2. Анализ рентабельности активов зао «нпп итм»
2.1 Организационно-экономическая характеристика деятельности
ЗАО «НПП ИТМ»
Прежде чем приступить к анализу рентабельности активов предприятия, необходимо дать общую характеристику его деятельности и оценить результаты его финансово-хозяйственной деятельности за период исследования.
Закрытое акционерное общество «НПП ИТМ» создано в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации и Федеральным законом Российской Федерации «Об акционерных обществах». Оно является юридическим лицом и строит свою деятельность на основании Устава и действующего законодательства Российской Федерации.
ЗАО «НПП ИТМ» является коммерческой организацией. Оно вправе в установленном порядке открывать банковские счета на территории Российской Федерации и за ее пределами.
ЗАО «НПП ИТМ» было создано в 2009 году. Основной целью деятельности, является удовлетворение общественных потребностей в услугах, работах, продуктах, извлечение прибыли.
Для реализации своих целей ЗАО «НПП ИТМ» осуществляет следующие виды деятельности:
-предоставление услуг по монтажу, ремонту и техническому обслуживанию систем видеонаблюдения;
-предоставление услуг по монтажу, ремонту и техническому обслуживанию средств связи, компьютерной и оргтехники и т.д.;
- продажа компьютерной и оргтехники, комплектующих к ним;
- консультативные услуги физическим и юридическим лицам;
Юридический адрес: г. Казань, ул. Сибирский тракт, 39, к. 1, оф 245.
Учредителями ЗАО «НПП ИТМ» являются физические лица. Единоличным исполнительным органом является директор. Директор руководит текущей деятельностью ЗАО «НПП ИТМ», действует от имени общества и совершает сделки.
Численность персонала на конец периода исследования составляла 35 человек.
Имущество общества образуется за счет вклада в уставный капитал, а также за счет иных источников, предусмотренных действующим законодательством РФ. В частности, источниками образования имущества ЗАО «НПП ИТМ» являются уставный капитал, доходы, получаемые от оказываемых услуг, кредиты банков и других кредиторов, вклады участников и иные источники, не запрещенные законодательством.
Прибыль предприятия может распределяться ежеквартально (раз в полгода, или раз в год). Часть чистой прибыли, подлежащей распределению, распределяется пропорционально вкладам в уставный капитал.
Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов.
Дадим общую характеристику финансового состояния ЗАО «НПП ИТМ». Аналитический баланс предприятия за 2011-2013 гг. представлен в Приложении 1.
Как видно из данных Приложения 1 за анализируемый период активы предприятия увеличились на 1 603 тыс. руб., в основном за счет увеличения объема оборотных активов на сумму 1 273 тыс. руб. Таким образом, имущественная масса увеличилась в основном за счет увеличения объема оборотных активов.
Показателем увеличения деловой активности может также служить положительная динамика валюты баланса ЗАО «НПП ИТМ» за период исследования, которая представлена на рисунке 2.1.1.
Рис. 2.1.1. Динамика валюты баланса ЗАО «НПП ИТМ»
за период с 2011 по 2013 гг.
Динамика выручки и себестоимости реализованной продукции, работ, услуг ЗАО «НПП ИТМ» за период с 2011 по 2013 годы представлена на рисунке 2.1.2.
Рис. 2.1.2. Динамика выручки и себестоимости реализованной продукции, работ, услуг ЗАО «НПП ИТМ» за период с 2011 по 2013гг.
По данным рисунка 2.1.2 мы наблюдаем положительный тренд в приросте выручки от реализации товаров, работ и услуг. В целом за период темп прироста выручки составил почти 58 %, т.е. за период с 2011 по 2013 годы выручка увеличилась на 285 тыс. рублей. Для молодого предприятия это хороший показатель прироста объемов реализации.
Темп роста выручки в 2013 году по сравнению с 2012 годом составил почти 46%, что в денежном эквиваленте составило 245 тыс. рублей.
Для общей оценки финансового состояния проанализируем данные бухгалтерского баланса предприятии ЗАО «НПП ИТМ» за период 2011 – 2013 гг. (см. табл. 2.1.2 и 2.1.3)
Таблица 2.1.2.
Показатели динамики и структуры актива бухгалтерского баланса
ЗАО «НПП ИТМ» за 2011-2013 гг.
Показатели |
2011 |
2012 |
2013 |
Изменение за период 2013-2011гг |
Темп роста за 2011-2013гг |
%. |
% |
% |
тыс. руб. |
%% |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
Активы - ИТОГО |
100 |
100 |
100 |
1 603 |
116 |
Внеоборотные активы |
7 |
16 |
14 |
330 |
324 |
Основные средства |
7 |
16 |
14 |
330 |
324 |
Оборотные активы |
93 |
84 |
86 |
1 273 |
99 |
Запасы, в т.ч. |
34 |
39 |
41 |
740 |
155 |
сырье, материалы, и др. |
7 |
7 |
12 |
254 |
251 |
товары для перепродажи |
27 |
32 |
29 |
486 |
130 |
НДС по приобрет.ценностям |
20 |
8 |
6 |
-90 |
-33 |
Дебиторская задолженность |
18 |
21 |
19 |
333 |
136 |
Денежные средства |
21 |
16 |
19 |
290 |
100 |
По данным таблицы 2.1.2 анализа динамики структуры активов предприятия ЗАО «НПП ИТМ», мы видим, что произошли существенные изменения в составе имущества предприятия за исследуемый период. Темп прироста активов предприятия за 2011-2013 гг. составил 16%.
За анализируемый период в структуре активов наибольший удельный вес составляют оборотные активы (на конец 2013 года их доля составила 86%). За период с 2011 по 2013 гг доля оборотных активов снизилась с 93% до 86%. Преобладание доли оборотных активов над внеоборотными характерно для предприятия сферы торговли и услуг.
В составе оборотных активов наибольший вес составляют запасы 41% Доля запасов колебалась в анализируемые периоды незначительно в диапазоне 34-41 %%. Основной удельный вес в запасах составляют товары для перепродажи.
Что касается дебиторской задолженности, то за период исследования существенных колебаний доли дебиторской задолженности не происходилоВ целом объем дебиторской задолженности увеличился на 333 тыс. рублей. Темп ее прироста составил 36%.
Анализ пассивной части баланса по данным таблицы 2.1.3 показывает, что в период исследования доля собственного капитала очень незначительна, лишь 9%. Основную долю в составе собственного капитала занимает уставный капитал.
Заемный капитал за период исследования незначительно снизился, в основном за счет кредитных ресурсов. Для приобретения основных средств и товаров компания получала краткосрочные кредиты. На конец 2013 года доля краткосрочных кредитов в составе источников финансирования составила 21%.
Но основную долю в составе краткосрочных обязательств составляет кредиторская задолженность. Ее доля за анализируемый период возросла с 56% до 71%. Данный факт может плохо сказаться на ликвидности предприятия.
В составе кредиторской задолженности наибольший удельный вес приходится на задолженность поставщикам. В совокупных пассивах доля задолженности поставщикам за анализируемый период увеличилась с 34% до 47%.
Таблица 2.1.3.
Показатели динамики и структуры пассива бухгалтерского баланса
ЗАО «НПП ИТМ» за 2011-2013 гг.
Показатели |
2011 |
2012 |
2013 |
Изменение за период 2013-2011гг |
Темп роста за 2011-2013гг |
%. |
% |
% |
тыс. руб. |
%% |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
Пассивы - ИТОГО |
100 |
100 |
100 |
1 603 |
116 |
Капитал и резервы |
8 |
7 |
9 |
145 |
129 |
Уставный капитал |
7 |
5 |
3 |
0 |
0 |
Нераспред.прибыль |
1 |
3 |
5 |
145 |
1208 |
Краткосрочные обязательства |
92 |
93 |
91 |
1 458 |
114 |
заемные средства |
36 |
21 |
21 |
120 |
24 |
Кредиторская задолженность в т.ч. |
56 |
71 |
71 |
1 338 |
173 |
поставщики и подрядчики |
34 |
47 |
47 |
937 |
198 |
задолженность перед персоналом орг-ции |
15 |
16 |
16 |
270 |
129 |
задолженность перед внебюджетными фондами |
4 |
5 |
4 |
67 |
110 |
задолженность по налогам и сборам |
2 |
3 |
3 |
64 |
213 |
Долгосрочные обязательства у компании отсутствуют.
Обобщая результаты проведенного экспресс – анализа баланса ЗАО «НПП ИТМ», можно сказать, что в течение анализируемого периода политика предприятия в части формирования имущества была направлена на увеличение доли оборотных средств, в первую очередь товаров для перепродажи.
Финансирование текущей деятельности и капитальных вложений в основные средства осуществлялось в основном за счет заемных источников финансирования в виде краткосрочных кредитов и задолженности перед поставщиками.
Рассмотрим показатели отчета о финансовых результатах анализируемого предприятия за 2011-2013 годы, представленные в таблице 2.1.4.
Таблица 2.1.4
Анализ динамики финансовых результатов ЗАО «НПП ИТМ»
за 2011-2013 гг.
Показатель |
2012 к 2011 |
2013 к 2012 |
2013 к 2011 |
Темп прироста за 2011-2013гг., %% |
тыс. руб. |
тыс. руб. |
тыс. руб. |
||
Выручка |
40 |
245 |
285 |
58 |
Себестоимость |
15 |
175 |
190 |
50 |
Валовая прибыль |
25 |
70 |
95 |
83 |
Управленческие расходы |
23 |
17 |
40 |
95 |
Прибыль от продаж |
2 |
53 |
55 |
75 |
Прочие доходы и расходы |
39 |
6 |
45 |
-76 |
Проценты к уплате |
-8 |
13 |
5 |
11 |
Прочие доходы |
9 |
17 |
26 |
137 |
Прочие расходы |
-22 |
-2 |
-24 |
-75 |
Прибыль до налогообложения |
41 |
59 |
100 |
714 |
Текущий налог на прибыль |
6 |
4 |
10 |
250 |
Чистая прибыль |
35 |
55 |
90 |
900 |
В соответствии с данными таблицы 2.1.4 за период исследования прибыль до налогообложения увеличилась на 100 тыс. руб Темп прироста чистой прибыли в 2013 году по сравнению с 2011 годом составил 900%.
Более наглядно динамика показателей прибыли ЗАО «НПП ИТМ» представлена на рисунке 2.1.3.
За анализируемый период наблюдается положительная динамика показателей прибыли. Так валовая прибыль в 2012 году возросла на 70 тыс. рублей, прибыль от продаж – на 53 тыс. рублей, а чистая прибыль – на 55 тыс. рублей.
В 2013 году также наблюдается положительная динамика по показателям прибыли как по отношению к 2012 году, так и по отношению к 2011 году.
За период исследования валовая прибыль увеличилась на 95 тыс. рублей, прибыль от продаж – на 55 тыс. рублей, а чистая прибыль – на 90 тыс. рублей.
Рис. 2.1.3. Динамика показателей прибыли ЗАО «НПП ИТМ»
за период с 2011 по 2013 гг.
Анализ структуры показателей прибыли предприятия ЗАО «НПП ИТМ» показал, что в 2013 году:
- существенно возросли управленческие расходы компании на 40 тыс. рублей или на 95%;
- существенно возросли прочие доходы на 26 тыс. рублей;
-незначительно, но увеличились расходы на уплату процентов по кредитам;
- положительным моментом является снижение прочих расходов компании на 24 тыс. рублей или 75%.
В целом, на протяжении анализируемого периода деятельность предприятия была прибыльной.
Предприятие обладает достаточными финансовыми ресурсами для погашения текущей задолженности и осуществления текущей хозяйственной деятельности.