Финансовый бизнес.
Финансовый бизнес – это деятельность субъекта предпринимательского бизнеса по организации и развитию денежного обращения, а также обращению долговых и долевых ценных бумаг (долевые – акции, долговые – облигации, вексили, сертификаты и т. д.).
Существует две составляющие финансового предпринимательства:
1. Выпуск ценных бумаг и денежных знаков;
2. Оказание финансовых услуг, предметом которых выступают валютно-денежные ценности и ценные бумаги.
Финансовый рынок – сфера деловых отношений, где формируется спрос и предложение на финансовые ресурсы, происходит движение данных ресурсов в целях выполнения любых деловых операций.
Финансовый рынок
Денежный Фондовый Финансовые кредиты Валюта Ценные бумаги Инвестиции
К финансовому бизнесу относится деятельность коммерческих банков, фондовых бирж, страховых компаний, валютных бирж и инвестиционный бизнес.
Коммерческий банк – это финансово-кредитная организация акционерного типа, кредитующая на платной основе юридических и физических лиц, осуществляющая прием денежных вкладов и расчетные операции по поручению клиентов.
Функции коммерческих банков:
проведение кредитных операций;
организация депозитного хранения ресурсов;
осуществление сопровождения торговых сделок иностранной валютой;
проведение денежных расчетов в безналичной форме, инвестиционное посредничество, лизинговая, факторинговая и экспертная деятельность;
и другие функции.
Перечисленные функции могут быть реализованы по средствам трех банковских операций:
1) пассивные – привлечение средств;
2) активные – размещение средств, когда банк выступает в качестве кредитора.
Существуют следующие принципы кредитования: возвратность, платность, срочность.
комиссионные – проведение расчетных операций.
Фондовая биржа – это организация, предметами которой выступают: обеспечение необходимых условий нормального обращения ценных бумаг; определение рыночных цен на ценные бумаги; распространение информации о ценных бумагах и об их эмитентах.
Принципы деятельности фондовых бирж:
гласное проведение всех сделок;
жесткое регламентирование администрации биржи деятельности посреднических фирм путем установления правил торгов;
легкое доверие между брокером и клиентом.
На фондовой бирже объектом торгов выступают лишь те ценные бумаги, которые прошли процедуру отбора (листинг), таким образом, компания-эмитент и ее ценные бумаги заносятся в биржевой лист. Ценные бумаги, допущенные к биржевым торгам, называются фондовыми ценностями.
Инвестиционный бизнес.
В общем случае инвестиционный бизнес – это совокупность деловых процессов и отношений, формирующихся в ходе использования субъектами бизнеса финансовых ресурсов с целью создания новых направлений предпринимательской деятельности, расширение и развитие существующих.
Существует два типа инвестиционной предпринимательской деятельности:
реальное инвестирование, которое в свою очередь делится на:
материальное (вложение в постройку);
нематериальное (в будущее).
финансовое инвестирование предполагает приобретение ценных бумаг.
Субъекты инвестиционного бизнеса: инвесторы; эмитенты ценных бумаг; другие хозяйствующие субъекты, являющиеся получателями инвестиционных ресурсов.
Инвесторы:
Индивидуальные – это физические и юридические лица, участвующие в купле-продаже ценных бумаг;
Институциональные:
инвесторы-вкладчики – юридические лица, осуществляющие инвестирование финансовых ресурсов в инвестиционные проекты;
инвестиционные посредники – это юридические лица, содействующие эмитентам и инвесторам-вкладчикам в установлении и поддержании деловых отношений. К их числу относятся:
инвестиционные банки – это разновидность коммерческих банков, которые могут осуществлять эмиссию акций, формировать инвестиционный портфель, участвовать в инвестиционных проектах;
инвестиционные фонды – это специализированные финансовые организации, деятельность которых связана с движением ценных бумаг от непосредственных инвесторов к объектам финансового инвестирования. Эти фонды выполняют две операции: выпускают акции, далее направляя аккумулированные средства на покупку ценных бумаг, выпущенных другими эмитентами (паевой, чековый).
инвестиционные компании отличаются от инвестиционных фондов лишь тем, что не имеет права привлекать ресурсы физических лиц. Инвесторами могут выступать негосударственные пенсионные фонды и страховые общества или компании.