14. Развитие электронных денег.

Электронные деньги – электронное хранилище денежной стоимости с помощью технических устройств для осуществления платежей не только в адрес элемента (выпустившего электронные карты), но и в адрес др. участников.

Развитие электронных денег:

1^ые электронные деньги, основанные на смарт-карте, появились в Японии во II половине 1980г., были выпущены телефонными компаниями и торговой розничной сетью.

В начале 1990г. началось развитие электронных денег в Европе (Дания). В это время электронные деньги появились в США. Затем во Франции и Великобритании.

Виды электронных денег:

1) Эл. деньги, образуются в рамках систем электронных денег, функционирующих на базе банковских карт. Самыми распространёнными электронными деньгами на базе пластиковых карт следует признать Mondek и Visa Cash. Новое явление в этой группе – карты или иные платёжные средства, выпускаемые телефонными, транспортными и др. компаниями, т.е. не банками и принимаемые к оплате как эмитентами, так и др. компаниями. В России признаются платёжные карточные системы Assist, Instant, Club, ЭЛИТ и др.

2) Эл. деньги обращаются в рамках системы эл-х денег, функционирующих на базе компьютерных сетей, при обращении кот. денежная стоимость сохраняется в памяти компьютера, на жёстких дисках, они представляют собой различное программное обеспечение, осуществляющее перевод средств по электронным коммуникационным сетям. На сегодняшний день мировой рынок электронных денег на базе сетей представляется такими системами как Digi Cash, First Virtual и др. В России признаются электронные платёжные системы Кибер Плат, Web Money и др.

Функционирование систем электронных денег сопряжено с рядом рисков (операционными; репутационными; правовой).

Операционный риск связан с убытками в результате недостатков организации системы или злоупотреблением лиц, имеющих доступ к системе эл. денег.

Репутационный риск связан с убытками в рез-те действий как эмитента, так и третьих лиц, создающих негативное обществ. мнение по отношению к финн. институтам.

Правовой риск связан с возможными убытками в результате действий и событий правового характера.

17. Эмиссия безналичных денег.

Осуществляется безналичная денежная эмиссия. Предположим, что одна из фирм продала свои товары правительству, получив в качестве платы 100 д.е. Фирма положила эти 100 д.е. в банк “А”. Тогда при норме обязательного банковского резерва, например, в 20% банк может выдать ссуду др. Фирме в размере избыточного резерва (избыточный резерв = фактические резервы – обязательные резервы), т.е. на 80 д.е. Заёмщик, получив 80 д.е. покупает необходимые товары у 3^й фирмы, кот кладёт эти деньги на депозит в обслуживающем её банке. Т.о. произошло образование нового депозита в банке и соответственно в банках всей банковской системы. При этом количество денег в обращение увеличилось на 80 д.е. В свою очередь банк, в кот. депозиты увеличились на 80 д.е. при норме обязательного резерва в 20% предоставляет кредит 4^й фирме в размере избыточного резерва, т.е. в 64 д.е. (80 – 80•0,2) при этом количество денег в обращение увеличится ещё на 64 д.е.

Но процесс создания банками денег на этом не заканчивается. Он будет продолжаться до тех пор, пока сумма потенциального кредита не приблизится к нулю. Т.о., возможности отдельного банка в увеличении денег в обороте ограничены размерами его избыточных резервов. Банковская система же обладает возможностью многократного увеличения денег.

Многократное изменение характеризует не только расширение денежной массы. При изъятии депозитов из баков происходит обратный процесс её мультипликационного сокращения. На практике имеет место постоянный процесс образования и изъятия депозитов в банках.