4. Расходы
4.1 Расход по пассивам — расходы, произведенные банком с начала текущего года в виде процентов по полученным кредитам, привлеченным депозитам, открытым счетам, эмитированным ценным бумагам, в том числе:
- по счетам клиентов — доля расходов, произведенных банком в виде процентов по привлеченным депозитам и открытым счетам физических и юридических лиц, не являющихся банками, в общем объеме расходов по пассивам.
- по МБК — доля расходов, произведенных банком в виде процентов по полученным межбанковским кредитам и привлеченным депозитам других банков, в общем объеме расходов по пассивам.
- по ДО — доля расходов, произведенных банком в виде процентов (дисконта) по выпущенным долговым ценным бумагам, в общем объеме расходов по пассивам.
- прочие — прочие виды процентных расходов.
4.2 Проценты по счетам, кредитам и депозитам — проценты, уплаченные банком с начала текущего года по полученным кредитам, привлеченным депозитам, открытым корреспондентским, расчетным и текущим счетам клиентов, вкладам предприятий и граждан. В % к объему процентных расходов.
4.3 Проценты, уплаченные — доля в общем объеме уплаченных процентов по кредитам, счетам и депозитам процентов, уплаченных банком по:
- счетам и депозитам органов власти (Властям),
- кредитам Банка России (ЦБ РФ),
- банкам по межбанковским кредитам и депозитам (включая корреспондентские счета ЛОРО), российских (рез.) и иностранных банков (нерез.),
- Предприятиям-небанкам — счетам и депозитам российских юридических лиц (кроме банков), находящимся в федеральной собственности (федер.), в государственной (кроме федеральной) собственности (регион.), в негосударственной собственности (негос.), а также по счетам и депозитам иностранных юридических лиц, не являющихся банками (иностр.),
- счетам, депозитам и вкладам физических лиц (частным лицам).
5. Прибыль банка
5.1 Прибыль до переоценки и резервов — прибыль банка, восстановленная на сумму сальдо переоценки и резервов, данный показатель равен сумме чистого процентного дохода и сальдо прочих доходов и расходов.
5.2 Нераспределенная прибыль— прибыль (убыток), полученная банком за год после вычета налогов на прибыль.
6. Экономические нормативы
- Н1 — достаточность капитала — отношение капитала банка к активам, взвешенным с учетом риска. Минимально допустимое значение норматива Н1 установлено на уровне 10% для банков с капиталом более 5 млн. ЕВРО и не менее 11% для банков с капиталом менее 5 млн. ЕВРО.
- Н2 — мгновенная ликвидность — отношение высоколиквидных активов к обязательствам до востребования. Минимально допустимое значение норматива Н2 установлено на уровне 15%.
- Н3 — текущая ликвидность — отношение ликвидных активов к обязательствам до востребования и на срок до 30-ти дней. Минимально допустимое значение норматива Н3 установлено на уровне 50%.
- Н4 — долгосрочная ликвидность — отношение задолженности банку свыше года к капиталу банка, а также балансовым обязательствам банка сроком погашения свыше года. Максимально допустимое значение норматива Н4 установлено на уровне 120%.
- Н7 — максимальный размер крупных кредитных рисков - отношение совокупной величины крупных кредитных рисков и собственных средств (капитала) банка. Крупным кредитным риском называется превышение совокупной суммы требований заемщику 5% капитала банка. Максимально допустимое значение норматива Н7 установлено на уровне 800%.
- Н9.1 — совокупная величина кредитных рисков на акционеров - отношение суммы требований к акционерам, доля вложений которых в капитал банка превышает 5%, к капиталу банка. Максимально допустимое значение норматива Н9.1 установлено на уровне 50%.
- Н10.1 — совокупная величина кредитных рисков в отношении инсайдеров и связанных с ними лиц - отношение суммы требований к инсайдерам к капиталу банка. Максимально допустимое значение норматива Н10.1 установлено на уровне 3%.
- Н12 — соотношение инвестируемых (в акции, доли в других юридических лицах) и собственных средств кредитной организации. Максимально допустимое значение норматива Н12 установлено на уровне 25%.
Преимущества данного метода:
- все показатели могут быть рассчитаны с использованием открытых для доступа форм отчетностей;
- все показатели имеют свое экономическое содержание;
- показатели единой размерности, что позволяет их соотносить друг другу, выясняя взаимное влияние;
- показатели рассчитываются в динамике, что позволяет оценить направление развития банка.
К недостаткам данной методики можно отнести:
- применение большого количества анализируемых показателей без выделения основного показателя, что вводит в заблуждение неподготовленного пользователя;
- метод использует экспертную оценку, что делает его субъективным;
- ранжирование банков происходит по отдельным показателям, а не единому интегрированному, что может завести в заблуждение неподготовленного пользователя.
1.3. Отечественные методики оценки надежности банков. Методики газеты «КоммерсантЪ», журнала «Эксперт», агентства РБК, Аналитического центра финансовой информации, НАУФОР и компании «РусРейтинг». // Инна Сорокина, специально для Bankir.Ru
В методике газеты «КоммерсантЪ» содержатся показатели балансов и эффективности банков по различным критериям.
По каждому из оцениваемых банков приводятся данные о размере активов, уставном фонде, доле ссуд в активах, дивидендах, доходности на капитал, динамике доходности и динамике прибыльности операций.
По каждому из показателей рассчитывается балл, равный отношению значения показателя для банка к максимальному из таких значений среди рассматриваемой совокупности.
Перечисленные выше показатели разбиваются на три группы:
- абсолютные, включающие данные о размерах активов и уставном фонде;
- относительные, включающие доли ссуд дивидендов и доходность на капитал;
- динамические, включающие динамику доходности и прибыльности операций.
На основе значений показателей для оцениваемых банков рассчитываются следующие критерии:
- статический, равный сумме абсолютных и относительных показателей;
- динамический, равный сумме относительных и динамических показателей;
- полный, равный сумме абсолютных, относительных и динамических показателей сравнения;
- совокупный, равный среднеарифметическому трех вышеназванных критериев.
Итоговое ранжирование банков осуществляется по результатам расчета совокупного критерия.
Данную методику отличает простота практического использования, но присутствует и ряд недостатков.
Во-первых, следует отметить, что выбранные критерии сравнения не являются независимыми. Так, большинство относительных показателей формируются на основе абсолютных, которые также фигурируют в исследовании, то есть используются дважды, что вызывает сомнения в адекватности методики.
Во-вторых, при расчете совокупного критерия относительные показатели участвуют с весовым коэффициентом 3 (входит в состав каждого из трех частных критериев), тогда как абсолютные и динамические показатели участвуют в итоговом показателе с коэффициентом 2. Это дублирование приводит к тому, что ранжирование на основе совокупного критерия не используется. В настоящее время при построении итогового рейтингового числа используется полный показатель, в котором вес каждого критерия - 1.
В-третьих, в методике не предполагается рассмотрение таких критериев, как качество активов, адекватность капитала и резервов и т.п.
Методика ранжирования банков, предложенная журналом «Эксперт», строится на основе публично доступных данных первичных банковских показателей. Целью работы является выделение классов сходства (кластеров) по выбранным признакам на множестве исследуемых банков. Банки выделяются в один кластер в том случае, если соответствующие признаки имеют сходство (или временные ряды имеют сходную динамику). Подход, используемый при составлении рейтинга, публикуемого журналом "Эксперт", несколько отличается от других методик, применяемых в России. Данная методика отходит от построения рейтинга надежности и представляет собой попытку построения комплексного сравнительного рейтинга. По сути, методика состоит из двух основных частей:
- анализ банков в координатах "прибыльность-надежность";
- анализ динамических изменений (по сути, анализ движения показателей в вышеупомянутой координатной системе).
Первая (статическая) часть предполагает сравнение банков в координатной системе "прибыльность-надежность". Показатель прибыльности рассчитывается как отношение балансовой прибыли к нетто-активам. В качестве показателя надежности используется соотношение собственного капитала банка и привлеченных средств. К привлеченным средствам относятся как депозиты физических и юридических лиц, так и средства, привлеченные от других банков, включая межбанковские кредиты и средства на корреспондентских счетах. Результаты двухкритериального анализа текущего состояния банков наносятся на плоскость с осью абсцисс, соответствующей показателю надежности, и осью ординат, соответствующей показателю прибыльности. На координатную плоскость наносятся вертикальная и горизонтальная линии, соответствующие средним показателям по анализируемой выборке; в итоге координатное пространство распадается на четыре сегмента:
- "Звездный" (доходность и надежность выше средних);
- "Прибыльноориентированый" (высокорентабельное использование относительно больших объемов привлеченных средств);
- "Капитализированный" (высокая достаточность капитала при невысокой доходности использования ресурсов);
- "Депрессивный" (доходность и надежность ниже средних, невысокая прибыльность использования значительных объемов привлеченных средств).
Наряду со статической картиной строится изменение параметров прибыльности и надежности во времени. По временному ряду рассчитываются индивидуальные траектории движения банков в координатах "прибыльность-надежность". Рассчитывается вектор итогового перемещения за период, в соответствии с которым вся совокупность подразделяется на четыре типа:
I. "Звездная динамика" (итоговый вектор перемещений парето-оптимален, то есть в течение исследуемого периода увеличивались прибыльность и надежность банка одновременно);
II. "Динамика, ориентированная на прибыль" (итоговое увеличение рентабельности банка);
III. "Капитализационная динамика" (опережающее наращивание капитала по сравнению с привлеченными ресурсами);
IV. "Депрессивная динамика" (итоговое ухудшение положения банка одновременно по обоим показателям).
В методике используются также индекс стационарности (для оценки интенсивности перемещения банков в координатной плоскости) и индекс оптимальности, отражающий степень соответствия движения каждого банка парето-оптимальной траектории, соответствующей одновременному увеличению обоих параметров. Итоговым результатом анализа является разбиение на классы путем расчета меры сходства по каждому выбранному признаку с использование агломеративно-иерархического метода кластеризации.
В целом методика представляет несколько новое направление в построении рейтингов в России, так как в ней предложена попытка исследования банка одновременно по двум направлениям, используя двухкритериальный статистический анализ, а не построение единой оценочной системы.
Однако проблема достоверности оценки заключается в отсутствии учета таких важных факторов, как:
- многофилиальность банка. Специфика таких в том, что консолидированные активы их увеличены межфилиальными расчетами и кассовыми остатками;
- наличие в клиентской базе тех клиентов, которые связаны с депрессивными секторами экономики. Естественно, что у таких банков показатели прибыльности и надежности, рассчитываемые при использовании формальной схемы, будут существенно ниже общегрупповых;
- перераспределение ролей между банками-партнерами. Существуют реальные случаи, когда несколько банков работают на рынке совместно. При этом существует согласованное перераспределение ролей, и один из банков группы может находиться в "Прибыльноориентированном" сегменте, а другой – в "Депрессивном";
- «муниципальность» банка. Специфика банка состоит в том, что он работает с городскими счетами и имеет мощную государственную или иную поддержку, участвует на политической или внешнеэкономической арене.
Кроме этого, не учитываются некоторые другие неколичественные показатели, которые также желательно принимать во внимание при анализе.
Рейтинг финансовой устойчивости банков, предложенный рейтинговым агентством РБК. Рейтинг строится на анализе доступной финансовой отчетности банков (форма 101 и 102) и других форм, публикуемых на сайте Банка России, и поэтому является дистанционным. Рейтинг имеет четкую структуру и информационную нагрузку.
Существует следующее деление банков на категории:
- «Банки с иностранным участием»;
- «Крупнейшие банки», активы более 50 миллиардов рублей;
- «Крупные банки», активы от 15 до 50 миллиардов рублей;
- «Средние банки», активы от 5 до 15 миллиардов рублей;
- «Мелкие банки», активы от 1 до 5 миллиардов рублей.
Рейтинг является относительным, так как позиция финансовой устойчивости банка в той или иной группе определяется не только значением многофакторного показателя, но и положением других банков в категории. Иными словами, даже при условии отсутствия негативной динамики у каждого конкретного банка его позиция в категории может измениться в худшую сторону, например, в том случае, если у множества других банков вырастут значения основных финансовых показателей и их многофакторные показатели текущей финансовой устойчивости улучшатся по сравнению с прошлыми рейтингами. В этом и заключается «теория относительности» данного рейтинга.
В каждой категории пять групп финансовой устойчивости. В оценке принимаются только финансовые показатели, поэтому в расчет не принимаются ни политические, ни другие нефинансовые факторы. В этой связи рейтинг носит скорее информационную нагрузку и дополняет официальные данные и расчеты нормативной базы ЦБ России.
В расчете показателя чистых активов используются данные о валюты баланса, уменьшенные на величину межфилиальных расчетов, текущих расходов, убытков, расходов будущих периодов и отрицательных переоценок активов. Кроме того, при расчете активов учитываются только сальдовые остатки счетов двойной записи (474 и 603). При расчете значения собственного капитала (СК) специалисты агентства используют собственную методику, отличную от методик Центрального банка и других рейтинговых агентств (например, в понятии прибыли банка учитываются прибыль + текущие доходы и расходы + доходы и расходы будущих периодов).
Главным отличием формулы расчета собственного капитала от методики ЦБ является игнорирование субординированных кредитов как источника формирования капитала, так как их включение в состав капитала представляется агентству неправомерным, с чем автор статьи полностью согласен.
Коэффициент деловой активности (КДА) определяется как отношение оборотов по всем балансовым счетам банка к итогу сальдового баланса. Этот коэффициент характеризует совокупный объем операций, совершаемых банком за исследуемый период (месяц, квартал). КДА позволяет определить стратегию развития банка. Практический опыт дистанционного мониторинга банков свидетельствует, что нормальное значение данного показателя лежит в интервале от 10 до 20. Значение показателя больше 20 говорит о том, что банк проводит агрессивную политику на финансовом рынке, основная масса его операций носит спекулятивный характер. Свидетельством того, что банк реализует пассивную стратегию работы на финансовом рынке или имеет долгосрочные активы и инвестиции, является значение КДА меньше 10.
Обеспечение коммерческих кредитов рассчитывается как отношение залога (результат исследования остатков по счетам внебалансового учета) к сумме коммерческих кредитов (Коб). Просроченная задолженность по кредитам рассчитывается как сумма счетов 458, отнесенная к общему объему кредитного портфеля Кпр (расчет данных показателей можно увидеть в Уроке 7).
Классификация банков по группам финансовой устойчивости производится на основе балльного взвешивания показателей достаточности капитала, ликвидности, качества активов, рентабельности деятельности и оценки менеджмента. При этом ранжирование банков по группам финансовой устойчивости осуществляется в результате сравнительного анализа численных значений рассчитываемого для каждого банка коэффициента финансовой устойчивости (КФУ).
Последний определяется по формуле:
КФУ = ДКап * СумРбо/СумМбо,
где:
ДКап – 10% собственного капитала банка (в млн руб.);
СумРбо – сумма расчетных балльных оценок по частным финансовым коэффициентам;
СумМбо – сумма максимальных балльных оценок.
В соответствии с подходами к оценке считается, что чем больше абсолютная величина собственного капитала банка, тем выше его финансовая устойчивость.
Ниже представлено описание частных коэффициентов, взвешенная оценка которых используется при определении значения коэффициента финансовой устойчивости.