2. Балансовый отчет

Баланс имеет целью дать финансовую информацию, характеризующую финансовое положение фирмы. Для этой цели актив выражается как стоимость имущества предприятия (инвестиции или привлечение капитала); пассив как финансирование или источник капитала.

Статьи актива баланса разделены на две группы: на текущие (или оборотные) активы и внеоборотные активы (постоянный капитал), в зависимости от времени реализации инвестиций – до или более 12 месяцев соответственно (таблица № 1).

Текущие активы (оборотный капитал) обычно включают денежные средства, а также активы, которые обращаются в наличность в течение года (дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, производственные запасы, незавершенное производство, готовая продукция, товары и пр.) Каждый из этих видов текущих активов обладает своими особенностями по степени оборачиваемости, маневренности. Однако у них есть одна общая черта – это работающие активы, находящиеся в постоянном цикле превращения в деньги. (Запасы при продаже превращаются в счета и векселя к оплате, которые в свою очередь при погашении становятся денежной наличностью, а она используется для оплаты задолженностей и текущих расходов). Способность превращения и скорость оборачиваемости этих активов зависят от уровня рентабельности, эффективности управления и других особенностей деятельности конкретных предприятий.

Внеоборотные активы (постоянный капитал) включают:

Основные средства (земельный участок, здания, машины и оборудование)

Нематериальные активы (права пользования земельными участками и другими природными ресурсами, “гуд вилл”, патенты, программные продукты)

Незавершенные капиталовложения

Долгосрочные вложения (имущество, приобретенное для передачи в лизинг, долгосрочные финансовые вложения)

Таблица №1

Стоимость имущества и долговых прав,

которыми располагает и которые контролирует

предприятие на определенную дату

Денежные средства и средства в расчетах

Запасы и затраты

Недвижимость

Капитальные и финансовые вложения

Текущие активы

Постоянный капитал

А К Т И В

Статьи пассива баланса (источники финансирования имущества) также разделены на две группы: собственный и заемный капитал предприятия (таблица № 2).

Cобственный капитал включает уставный капитал (акции, вклады), добавочный капитал, нераспределенную прибыль и резервные фонды.

К краткосрочным обязательствам (текущим пассивам) относятся задолженность поставщикам, краткосрочный банковский кредит, налоги к оплате, задолженность по заработной плате, по начисленным дивидендам, процентам по краткосрочным облигациям и т. п., возмещаемые в период до 1 года

К долгосрочным обязательствам относятся долгосрочные облигационные займы и долгосрочные кредиты, возмещаемые в период более 1 года.

Таблица № 2

Источники формирования имущества

Обязательства предприятия, погашение которых приведет к уменьшению стоимости имущества или поступающих доходов