- •Кафедра «Финансы и кредит»
- •Часть 1
- •Введение
- •Глава I. Теоретические основы финансового менеджмента
- •Тема 1.1. Роль финансового менеджмента в управлении организацией (предприятием, фирмой, компанией) и ее содержание
- •1.1.2. Объекты и основные направления финансового менеджмента
- •1.1.3. Основные принципы финансового менеджмента
- •1.1.4. Структура финансовых служб и содержание их работы
- •Вопросы для самоконтроля
- •Тема 1.2. Учет и финансовая отчетность в финансовом менеджменте
- •1.2.1. Значение учета и финансовой отчетности в финансовом менеджменте
- •1.2.2. Пользователи финансовой отчетности и основные требования, предъявляемые к ней
- •1.2.3. Основные документы финансовой отчетности
- •Раздел I. «Внеоборотные активы»
- •Раздел II. «Оборотные активы»
- •Раздел III. «Капитал и резервы»
- •I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности.
- •II. Операционные доходы и расходы.
- •III. Внереализационные доходы и расходы.
- •IV. Чрезвычайные доходы и расходы.
- •1.2.4. Коэффициенты финансовой отчетности
- •Вопросы для самоконтроля
- •Тесты к теме 1.2. Учет и финансовая отчетность в финансовом менеджменте.
- •Тема 1.3. Денежные потоки: анализ и основы управления
- •1.3.1. Понятие и виды денежных потоков
- •1.3.2. Классификация денежных потоков
- •Распределение денежных потоков по видам деятельности предприятия
- •1.3.3. Чистый денежный поток и методы его оценки
- •Пример расчета чистого денежного потока от операционной деятельности (прямой метод)
- •Пример расчета чистого денежного потока от операционной деятельности косвенным методом
- •1.3.4. Анализ денежных потоков
- •Отчет о движении денежных средств по источникам их формирования и использования за отчетный период
- •1.3.5. Методы оптимизации денежных потоков
- •Вопросы для самоконтроля
- •Тесты к теме 1.3
- •Тема 1.4. Основы финансовой математики для финансового менеджмента
- •1.4.2. Понятия простого и сложного процентов. Множители наращивания
- •1.4.3. Дисконтирование. Множители дисконтирования
- •1.4.4. Оценка денежных потоков с неравными поступлениями
- •Оценка потока постнумерандо
- •1.4.5. Понятие и оценка аннуитетов
- •Вопросы для самоконтроля
- •Тесты к теме 1.4
- •Финансовый менеджмент
Раздел III. «Капитал и резервы»
В данном разделе отражаются собственные источники финансирования предприятия:
- уставный капитал – совокупность вкладов (долей, акций, паевых взносов) учредителей (участников) предприятия. Размер уставного капитала регистрируется в учредительных документах;
- добавочный капитал – включает в себя сумму дооценки основных средств и объектов капитального строительства; безвозмездно полученные предприятием материальные ценности; эмиссионный доход, получаемый в результате превышения фактических поступлений от продажи размещаемых акций над их номинальной стоимостью;
- резервный капитал создается в соответствии с законодательством РФ и может включать в себя остатки иных резервных фондов, формируемых на предприятии за счет чистой прибыли согласно учредительным документам;
- фонд социальной сферы;
- целевые финансирования и поступления – средства, полученные из бюджета, отраслевых и межотраслевых фондов специального назначения, других организаций и физических лиц для осуществления специальных мероприятий;
- Остаток нераспределенной прибыли прошлых лет;
- непокрытый убыток прошлых лет;
- нераспределенная прибыль отчетного года – чистая прибыль отчетного года как разница между прибылью до налогообложения и налогом на прибыль и иных аналогичных обязательных платежей, включая санкции за несоблюдение правил налогообложения;
- непокрытый убыток отчетного года.
Итоговая сумма в разделе III образует собственный капитал.
Раздел IV «Долгосрочные обязательства»
Раздел IV характеризует обязательства предприятия, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты. По полученным займам и кредитам задолженность показывается с учетом процентов, причитающихся к уплате на конец отчетного периода.
Кроме того, в данный раздел могут входить также долгосрочные займы некредитных организаций, долгосрочные облигации предприятия и др.
Раздел V «Краткосрочные обязательства»
Раздел V характеризует обязательства предприятия, подлежащие погашению менее чем через 12 месяцев после отчетной даты и включает:
- займы и кредиты – задолженность предприятия с учетом процентов, причитающихся к уплате на конец отчетного года.
- Кредиторская задолженность – задолженность предприятия перед поставщиками и подрядчиками, дочерними и независимыми фирмами, персоналом по выплате начисленной заработной платы, бюджетом, внебюджетными фондами; векселя к уплате, авансы по предстоящим расчетам, задолженность по платежам по страхованию имущества, штрафы, пени и неустойки, признанные должником и проч.;
- задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов – сумма долгов предприятия по причитающимся к выплате дивидендам, процентам, займам;
- доходы будущих периодов – доходы, полученные в отчетном периоде, но относящиеся к следующим периодам;
- резервы предстоящих расходов – остатки средств, зарезервированных предприятием с целью их равномерного включения в издержки отчетного периода. Это могут быть резервы на оплату отпусков, выплату вознаграждений по итогам года, ремонтные работы, подготовительные работы, связанные с сезонным производством и проч.
Бухгалтерский баланс есть ни что иное, как сальдовая ведомость на отчетную дату, агрегированная по определенным правилам.
Общее правило состоит в том, что статьи активы бухгалтерского баланса формируются на основе дебетовых сальдо, а статьи пассива на основе кредитовых сальдо балансовых счетов.
Отчет о прибылях и убытках
Этот отчет показывает формирование прибыли (убытка) предприятия за отчетный период. Предприятия обязаны составлять его по окончании каждого квартала нарастающим итогом с начала отчетного года.
Структура отчета