Завдання №

Підприємству необхідно для покриття недостатньої суми поточних фінансових потреб ФП тис.грн. Воно може взяти кредит або укласти угоду факторингу. Що вигідніше за таких умов? Дебіторська заборгованість, яку можливо продати ДЗ тис.грн. Комісійні за надання факторингових послуг К_ФП(%) від дебіторської заборгованості, за надану позику К_ПОЗ(%), підприємству виплачується спочатку боргу – БОР(%). Підприємство може отримати кредит за умови КР % річних.

(тис.грн.)

ФП	ДЗ	КФП (%)	КПОЗ(%)	БОР(%)	КР(%)
1 400	2 100	4	17	79	22

Рішення: Витрати підприємства по здійсненню факторингової операції. Сума наданої в кредит частки боргу:

СУМ_КР = ДЗ х БОР (тис.грн.)

Комісійні:

КОМ_ФП = ДЗ х К_ФП (тис.грн.)

Сплата за наданий кредит:

КОМ_ПОЗ = ДЗ х БОР х К_ПОЗ (тис.грн.)

Фактичні відсотки:

ФВ = ( (КОМ_ФП + КОМ_ПОЗ) х 100 ) %

Потім порівнюється факторингова операція з кредитною.

СУМ_КР = 2100 х 0,79=1659 (тис.грн.)

КОМ_ФП = 2100 х 0,04=84 (тис.грн.)

КОМ_ПОЗ = 2100 х 0,79 х 0,17=282,03 (тис.грн.)

ФВ = 84+ 282,03=366,03 (тис.грн.) - 17,43 %

Завдання №

Визначте розмір дисконту, який отримає банк при обліку векселя на суму ВЕК (тис.грн.) за ДН днів до дати сплати за векселем при обліковій вексельній ставці ВС (%).

ВЕК	ДН	ВС (%)
126 000	7	26

Рішення:

Дис = (тис.грн.)

Дис = =637 (тис.грн.)

Ответ: размер дисконта составит 637 тыс. грн.

Завдання №

Підприємство виготовляє два види продукції. Доход від реалізації продукції А становить – Д_А, змінні витрати складають – З_А. По продукції Б відповідні показники становлять – Д_Б, та З_Б. Постійні витрати підприємства становлять ПВ.

Визначте точку беззбитковості для багато ­номенклатур­ного вироб­ництва.

Рішення:

Визначимо коефіцієнт загального маржинального доходу:

КЗМД = ;

Точка беззбитковості (ТБ) у такім випадку визначається так:

ДА	ЗА	ДБ	ЗБ	ПВ
1520	960	4650	2380	2260

ТБ = .

КЗМД =

ТБ =

Ответ: точка безубыточности равна 4185,1 грн.

Завдання №

По даних розрахувати величину прибутку, вплив операційного важеля, поріг рентабельності, запас фінансової міцності (в % і грошах), зробити аналіз фінансової стійкості підприємства.

• Ціна одиниці продукції – Ц1 (грн.);

• обсяг реалізації – ОР шт.;

• плата адміністрації – Ад (грн.);

• нарахування на плату – Р_ЗП (грн.);

• оренда плата – Ор (грн.);

• вартість сировини – В_С (грн.);

• відсотки за кредит – В_КРЕ %;

• амортизаційні відрахування – Ам (грн.);

• відрядна заробітна плата – Відр (грн.);

• нарахування на заробітну плату – Н_ВІДР(грн.);

• комунальний податок – Ком (грн.);

• дорожній податок – ДорП (грн.);

• інші постійні видатки – Пос (грн.);

• інші змінні видатки – Змін (грн.)

Ц1	Р	Ад	НЗП	Ор	ВС	ВКРЕ	Ам	Відр	Нвідр	Ком	ДорП	Пос	Змін
49	1860	1060	250	430	20800	100	600	9100	4320	250	498	380	272

Рішення:

Прибуток = Виторг – Витрати (Змінні і постійні) – Податки;

Прибуток = (Ц₁ · ОР) – (Ад +Ор +В_С +В_КРЕ +Ам +Відр +Н_ВІДР+Пос+Змін) – – (Ком + ДорП);

Витрати = Змінні витрати + Постійні витрати

Сила впливу операційного важелю (СВОВ) складає:

СВОВ =

Для визначення порогу рентабельності потрібно зауважити, що це така ситуація, коли підприємство за рахунок своїх доходів покриває лише свої витрати і не має прибутку.

Виторг від реалізації	= Пост.Витр + Змін.Витр + 0 (прибуток)
Поріг рентабельності (або Точка беззбитковості)	= =

Запас фінансової міцності (грн.) = Виторг – Поріг рентабельності

Запас фінансової міцності(%) = 100%

Прибуток=(49 · 430) – (1060 +430 +20800 +100 +600 +9100+4320+380+272) – (250 + 498)= -16740 (грн.)

СВОВ =

Поріг рентабельності (або Точка беззбитковості)=