Потоки денежных средств (Cash Flow) по кварталам:
Квартал |
I |
II |
III |
IV |
V |
VI |
Приток (итого поступлений) |
0 |
136 |
296 |
376 |
416 |
416 |
Отток (итого текущих и единовременных затрат)
|
135 |
511 |
491 |
151 |
151 |
151 |
Сальдо (приток-отток) |
-135 |
-375 |
-195 |
225 |
265 |
265 |
Таблица 18
Расчет дисконтированных затрат и поступлений
Квартал |
I |
II |
III |
IV |
V |
VI |
Итого |
Норма дисконта |
1,00 |
0,95 |
0,91 |
0,86 |
0,82 |
0,78 |
|
Дисконтированные единовременные затраты
|
0,00 |
342,86 |
308,39 |
0,00 |
0,00 |
0,00 |
651,25 |
Дисконтированные чистые поступления |
-135,00 |
-14,29 |
131,52 |
194,36 |
218,02 |
207,63 |
602,25 |
ЧДД |
-135,00 |
-357,14 |
-176,87 |
194,36 |
218,02 |
207,63 |
-49,0 |
ЧТС |
-135,00 |
-492,14 |
-669,01 |
-474,65 |
-256,63 |
-49,00 |
|
или
то есть оборудование может подорожать не более чем до 591,8 тыс. руб., или на 48,0%, что больше 10%, следовательно, проект устойчив и не чувствителен к изменению стоимости оборудования.
Анализ устойчивости и чувствительности проекта к снижению числа клиентов:
Таблица 19
Число клиентов, % |
100 |
95 |
90 |
|
85 |
ЧТС, тыс. руб. |
195,12 |
129,13 |
63,05 |
|
-3,04 |
Расчет чувствительности проекта при числе клиентов 85%
Таблица 20
Поступления (по кварталам), тыс. руб.
Квартал |
I |
II |
III |
IV |
V |
VI |
Доходы от клиентов |
0 |
102 |
238 |
306 |
340 |
340 |
Амортизация |
0 |
10 |
10 |
10 |
10 |
10 |
Итого поступлений |
0 |
112 |
248 |
316 |
350 |
350 |
Таблица 21
Потоки денежных средств (Cash Flow) по кварталам:
Квартал |
I |
II |
III |
IV |
V |
VI |
Приток (итого поступлений) |
0 |
112 |
248 |
316 |
350 |
350 |
Отток (итого текущих и единовременных затрат) |
135 |
370 |
357,5 |
145 |
145 |
145 |
Сальдо (приток-отток) |
-135 |
-258 |
-109,5 |
171 |
205 |
205 |
Таблица 22