Вопросы для контроля:

1. Виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг.

2. Брокерская деятельность.

3. Дилерская деятельность.

4. Особенности деятельности по управлению ценными бумагами.

5. Клиринг: понятие и сущность.

6. Депозитарная деятельность.

7. Особенности деятельности по ведению реестра владельцев ценных бумаг.

8. Деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг.

9. Понятие и специфика функционирования фондовой биржи на рынке ценных бумаг.

Резюме по теме:

Рассмотрев виды профессиональной деятельности и операции на рынке ценных бумаг, можно сделать следующие выводы: 1. Брокерской деятельностью признается деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами от имени и за счет клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) или от своего имени и за счет клиента на основании возмездных договоров с клиентом; 2. Дилерской деятельностью признается совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и/или продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и/или продажи этих ценных бумаг по объявленным лицом, осуществляющим такую деятельность, ценам; 3. Клиринговая деятельность — деятельность по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ценными бумагами и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним.

Глава 11. Выпуск и порядок обращения ценных бумаг на территории рф

Цель изучения темы: изучить условия выпуска и порядка обращения ценных бумаг на территории России.

Задачи изучения темы:

• определить правовую регламентацию эмиссионных ценных бумаг;

• охарактеризовать процедуру эмиссии ценных бумаг;

• выявить признаки обращения эмиссионных ценных бумаг;

• определить и изучить специфику размещения ценных бумаг за пределами России.

11.1. Эмиссионные ценные бумаги, их правовая регламентация

Нормами действующего законодательства эмиссионная ценная бумага определяется как любая ценная бумага, в том числе бездокументарная, которая характеризуется одновременно следующими признаками:

1) закрепляет совокупность имущественных и неимущественных прав, подлежащих удостоверению, уступке и безусловному осуществлению с соблюдением установленных формы и порядка;

2) размещается выпусками;

3) имеет равные объем и сроки осуществления прав внутри одного выпуска вне зависимости от времени приобретения ценной бумаги.

Эмиссионные ценные бумаги могут быть именными или на предъявителя.

Именные эмиссионные ценные бумаги могут выпускаться только в бездокументарной форме, за исключением случаев, предусмотренных федеральными законами. Именные эмиссионные ценные бумаги представляют собой ценные бумаги, информация о владельцах которых должна содержаться в реестре владельцев ценных бумаг. Переход прав на такие ценные бумаги и осуществление закрепленных ими прав требуют обязательной идентификации владельца.

Эмиссионные ценные бумаги на предъявителя могут выпускаться только в документарной форме. Эмиссионные ценные бумаги на предъявителя представляют собой ценные бумаги, переход прав на которые и осуществление закрепленных ими прав не требуют идентификации владельца. На каждую эмиссионную ценную бумагу на предъявителя ее владельцу выдается сертификат. По требованию владельца может выдаваться один сертификат на две и более приобретаемые им эмиссионные ценные бумаги на предъявителя одного выпуска.

Сертификат эмиссионной ценной бумаги должен содержать следующие обязательные реквизиты:

1) полное наименование эмитента, место его нахождения и почтовый адрес;

2) вид, категорию (тип) эмиссионных ценных бумаг;

3) государственный регистрационный номер выпуска эмиссионных ценных бумаг и дату государственной регистрации;

4) права владельца, закрепленные эмиссионной ценной бумагой;

5) условия исполнения обязательств лицом, предоставившим обеспечение, и сведения об этом лице в случае выпуска облигаций с обеспечением;

6) указание количества эмиссионных ценных бумаг, удостоверенных данным сертификатом;

7) указание общего количества эмиссионных ценных бумаг в данном выпуске эмиссионных ценных бумаг;

8) указание о том, подлежат ли эмиссионные ценные бумаги обязательному централизованному хранению, и если подлежат, наименование депозитария, осуществляющего их централизованное хранение;

9) указание на то, что эмиссионные ценные бумаги являются эмиссионными ценными бумагами на предъявителя;

10) подпись лица, осуществляющего функции исполнительного органа эмитента, и печать эмитента;

11) другие реквизиты, предусмотренные законодательством РФ для конкретного вида эмиссионных ценных бумаг.

Эмиссионные ценные бумаги с обязательным централизованным хранением подлежат обязательному хранению в определенном эмитентом депозитарии. При этом сертификат эмиссионных ценных бумаг на предъявителя с обязательным централизованным хранением не может быть выдан на руки владельцу таких ценных бумаг. Об обязательном централизованном хранении ценных бумаг должно быть указано в решении об их выпуске и в сертификате на данные ценные бумаги.

Общее количество эмиссионных ценных бумаг на предъявителя, указанное во всех выданных эмитентом сертификатах, не должно превышать количество эмиссионных ценных бумаг на предъявителя в данном выпуске.