения.
+-Э=N/Дни * (Т1-Т0), N/дни – среднесуточная выручка, Т1,Т0- продолжение оборота за отчетный период, базовый предыдущий период.
Основные факторы влияния на величину и скорость оборачиваемости средств:
Масштабная деятельность предприятия (малый, средний, крупный бизнес);
Отраслевая принадлежность предприятия;
Длительность производственного цикла;
Платёжеспособность клиента;
Учетная политика.
4. Анализ динамики, состава и структуры имущества предприятия (горизонтальный, вертикальный анализ).
Оценка размещения и структуры имущества имеет первостепенное значение при определении финансового состояния предприятия.
Нерациональная структура имущества, вызванная отсутствием обновления ОС при высокой степени их износа, может привести к сокращению объема производства и реализации продукции (работ, услуг)и, как следствие, к ухудшению финансового положения предприятия.
Анализ динамики состава и структуры имущества предприятия основан на сравнении отчетных данных бухгалтерского баланса за ряд периодов.
Анализ динамики состава и структуры имущества дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшения всего имущества предприятия и отдельных его видов.
Прирост активы указывает на расширение деятельности предприятия, но также может быть результатом влияния инфляции. Уменьшение актива свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота и может быть следствием износа ОС, или результатом снижения платежеспособного спроса на товары, работы и услуги предприятия, ограничения доступа на рынки сырья, материалов, полуфабрикатов, либо включением в активный хозяйственный оборот дочерних предприятий за счет материнской кампании.
Структура имущества зависит от специфики деятельности организации. Например. Промышленные предприятия машиностроения, приборостроения, судостроения, химической отрасли отличаются высоким уровнем фондоемкости, имеют в составе имущества до 70% основных фондов. Предприятия торговли, общественного питания, сервиса имеют иное структурное построение: на долю основных фондов приходится в среднем 20-30%, соответственно оборотные фонды составляют 70-80%. Поэтому оценка структуры имущества должна исходить из отраслевых и индивидуальных особенностей конкретного предприятия.
Активы, сгруппированы по степени убывающей ликвидности.
В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы:
А1. Наиболее ликвидные активы. К ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения.
А1=стр1250+стр1240
А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.
А2=стр1230+стр1260
A3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, долгосрочные финансовые вложения.
А3=стр1210+стр1150
А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы, за исключением долгосрочных финансовых вложений, которые включаются в предыдущую группу и долгосрочная дебиторская задолженность.
А4=стр1100+стр1150+ДДЗ
Методика оценки имущественного состояния предприятия включает в себя:
Горизонтальный анализ статей баланса, основанный на изучении динамики показателей и определении их абсолютных и относительных изменений; темп роста и прироста
Вертикальный анализ активных статей баланса, изучающий структуру имущества и причины ее изменения. В ходе вертикального анализа устанавливается удельный вес отдельных статей по отношению к валюте баланса и по отношению к стоимости внеоборотных и оборотных активов.расчитывается структура.