4.4. Раскрытие информации о финансовых результатах (ias 18,11,21,23,33)

Стандарт 18 посвящен учету доходов от реализации продукции, оказания услуг и других поступлений в виде процентов, дивидендов и роялти. Особое внимание в стандарте уделяется следующим моментам:

• Определение выручки;

• Критерии признания выручки:

• Момент признания выручки, сумма признания и раскрытие информации о выручке.

Выручка – это валовые поступления экономических выгод в ходе обычной деятельности компании, приводящие к увеличению собственного капитала, отличному чем за счет взносов акционеров. Суммы, инкассированные от имени третьей стороны, такие как налог с продаж, НДС, суммы собираемые от имени комитента не являются выручкой.

МСФО 18 применяется при учете выручки, полученной от:

• продажи товаров

• предоставления услуг

• использование активов компании третьей стороной, приносящих проценты, роялти и дивиденды.

Выручка от продажи товаров признается при выполнении следующих условий:

- компания перевела на покупателя значительные риски и вознаграждения, связанные с собственностью на товары;

- компания потеряла право собственности и не контролирует проданные товары;

- сумма выручки может быть оценена;

- экономические выгоды от сделки будут получены;

- понесенные или ожидаемые затраты от сделки могут быть оценены достоверно.

Выручка от предоставления услуг признается при выполнении следующих условий:

• сумма выручки может быть оценена;

• экономические выгоды от сделки будут получены компанией;

• стадия завершения сделки по состоянию на отчетную дату может быть определена;

• понесенные затраты и затраты, необходимые для завершения сделки могут быть определены достоверно.

Проценты должны признаваться на пропорционально временной основе, учитывающей реальной доход на актив. Роялти должны признаваться по методу начисления в соответствии с договором. Дивиденды должны признаваться при установлении права акционеров на получение выплаты.

Выручка измеряется по справедливой стоимости полученного возмещения, за минусом скидок и процентов. При обмене выручка оценивается по справедливой стоимости полученных товаров/услуг, скорректированной на сумму переведенных денежных средств или их эквивалентов. Если справедливая стоимость полученных товаров/услуг не может быть надежно оценена, выручка оценивается по справедливой стоимости переданных товаров/услуг, скорректированной на сумму переведенных денежных средств или их эквивалентов.

МСФО 11 Договоры на строительство определяет порядок учета выручки и затрат по договорам подряда у компаний-подрядчиков, акцентируя особое внимание на правильном соотнесении выручки и соответствующих затрат по договору - подряда и распределении доходов и затрат по договору строительства по отчетным периодам, в которых производились работы. Для осуществления контроля договоров на строительство требуется наличие постоянно действующей эффективной внутренней системы бюджетирования и отчетности. На протяжении всего времени действия договора необходимо осуществлять регулярную проверку стоимости строительства и расчетов.

Договор на строительство - это контракт, специально предусматривающий строительство объекта или комплекса объектов, которые взаимосвязаны или взаимозависимы либо по своей конструкции, технологии и функциям, либо по конечному их назначению или использованию.

К договорам на строительство относятся:

• Договоры на оказание услуг, непосредственно связанные с сооружением объектов, например, на оказание услуг по управлению проектом или услуг архитектора.

• Договоры на разрушение или восстановление объектов, и восстановление окружающей среды после разрушения объектов.

Различают два типа договоров подряда: договор с фиксированной ценой и договор «затраты плюс».

Договор с фиксированной ценой – это договор на строительство, по которому стороны соглашаются на фиксированную цену контракта или на фиксированную ставку по каждой единице продукции. Повышение цены возможно в связи с ростом затрат.

Договор "затраты плюс" - это договор на строительство, по которому подрядчику возмещаются допустимые, или по-иному определяемые затраты, плюс процент от этих затрат или фиксированное вознаграждение. Договор «затраты плюс» характерен для некоторых подрядчиков (например, для правительственных ведомств).

Когда договор включает в себя более одного объекта, сооружение каждого из них должно отражаться как отдельный договор на строительство, если:

1. На сооружение каждого объекта было представлено отдельное коммерческое предложение;

2. По каждому объекту велись отдельные переговоры, и подрядчик и заказчик имели возможность принять или отклонить часть договора, относящуюся к каждому объекту;

3. Затраты и доходы по каждому объекту могут быть оценены.

Совокупность договоров, независимо от того, заключены ли они с одним заказчиком или с несколькими, должна отражаться как единый договор на строительство, если:

1. Договоры были подписаны по пакету, состоящему из совокупности договоров;

2. Договоры так тесно взаимосвязаны и взаимозависимы, что они, фактически, представляют собой части единого проекта с общей нормой прибыли; и

3. Договоры выполняются одновременно или последовательно без перерывов.

Договор может предусматривать сооружение дополнительного объекта по усмотрению заказчика, или может быть изменен включением положения о сооружении дополнительного объекта. Сооружение дополнительного объекта должно отражаться как отдельный договор на строительство, когда:

1. Объект значительно отличается от объектов, предусмотренных первоначальным договором.

2. Переговоры о цене объекта ведутся независимо от цены первоначального договора.

Выручка по договору на строительство должна включать:

- Первоначальную сумму выручки, согласованную в договоре.

- Отклонения от условий договора, претензии и поощрительные платежи (включается при условии, если существует вероятность получения выручки и возможность надежной оценки).

Объем выручки по договору может увеличиться или уменьшиться в зависимости от периода, в результате отклонений, претензий, штрафных санкций, увеличения затрат. Отклонение может вести к увеличению, уменьшению или изменению сферы действия договора с соответствующим изменением размера выручки. Отклонение цены договора включается в выручку по договору в том случае, когда существует вероятность того, что заказчик утвердит отклонение и сумму выручки, получаемой в результате отклонения; а также когда изменение выручки может быть надежно оценено.

Претензия - это сумма, которую строительная организация стремится получить с заказчика в качестве возмещения затрат, не включенных в цену договора. Претензия может возникнуть, например, в результате задержек выполнения строительных работ по вине заказчика, его ошибок в технических характеристиках или конструкции. Заказчик может оспорить претензии, следовательно, они должны быть включены в предполагаемую выручку при условии, что сумма, которая, вероятно, будет выплачена и может быть надежно определена.

Поощрительные платежи - это дополнительные суммы, выплачиваемые подрядчику в случае, если установленные стандарты выполнения работ были соблюдены или превышены. Например, контракт может предусматривать поощрительные платежи подрядчику за досрочное завершение части работ или всего договора. Поощрительные платежи включаются в доход по договору, когда существует вероятность их получения.

Договорная стоимость объекта строительства должна пересматриваться относительно фактических и будущих экономических показателей.

Затраты на договор по строительству включают:

• Затраты, непосредственно связанные с конкретным договором;

• Прочие затраты, которые могут возмещаться заказчиком, в соответствии с условиями договора;

• Затраты, которые относятся к деятельности по договору подряда в целом и могут быть отнесены на конкретный договор.

Затраты, которые непосредственно относятся к конкретному договору, включают:

• Затраты на рабочую силу, включая надзор на стройплощадке.

• Стоимость материалов, использованных при строительстве.

• Амортизация основных средств, использованных для выполнения договора.

• Затраты на перемещение персонала, машин, оборудования и материалов на стройплощадку и со стройплощадки.

• Затраты на аренду машин и оборудования;

• Затраты на конструкторскую и техническую поддержку, непосредственно связанную с договором;

• Предполагаемые затраты на исправление ошибок и выполнение гарантийных работ, в том числе затраты на гарантийный ремонт; и

• Претензии третьих сторон.

Эти затраты могут быть уменьшены дополнительным доходом, не включенным в общий доход по договору на строительство, например, доходом от продажи излишков строительных материалов и лома, а также от продажи машин и оборудования после выполнения контракта.

Прочие затраты, которые непосредственно относятся на заказчика по условиям договора, могут включать часть общих накладных расходов или затрат на исследование и разработку, возмещение которых предусмотрено договором.

К затратам по договору на строительство, в частности, относятся:

• Накладные расходы по договору.

• Страховые платежи.

• Затраты по займам (Подробно рассматриваются МСФО 23.)

Затраты, не включенные в договор, и которые не могут быть отнесены на договор, относятся к общим накладным расходам. Однако затраты, непосредственно связанные с контрактом, и понесенные для обеспечения его заключения, включаются как часть затрат по договору на строительство, если они могут быть обособленно определены и если существует вероятность того, что договор будет заключен.

Выручка и затраты по договору на строительство подлежат признанию по мере готовности (процент выполнения договора на дату бухгалтерского баланса). Ожидаемые убытки по договору на строительство должны немедленно признаваться в качестве расходов.

В договоре с фиксированной ценой результат по договору подряда может быть оценен надежно при соблюдении следующих условий:

1. Общий доход по договору на строительство может быть надежно оценен.

2. Затраты, необходимые для завершения договора, могут быть точно определены.

3. Известна стадия завершенности работ по договору.

4. Фактически понесенные затраты по договору на строительство могут быть сопоставлены с ранее проведенными оценками.

В случае договора "затраты плюс", затраты по договору должны быть определены независимо от того, подлежат они возмещению или нет.

Способ по мере готовности предусматривает, что выручка и затраты по договору на строительство признаются и отражаются в отчете о прибылях и убытках в тех же отчетных периодах, в которых выполнены соответствующие работы.

Любое ожидаемое превышение суммарных затрат по договору подряда сверх суммарного дохода по нему немедленно признается в качестве расхода.

Затраты по договору на строительство, связанные с будущей деятельностью по нему, учитываются в качестве актива, если существует вероятность того, что они будут возмещены клиентом и обычно классифицируются как незавершенные работы по договору.

Однако, когда в отношении получения суммы, уже включенной в доход по договору на строительство, возникает неопределенность, тогда недополученная сумма или сумма, вероятность оплаты которой утрачена, немедленно учитывается как расход, а не как корректировка суммы дохода по договору.

Определение степени завершенности (стадии выполнения) работ осуществляется в основном на основе договора. Могут использоваться следующие способы определения степени завершенности (стадии выполнения) работ:

1. По доле произведенных на текущую дату затрат в расчетной величине общих затрат по договору.

2. Согласно экспертной оценке выполненного на отчетную дату объема работ в общем объеме работ по договору.

3. Посредством подсчета доли выполненных работ в натуральном выражении.

Расходы, произведенные в связи с предстоящими работами по договору и авансовые платежи субподрядчикам по договору, не включаются в сумму произведенных на отчетную дату затрат по договору.

В случае невозможности надежной оценки финансового результата от выполнения договора на строительство:

• Прибыль по договору не признается, однако ожидаемые убытки признаются немедленно.

• Выручка по договору признается доходом в сумме произведенных затрат, которые вероятно будут возмещены заказчику.

• Затраты по договору признаются расходом в период их возникновения.

Обычно причины невозможности надежной оценки финансового результата включают финансовые затруднения подрядчика или заказчика, возможность признания договора недействительным (ведутся судебные разбирательства), вопрос возмещения затрат не достаточно ясно разъяснен в договоре, возможность невыполнения заказчиком либо подрядчиком договорных обязательств.

Ожидаемые убытки по договору на строительство признаются расходами текущего периода по мере возникновения, если существует вероятность того, что расчетная величина общих затрат по договору превысит ожидаемую общую сумму выручки по договору. Величина ожидаемых убытков определяется независимо от начала выполнения работ по договору, стадии завершенности работ по договору и объема прибыли по другим договорам на строительство.

При использовании способа определения доходов и расходов по стоимости работ по мере их завершения (метод процента выполнения) финансовый результат определяется на накопительной основе, т.е. по каждому отчетному периоду на основе текущих оценок. Изменения в оценке окончательной выручки и затрат признаются в том периоде, в котором производятся изменения.

В финансовой отчетности организации отражается следующая информация по всем договорам на строительство, выполнявшимся в отчетном периоде:

- сумма выручки, признанной в качестве дохода в отчетном периоде;

- методы, использованные для определения выручки, признанной в отчетном периоде;

способы, применявшиеся для определения стадии завершенности договоров.

В финансовой отчетности организации отражается следующая информация по всем договорам на строительство, незавершенным на отчетную дату:

- общая сумма произведенных и признанных затрат (за минусом признанных убытков) на текущую дату;

- сумма полученных авансов на отчетную дату; и

- сумма удержаний на отчетную дату.

Удержаниями являются суммы, выставленные в виде промежуточных счетов, которые не оплачиваются до выполнения условий договора или устранения дефектов. Промежуточными счетами являются суммы, предъявленные за работу, выполненную по договору, независимо от того, были ли они оплачены заказчиком. Авансами являются суммы, полученные подрядчиком до выполнения соответствующих работ по договору.

Общая сумма, причитающаяся с заказчиков за работу по договору, отражается в активе бухгалтерского баланса. Общая сумма, подлежащая выплате заказчику за работу по договору, отражается в бухгалтерском балансе в качестве обязательства.

В финансовой отчетности раскрываются любые условные обязательства и условные активы в соответствии с МСФО 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы». Условные обязательства и условные активы могут возникнуть в связи с затратами на гарантийное обслуживание и гарантийный ремонт, претензиями, штрафами и возможными убытками.

Стандарт 21 применяется для учета операций в иностранной валюте и при пересчете финансовой отчетности зарубежных предприятий включенных в финансовую отчетность компании.

Операции в иностранной валюте - это операции, требующие расчета в иностранной валюте.

Зарубежная деятельность – это дочерние, ассоциированные и совместные компании, отделения компании или иные, связанные с данной компанией образования, которые находятся или действуют в другой, нежели отчитывающаяся компания, стране или валюта отлична от валюты отчетности.

Функциональная валюта – валюта основной экономической среды компании (определяется на основе строгих критериев). В основном это та валюта, в которой предприятие генерирует основные денежные притоки и оттоки.

Основные показатели для определения функциональной валюты:

- Валюта реализации (та, в которой установлена продажная цена и та, в которой покупатель производит оплату);

- Валюта, в которой выражены затраты на сырье, материалы, оплату труда и т.п. (валюта, в которой установлены платежи и в которой происходят платежи).

Дополнительные показатели:

- Валюта финансовых потоков (валюта, в которой компания получает кредиты или поступления от выпуска акций);

- Валюта, в которой компания сохраняет поступления от операционной деятельности.

Валюта отчетности – это валюта, в которой составляется финансовая отчетность (может быть любой по выбору предприятия).

Стандарт выделяет денежные и неденежные статьи отчетности. Денежные статьи - деньги, активы и обязательства, к получению или к выплате, выраженные фиксированными или установленными суммами денег, например наличные деньги и денежные средства, векселя к получению и к оплате, прочие активы и обязательства, имеющие определенное денежное выражение. Неденежные статьи – все остальные, например запасы, основные средства, накопленная амортизация, предоплаченные расходы.

Денежные статьи баланса должны отражаться по курсу на отчетную дату. Неденежные статьи баланса должны отражаться по курсу на дату совершения операции или на дату переоценки, если они учитываются по справедливой стоимости.

При оценке денежных статей возникают курсовые разницы, которые, как правило, отражаются в отчете о прибылях и убытках.

Если функциональная валюта предприятия является валютой не гиперинфляционной экономики при пересчете его отчетности в валюту отчетности:

• Все активы и обязательства, как денежные так и неденежные для каждого представленного баланса транслируются по заключительному курсу на дату текущего баланса;

• Доходы и расходы для каждого представленного отчета о прибылях и убытках транслируются по курсу совершения операции (или по среднему курсу соответствующего периода).

Все курсовые разницы должны отражаться отдельной строкой в разделе капитала и признаваться как доходы и расходы того периода, в котором они возникли.

Затраты по займам рассматриваются МСФО (IAS) 23.

В целом, затраты по займам признаются в качестве расходов немедленно. Допускается альтернативный метод учета, предусматривающий капитализацию затрат по займам, непосредственно связанных с приобретением, строительством или производством

Затратами по займу являются проценты и другие затраты, понесенные компанией в связи с получением заемных средств. Затраты по займам могут включать:

1. Проценты по банковским овердрафтам, краткосрочным и долгосрочным займам;

2. Амортизация доходов и расходов, полученных в результате эмиссии облигаций;

3. Дополнительные затраты понесенные в связи с организацией получения ссуды.

4. Финансовые выплаты в рамках финансового лизинга сверх суммы основного долга (см. учебное пособие по МСФО (IAS) 17)

5. Курсовые разницы, возникающие в результате получения займов в иностранной валюте, связанные с затратами на выплату процентов.

Квалифицируемый актив – это актив, подготовка которого к предполагаемому использованию или для продажи требует значительного времени. Примерами квалифицируемых активов являются:

1. Запасы, которые требуют значительного времени на доведение их до товарного состояния.

2. Производственные предприятия

3. Электростанции

4. Инвестиционная собственность

Не относятся к квалифицируемым активам запасы, за короткий срок преобразуемые в товар и активы, которые при приобретении готовы к продаже или, при необходимости, к использованию.

Существует два возможных варианта учета затрат по займам: основной (затраты по займам признаются в качестве расходов периода), альтернативный (затраты капитализируются).

Затраты по займам должны признаваться в качестве расходов и списываться в том периоде, в котором они произведены. Сумму процентов можно рассчитать по каждому займу по формулам. Затраты по займам рассчитываются по методу начисления (а не кассовым методом).

Затраты по займам, непосредственно относящиеся к приобретению, строительству или производству квалифицируемого актива должны капитализироваться путем включения в стоимость этого актива. Капитализация возможна только при условии возможного получения компанией в будущем выгод от использования квалифицируемого актива.

Все прочие затраты по займам признаются в качестве расходов, и списываются в период их возникновения.

При применении альтернативного порядка учета фактические затраты по займам являются затратами, понесенными с целью обеспечения приобретения квалифицированного актива (данные затраты не были бы понесены, если бы не приобретались активы).

Займы для финансирования квалифицируемого актива могут принести краткосрочный инвестиционный доход. Это возможно, если заемщик не сразу использует всю сумму заемных средств. Любой инвестиционный доход, полученный на эти средства, вычитается из суммы затрат по займам.

В отдельных случаях помимо займов, привлеченных специально для квалифицируемого актива, существует необходимость в дополнительных заемных средствах. Они могут быть получены из централизованно распределяемых фондов. Процентные платежи по централизованно распределяемым фондам называются ставкой капитализации. Они рассчитываются как средневзвешенное значение затрат по займам, но не включают займы на финансирование квалифицируемого актива.

Сумма капитализированных затрат по займам не должна превышать общую сумму затрат по займам, понесенных за период. В том случае, когда займы из централизованного фонда предоставляются только дочерней компании, необходимо использовать средневзвешенную сумму затрат в отношении займов дочерней компании.

И наоборот, централизованный фонд может предоставлять займы материнской компании и/или другой компании группы. В этом случае средневзвешенная сумма затрат относится к соответствующей компании.

Возмещаемая сумма актива - это либо его стоимость для компании, для внутреннего использования, либо его ликвидационная стоимость.

При капитализации затрат существует риск, что стоимость актива увеличится настолько, что превысит возмещаемую сумму. Сумма затрат по займам, в части превышения возмещаемой суммы, списывается на расходы.

Для капитализации затрат по займам на квалифицируемый актив необходимы следующие условия:

1. Возникновение затрат по данному активу.

2. Возникновение затрат по займам.

3. Осуществляется подготовка актива для использования или продажи.

Для определения базы расчета капитализируемых затрат по займам следует уменьшить общую стоимость затрат на квалифицируемый актив на величину любых поступлений, промежуточных выплат и любых государственных субсидий.

Капитализация возможна при осуществлении деятельности, которая включает, в том числе, техническую и административную работу, например, получение разрешений. Если деятельности не происходит, капитализация не разрешается. Если работы над активом приостанавливаются на длительные периоды, капитализация затрат по займам также приостанавливается. Если временное приостановление деятельности является частью процесса подготовки актива, например, продукта, которому нужна выдержка, то капитализация продолжается. Капитализация затрат по займам должна прекращаться, когда завершены практически все работы, необходимые для подготовки квалифицируемого актива к использованию по назначению или продаже.

«Практически полное завершение работ» означает, что возможно еще продолжается повседневная административная работа и незначительные доработки, но, с точки зрения капитализации затрат по займам, это не помешает окончанию работ над активом в срок.

Когда сооружение квалифицируемого актива завершается по частям, и каждая часть может использоваться в то время, как сооружение других частей продолжается, каждая часть должна рассматриваться отдельно. Когда каждая часть практически полностью завершена, капитализация затрат по займам этой части должна прекращаться.

Финансовая отчетность должна раскрывать:

• Учетную политику, принятую для затрат по займам;

• Сумму затрат по займам, капитализированную в течение периода;

• Ставку капитализации, использованную для определения величины затрат по займам, разрешенной для капитализации.

Задача МСФО (IAS) 33 состоит в предписании принципов расчета и представления прибыли на акцию. Отражение в отчетности информации о прибыли, приходящейся на каждую акцию, позволяет сравнивать результаты деятельности различных компаний за один и тот же отчетный период, а также одной и той же компании за различные отчетные периоды. МСФО (IAS) 33 должен применяться компаниями, акции и потенциальные акции которых котируются на биржах, а также компаниями, которые осуществляют эмиссию акций или потенциальных акций для свободного обращения

Прибыль на акцию (доходы / количество акций) как показатель деятельности имеет определённые ограничения, так как учётные политики, используемые для определения «доходов», могут быть разными.

Для рассмотрения данного стандарта, необходимо дать несколько определений.

Антиразводняющий эффект – это увеличение прибыли на акцию, когда конвертируемые инструменты конвертируются в обыкновенные акции.

Соглашение об условной эмиссии акций – это соглашение об эмиссии акций, которое зависит от выполнения определенных условий.

Условно эмитируемые обыкновенные акции – это акции, размещаемые по небольшой или нулевой сумме денежных средств при выполнения определенных условий, установленных в соглашении об условной эмиссии акций.

Разводнение – это уменьшение прибыли на акцию, исходя из допущения, что конвертируемые инструменты конвертируются, что опционы (или варранты) исполняются или что акции выпускаются при соблюдении определенных условий.

Опционы, варранты и эквивалентные инструменты – это финансовые инструменты, которые дают их держателю право на приобретение акций.

Обыкновенная акция – это долевой инструмент, который имеет подчиненный статус по отношению ко всем прочим видам долевых инструментов.

Потенциальная обыкновенная акция – это финансовый инструмент (или иной договор), который дает право его держателю на получение обыкновенных акций.

Пут-опционы на обыкновенные акции – договоры, предоставляющие право его держателю продать обыкновенные акции по фиксированной цене в течение определенного периода.

Обыкновенные акции дают право на участие в распределении прибыли только после других. Компания может иметь несколько классов обыкновенных акций. Обыкновенные акции одного класса обеспечивают равные права на получение дивидендов. Примеры потенциальных обыкновенных акций приведены ниже:

• финансовые обязательства (или долевые инструменты), включая привилегированные акции, которые конвертируются в обыкновенные акции;

• опционы и варранты;

• акции, которые будут выпущены при выполнении установленных в договоре условий, например, таких как приобретение бизнеса или иных активов.

Компания обязана рассчитывать показатель базовой прибыли на акцию для прибыли, причитающейся держателям обыкновенных акций материнской компании, и, при представлении, прибыли от продолжающейся деятельности, причитающейся указанным владельцам акционерного капитала.

Базовая прибыль на акцию рассчитывается путем деления прибыли, причитающейся держателям обыкновенных акций материнской компании (числитель), на средневзвешенное число обыкновенных акций (знаменатель) за отчетный период.

Базовая прибыль на акцию показывает долю каждой обыкновенной акции материнской компании в финансовых результатах деятельности за отчетный период.

Сумма дивидендов по привилегированным акциям после удержания налогов, вычитаемая из прибыли (или убытка) – это сумма дивидендов по некумулятивным привилегированным акциям после удержания налогов, объявленная за отчетный период; и сумма предусмотренных за период дивидендов по привилегированным кумулятивным акциям после удержания налогов, независимо от того, были они объявлены или нет.

Если привилегированные акции первоначально приносят небольшие дивиденды и в целях компенсации размещаются компанией со скидкой, а в более поздние периоды на них выплачиваются дивиденды свыше рыночных показателей и в целях компенсации они приобретаются у инвесторов с премией, то тогда такие акции называются привилегированными акциями «с повышающимся курсом».

Скидка (или премия) при первичной эмиссии привилегированных акций с повышающимся курсом систематически списывается на нераспределенную прибыль на основе метода эффективной ставки процентов и для целей расчета прибыли на акцию рассматривается как дивиденды по привилегированным акциям.

Привилегированные акции могут быть выкуплены в рамках тендерного предложения их держателям. Превышение справедливой стоимости возмещения (выплачиваемого держателям привилегированных акций) над балансовой стоимостью привилегированных акций представляет собой доход держателей привилегированных акций и списывается против нераспределенной прибыли компании. Данная сумма вычитается при расчете прибыли (или убытка), причитающейся держателям обыкновенных акций материнской компании.

Благоприятные изменения первоначальных условий конверсии или выплата дополнительного возмещения могут побудить конверсию конвертируемых привилегированных акций в более ранние сроки.

Превышение справедливой стоимости обыкновенных акций (или иного возмещения, выплачиваемого сверх справедливой стоимости обыкновенных акций, выпускаемых на первоначальных условиях конверсии), представляет собой доход держателей привилегированных акций, который вычитается при расчете прибыли, причитающейся держателям обыкновенных акций.

Превышение балансовой стоимости привилегированных акций (над справедливой стоимостью возмещения, выплачиваемого для их погашения) добавляется при расчете прибыли, причитающейся держателям обыкновенных акций.

Для целей расчета базовой прибыли на акцию число обыкновенных акций определяется как средневзвешенное число акций, находящихся в обращении в течение отчетного периода. Средневзвешенное число акций, находящихся в обращении в течение отчетного периода, – это число акций, находящихся в обращении на начало отчетного периода, скорректированное на количество выкупленных (или выпущенных) в течение периода акций, умноженное на взвешивающий временной коэффициент. Взвешивающий временной коэффициент определяется количеством дней, в течение которых акция находилась в обращении, и представляется долей от совокупного числа дней в периоде; часто значение коэффициента округляется.

Акции обычно включаются в расчет средневзвешенного числа акций с момента определения предполагаемого возмещения (который обычно совпадает с датой их эмиссии), например:

• акции, выпущенные в обмен на денежные средства, включаются в расчет, когда признается дебиторская задолженность (к получению денежных средств);

• акции, выпущенные под добровольное реинвестирование дивидендов, включаются в расчет, когда дивиденды реинвестируются;

• акции, выпущенные в результате конверсии долговых инструментов в акции, включаются с момента прекращения начисления процентов;

• акции, выпущенные в счет погашения процентных платежей (или основной суммы долга по другим финансовым инструментам), включаются с момента прекращения начисления процентов;

• акции, выпущенные в погашение обязательств, включаются в расчет с момента погашения обязательства;

• акции, выпущенные в качестве оплаты приобретенного неденежного актива, включаются в расчет с момента принятия к учету факта приобретения;

• акции, выпущенные в счет оплаты оказанных услуг, включаются с того момента, когда такие услуги предоставлены.

Акции, выпущенные как часть платы за приобретение компании, включаются в расчет средневзвешенного числа акций с момента приобретения. Покупатель учитывает соответствующие результаты приобретенной компании также с этой даты.

Акции, выпущенные в результате конверсии обязательно конвертируемого инструмента, в расчет базовой прибыли на акцию включаются с момента заключения соответствующего договора.

Условно эмитируемые акции учитываются как находящиеся в обращении и включаются в расчет базовой прибыли на акцию только с того момента, когда выполнены все необходимые условия (т.е. произошли определенные события).

Акции, выпускаемые исключительно по прошествии некоторого отрезка времени, не являются условно эмитируемыми, так как истечение времени является объективно существующим фактом.

Находящиеся в обращении акции, которые являются условно отзываемыми (подлежащими изъятию из обращения), не рассматриваются как находящиеся в обращении и исключаются из расчета базовой прибыли на акцию до того момента, когда они уже не подлежат изъятию из обращения.

Акции могут выпускаться или изыматься из обращения без соответствующего изменения ресурсов.

При отсутствии в обращении потенциальных акций разводнение прибыли на акцию не происходит. А при их наличии и когда представляется информация о базовой прибыли на акцию, требуется определить и разводненную прибыль на акцию.

Для расчета разводненной прибыли на акцию компания должна скорректировать прибыль и средневзвешенное число находящихся в обращении акций с учетом разводняющего эффекта всех потенциальных акций.

Задача расчета разводненной прибыли на акцию – в определении разводняющего эффекта всех потенциальных обыкновенных акций, находящихся в обращении в течение отчетного периода. В результате:

• прибыль увеличивается на сумму дивидендов (после налогообложения) и проценты, учтенные в отчетном периоде по разводняющим потенциальным акциям, скорректированные на любое изменение дохода (или расхода), которое обусловливается конверсией разводняющих потенциальных акций;

• средневзвешенное число находящихся в обращении акций увеличивается на средневзвешенное число дополнительных акций, которые бы были выпущены в обращение при условии конверсии всех разводняющих потенциальных акций.

Для расчета разводненной прибыли на акцию компания корректирует прибыль (с учетом удержания налогов) на:

- любые дивиденды (или иные статьи), связанные с разводняющими потенциальными акциями, вычитающиеся при определении прибыли;

- любые расходы по процентам, признанные за отчетный период, связанные с разводняющими потенциальными акциями;

- любые иные изменения доходов (или расходов), обусловленные конверсией разводняющих потенциальных акций.

После конверсии потенциальных акций в акции три вышеуказанные статьи исчезают. Вместо этого новые акции получают право на участие в прибыли. Таким образом, прибыль корректируется с учетом указанных статей и связанных с ними налогов. Расходы, связанные с потенциальными акциями, включаются в транзакционные расходы и скидки.

Конверсия потенциальных акций может привести к соответствующим изменениям доходов или расходов. Сокращение расходов по процентам, связанным с потенциальными акциями, и соответствующее повышение прибыли может привести к увеличению расходов по плану участия работников в прибыли.

Для расчета разводненной прибыли на акцию прибыль корректируется с учетом всех таких изменений доходов или расходов.

Для расчета разводненной прибыли на акцию количество акций определяется увеличением средневзвешенного числа акций на средневзвешенное число акций, которые были бы выпущены в случае конверсии всех разводняющих потенциальных акций.

Разводняющие потенциальные акции должны рассматриваться как уже конвертированные на начало периода или даты выпуска потенциальных акций, если последняя наступит позднее.

Разводняющие потенциальные акции определяются отдельно для каждого представляемого отчетного периода. Число разводняющих потенциальных акций, включенное в расчет за период с начала года до текущей отчетной даты, не является средневзвешенным числом разводняющих потенциальных акций, включенных в расчет каждого промежуточного периода.

Взвешенное число потенциальных акций определяется за период, когда они находились в обращении. Потенциальные акции, которые аннулируются (или изымаются) в течение периода, включаются в расчет разводненной прибыли на акцию только для той части периода, в течение которой они находились в обращении.

Потенциальные акции, которые конвертируются в акции в течение периода, включаются в расчет разводненной прибыли на акцию с начала периода до даты конверсии; с момента конверсии сформированные акции включаются в расчет базовой (и разводненной) прибыли на акцию.

Число акций, которое было бы выпущено при конверсии разводняющих потенциальных акций, определяется на основе условий эмиссии потенциальных акций. При наличии нескольких возможных вариантов конверсии исходят из наиболее выгодного для держателя потенциальных акций варианта конверсии (или цены исполнения опциона).

Потенциальные акции рассматриваются как разводняющие только в том случае, когда их конверсия в акции приведет к уменьшению прибыли на акцию от продолжающейся деятельности.

В качестве контрольного показателя для идентификации разводнения прибыли компания использует значение прибыли от продолжающейся деятельности. Прибыль соответствующим образом корректируется, и исключаются статьи, связанные с прекращаемой деятельностью.

Потенциальные акции являются антиразводняющими в том случае, когда их конверсия в акции приводит к увеличению прибыли на акцию от продолжающейся деятельности. При расчете разводненной прибыли на акцию не принимается во внимание конверсия, исполнение опционов или иной выпуск потенциальных акций, которые имели бы антиразводняющее действие.

При определении того, являются ли потенциальные акции разводняющими или антиразводняющими, каждый выпуск потенциальных акций рассматривается отдельно. Последовательность включения в расчет потенциальных акций может повлиять на разводняющий эффект.

Опционы и варранты обычно включаются в расчет первыми, так как они не влияют на знаменатель расчета. Для расчета разводненной прибыли на акцию компания должна предположить, что опционы и варранты компании исполнены. Предполагаемые поступления по указанным инструментам следует рассматривать как полученные от размещения акций по среднему рыночному курсу акций за отчетный период

Разница между числом выпущенных акций и числом акций, которые были бы выпущены по среднему рыночному курсу за отчетный период, будет отражаться как эмиссия акций без возмещения.

Опционы и варранты являются разводняющими в том случае, когда они исполняются по цене, которая ниже среднего рыночного курса акций за отчетный период. Величина разводнения равна разнице между средним рыночным курсом акций за отчетный период и ценой исполнения опционов и варрантов. Опционы и варранты дают разводняющий эффект только в том случае, когда средний рыночный курс акций за отчетный период превышает цену исполнения опционов или варрантов (т.е. они «в деньгах»). Ранее отраженная в отчетности прибыль на акцию для отражения изменений курса акций ретроспективно не корректируется.

Опционы на акции для работников с фиксированными условиями при расчете разводненной прибыли на акцию учитываются как опционы. Они рассматриваются как находящиеся в обращении с даты их передачи работникам. Опционы на акции для работников, увязанные с результатами деятельности, учитываются как условно эмитируемые акции, так как их эмиссия зависит от выполнения определенных условий (помимо истечения установленного срока).

Разводняющий эффект конвертируемых инструментов должен быть отражен в показателе разводненной прибыли на акцию.

Конвертируемые привилегированные акции дают антиразводняющий эффект всякий раз, когда размер дивиденда по таким акциям за текущий период превышает базовую прибыль на акцию.

Аналогичным образом, конвертируемый долг дает антиразводняющий эффект в том случае, когда проценты по нему (после уплаты налогов и учета иных изменений доходов или расходов) в расчете на обыкновенную акцию, полученную при конверсии, превышают базовую прибыль на акцию.

Как и при расчете базовой прибыли на акцию, условно эмитируемые акции учитываются как находящиеся в обращении и включаются в расчет разводненной прибыли на акцию при выполнении определенных условий (т.е. когда произошли определенные события). Условно эмитируемые акции включаются в расчет с начала периода (или с момента заключения соглашения об условной эмиссии акций, в зависимости от того, какая дата является более поздней). Если же условия не выполняются, то число условно эмитируемых акций, которое учитывается при расчете разводненной прибыли на акцию, определяется исходя из числа акций, которые были бы выпущены, если конец отчетного периода был бы окончанием периода выполнения условий эмиссии.

Если по условиям соглашения эмиссия акций осуществляется при достижении заданного показателя прибыли и если этот показатель был достигнут на конец отчетного периода, но при этом он должен быть сохранен еще и в течение дополнительного срока, то при расчете разводненной прибыли дополнительные обыкновенные акции учитываются как находящиеся в обращении, если они обладают разводняющим действием.

Условно эмитируемые акции в расчет базовой прибыли на акцию не включаются до окончания периода выполнения оговоренных условий.

Количество условно эмитируемых акций может зависеть от будущего рыночного курса обыкновенных акций. В таком случае, если они обладают разводняющим действием, то расчет разводненной прибыли основывается на числе акций, которое было бы выпущено, если бы рыночный курс в конце отчетного периода равнялся рыночному курсу в конце периода выполнения условий. Если условие эмиссии связано со средним курсом за некоторый период времени, который выходит за пределы отчетного периода, то используется среднее значение за истекший период времени. Число условно эмитируемых акций может зависеть от будущей прибыли и курса акций.

В таких случаях количество акций, включаемых в расчет разводненной прибыли на акцию, определяется двумя условиями (т.е. прибылью, полученной к настоящему моменту времени, и курсом акций на конец отчетного периода). Условно эмитируемые акции включаются в расчет разводненной прибыли только в том случае, когда выполняются оба условия. В иных случаях число условно эмитируемых акций определяется другими условиями, не связанными с прибылью или курсом акций (например, открытием определенного числа розничных магазинов).

Такие условно эмитируемые акции подлежат включению в расчет разводненной прибыли на акцию.

В условиях действия договора, оплата по которому может осуществляться по выбору самой компании в форме акций или в денежной форме, компания исходит из того, что оплата осуществляется акциями, при этом соответствующие потенциальные акции включаются в расчет разводненной прибыли на акцию, если это создает разводняющий эффект. Если по договору форма оплаты определяется другой стороной, то при расчете разводненной прибыли на акцию компания исходит из той формы оплаты (денежными средствами или акциями), которая создает более сильный разводняющий эффект.

Такие договоры, как купленные пут-опционы и купленные колл-опционы (т.е. опционы компании на ее собственные акции), в расчет разводненной прибыли на акцию не включаются, так как это дает антиразводняющий эффект. Пут-опцион предоставляет компании право по своему усмотрению выпускать или не выпускать акции. Такой опцион исполняется только в том случае, когда цена исполнения опциона (т.е. размещения акций) превысит рыночный курс акций. Колл-опцион дает компании право выкупить собственные акции по фиксированной цене. Исполнение опциона приведет к уменьшению капитала компании. Колл-опцион будет исполнен только в том случае, когда цена его исполнения (цена, по которой акции выкупаются) будет ниже рыночного курса акций. Договоры, которые требуют выкупа компанией собственных акций (такие как проданный пут-опцион), учитываются при расчете разводненной прибыли на акцию в том случае, если они создают разводняющий эффект.

Если такие опционы являются опционами «в деньгах» в течение отчетного периода (т.е. цена исполнения опциона превышает средний рыночный курс акций за данный период), то в расчете прибыли на акцию учитывается потенциальный разводняющий эффект.

В отчете о прибылях и убытках раскрывается:

• Чистая прибыль и доход на акцию, рассчитанные по каждому виду акций независимо от того, положительным или отрицательным является это значение;

• Суммы чистой прибыли и средневзвешенное количество акций при расчете чистой прибыли и дохода на акцию.