- •Введение
- •Глава 1. Теоретические основы комплексного экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
- •Предмет, цели и задачи комплексного экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
- •Классификация методов и особенности анализа финансового состояния строительной организации.
- •1.3. Информационная база анализа финансово-хозяйственной деятельности
- •2. Комплексный экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия
- •2.1. Строительное предприятие как хозяйствующий субъект рынка
- •2.2. Анализ финансовой устойчивости организации
- •Финансовые коэффициенты, применяемые для оценки финансовой устойчивости предприятия
- •2.3. Анализ деловой активности предприятия
- •По данным на 31 декабря 2013 года можно сделать следующий вывод:
- •2.4. Анализ рентабельности предприятия
- •Анализ показателей рентабельности:
- •2.5. Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия
- •Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия:
- •2.6. Анализ ликвидности баланса
- •Общая (комплексная) ликвидность:
- •Заключение
- •Библиографический список:
- •Приложения
- •Отчет о финансовых результатах за Январь – Декабрь 2014г.
Финансовые коэффициенты, применяемые для оценки финансовой устойчивости предприятия
Показатель |
Характеристика и расчет |
2011 г |
2012 г |
2013 г |
Отклонения в 2012 г по сравнению с 2011 г |
Отклонения в 2013 г по сравнению с 2012 г |
Коэффициент автономии > 0.6 |
Характеризует долю владельцев (собственников) предприятия в общей сумме используемых средств и определяется отношением собственного капитала к валюте баланса стр 1300/стр 1700 |
0,10 |
0,07 |
0,05 |
-0,02 |
-0,02 |
Ка 2011 г. = 7772482 / 80906496 |
||||||
Ка 2012 г. = 6571263 / 88205179 |
||||||
Ка 2013 г. = 5044225 / 94774125 |
||||||
Коэффициент финансовой зависимости < 0.4 |
Характеризует долю заемных средств предприятия в общей сумме используемых средств и определяется отношением долгосрочных и краткосрочных обязательств к валюте баланса стр(1400+1500)/стр1600 |
0,90 |
0,93 |
0,95 |
0,02 |
0,02 |
Кфз 2011 г. = (35771134+37412880) / 80906496 |
||||||
Кфз 2012 г. = (78041230+3592686) / 88205179 |
||||||
Кфз 2013 г. = (81500576+8229324) / 94774125 |
||||||
Коэффициент капитализации |
Определяется отношением долгосрочных и краткосрочных обязательств к собственному капиталу. Его значение, равное, например, 0,15, свидетельствует о том, что на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы, приходится 15 копеек заемных средств. стр(1400+1500)/стр1300 |
9,42 |
12,42 |
17,79 |
3,01 |
5,37 |
Ккап 2011 г. = (35771134+37412880) / 7772482 |
||||||
Ккап 2012 г. = (78041230+3592686) / 6571263 |
||||||
Ккап 2013 г. = (81500576+8229324) / 5044225 |
Продолжение таблицы № 3
Показатель |
Характеристика и расчет |
2011 г |
2012 г |
2013 г |
Отклонения в 2012 г по сравнению с 2011 г |
Отклонения в 2013 г по сравнению с 2012 г |
Коэффициент маневренности собственного капитала > 0.5 |
Определяется отношением собственных оборотных средств к собственному капиталу и показывает какую часть капитала используют для финансирования текущей деятельности (т. е. вложена в оборотные средства), а какая капитализирована. СОС/стр 1300 |
-4,67 |
-7,06 |
-9,12 |
-2,38 |
-2,06 |
Кман 2011 г. = -36325138 / 7772482 |
||||||
Кман 2012 г. = -46381835 / 6571263 |
||||||
Кман 2013 г. = -46006337 / 5044225 |
||||||
Коэффициент финансирования |
Отражает долю финансирования деятельности за счет собственных средств (собственного капитала), по отношению ко всем заемным стр1300/стр(1400+1500) |
0,11 |
0,08 |
0,06 |
-0,03 |
-0,02 |
Кф 2011 г. = 7772482 / (35771134+37412880) |
||||||
Кф 2012 г. = 6571263 / (78041230+3592686) |
||||||
Кф 2013 г. = 5044225 / (81500576+8229324) |
||||||
Коэффициент финансовой устойчивости |
Отражает долю собственного капитала и долгосрочных заемных средств на I руб. внеоборотных и оборотных активов стр (1300+1400)/стр 1600 |
0,54 |
0,96 |
0,91 |
0,42 |
-0,05 |
Кфу 2011 г. = (7772482+35771134) / 80906496 |
||||||
Кфу 2012 г. = (6571263+78041230) / 88205179 |
||||||
Кфу 2013 г. = (5044225+81500576) / 94774125 |
Продолжение таблицы № 3
Показатель |
Характеристика и расчет |
2011 г |
2012 г |
2013 г |
Отклонения в 2012 г по сравнению с 2011 г |
Отклонения в 2013 г по сравнению с 2012 г |
Коэффициент финансовой независимости в формировании запасов |
Отражает долю собственного капитала и долгосрочных заемных средств на I руб. внеоборотных и оборотных активов СОС/ ЗиЗ |
-164,09 |
-226,94 |
-564,58 |
-62,85 |
-337,63 |
Кфн 2011 г. = -36325138 / 221367 |
||||||
Кфн 2012 г. = -46381835 / 204375 |
||||||
Кфн 2013 г. = -46006337 / 81488 |
||||||
Коэффициент прогноза бан¬кротства |
Отражает долю чистых оборотных активов в стоимости всех средств предприятия и определяется отношением разно¬сти оборотных средств и кратко¬срочных пассивов к итогу баланса стр (1200-стр 1500)/стр 1700 |
-0,01 |
0,36 |
0,37 |
0,37 |
0,02 |
Кбан 2011 г. = (36808876-37412880) / 80906496 |
||||||
Кбан 2012 г. = (35252081-3592686) / 88205179 |
||||||
Кбан 2013 г. = (43723563-8229324) / 94774125 |
||||||
Коэффициент реальной стоимости имущества |
Отражает долю средств производства в стоимости имущества, уровень производственного потенциала предприятия, обеспеченность производственными средствами производства и определяется отношением суммы основных средств, сырья и материалов, незавершенного производства к валюте баланса стр (1150+1210)/стр 1600 |
0,000619 |
0,001081 |
0,001055 |
0,00 |
0,00 |
Крси 2011 г. = (30416+19625) / 80906496 |
||||||
Крси 2012 г. = (35936+59386) / 88205179 |
||||||
Крси 2013 г. = (51687+48253) / 94774125 |
Продолжение таблицы № 3
Показатель |
Характеристика и расчет |
2011 г |
2012 г |
2013 г |
Отклонения в 2012 г по сравнению с 2011 г |
Отклонения в 2013 г по сравнению с 2012 г |
Индекс постоянного актива |
Отражает долю основных средств и внеоборотных активов в источниках собственных средств и определяется отношением основных средств и вложений к общей величине источников собственных средств стр (1150+1170)/стр 1300 |
3,95 |
5,91 |
7,58 |
1,96 |
1,66 |
Ипа 2011 г. = (30416+30657270) / 7772482 |
||||||
Ипа 2012 г. = (35936+38817201) / 6571263 |
||||||
Ипа 2013 г. = (51687+38161722) / 5044225 |
На основе полученных данных сделаем следующий вывод:
1) Коэффициент автономии меньше нормативного значения, что говорит о низком уровне собственных средств и показатель снижается.
2) Коэффициент финансовой зависимости имеет тенденцию на рост. Это является отрицательным показателем, так как у фирмы появляется больше заемных средств. И не соответствует нормативному значению.
3) Коэффициент капитализации увеличивается. Это означает, что уровень заёмных средств по отношению к собственному капиталу растет;
4) Коэффициент маневренности собственного капитала отрицательный, так как фирма использует заёмные средства. И данный показатель идёт на еще большее уменьшение из-за уменьшения собственного капитала;
5) Коэффициент финансирования идёт на уменьшение, это происходит из-за уменьшения собственных средств;
6) Коэффициент финансовой устойчивости имеет динамику повышения и спада к концу периода, это связано со спадом и уменьшением внеоборотных, оборотных активов;
7) Коэффициент финансовой независимости в формировании запасов отрицательный, так как у фирмы не хватает средств на покрытие своих расходов и данный показатель имеет тенденцию на уменьшение в конце периода;
8) Коэффициент прогноза банкротства под конец отчётного периода растет, так-как величина собственных оборотных чистых активов возросла;
9) Коэффициент реальной стоимости имущества то растет в середине периода, то снижается на конец отчетного периода.
10) Индекс постоянного актива показывает, что у фирмы достаточно собственных средств и вложений. Но, так как фирма уменьшила показатель источников собственных средств и увеличилось количество основных средств и финансовых вложений на конец 2013 года мы видим увеличение индекса.
В итоге таблицы № 3 можно утверждать следующее. В общем, показатели на начало периода и на конец периода ухудшились. Это объясняется уменьшением собственных средств или собственного капитала, за счет увеличения себестоимости продаж и прочих расходов в том числе. Однако стоит отметить тот факт, что финансовые вложения на конец года увеличились, и сумма заемных средств если не покрыть их, то в дальнейшем есть вероятность кризисной ситуации в фирме вплоть до банкротства.