5.3. Розрахунок капітальних вкладень (інвестицій)

Капітальні вкладення враховують в собі вартість установки і вартість будівельно–монтажних робіт і розраховуються по формулі:

_(5.1)

де Ц – ціна установки, грн.; Ц=500000 грн;

Зм.с. – затрати на монтаж і будівництво, грн. Затрати на монтаж складають 15% від ціни установки.

[грн]

5.4. Розрахунок експлуатаційних затрат

Експлуатаційні затрати на рік рахуються по наступній формулі:

[грн] (5.2)

де Ззп – заробітна плата обслуговуючого персоналу, грн;

Осс- єдиний соціальний внесок, грн. (36,76% від заробітної плати);

Зрто – витрати на ремонт і технічне обслуговування (0,2 від амортизацій них відчислень);

Зен – витрати на енергетичні ресурси (електроенергію, холодну воду, пар).

Заробітна плата обслуговуючого персоналу рахується по формулі:

[грн] (5.3)

де n – кількість обслуговуючого персоналу, чол.;

Зміс – середній розмір місячної заробітної плати одного робітника, грн.;

[грн]

Відчислення на єдиний соціальний внесок ( ) розраховуються по формулі:

[грн] (5.4)

Витрати на ремонт і технічне обслуговування складають 20% амортизаційних відрахувань за рік (А):

(5.5)

[грн] (5.6)

де Н_а – норма амортизації, Н_а = 20%;

К – капітальні витрати на установку;

[грн]

Затрати на енергетичні ресурси розраховуються по формулі:

[грн] (5.7)

де Зел – затрата на купівлю електроенергії;

N – потужність електродвигуна, кВт;

Квп – коефіцієнт використання потужності, Квп=0,8;

Квч – коефіцієнт використання по часу, Квч=0,8;

Тр – фонд часу праці установки на рік;

Цел – ціна 1 кВт/годин електроенергії;

[грн]

Затрати на воду визначаються як:

[грн] (5.8)

де Рв – затрати води , м³/годин;

Тр – фонд часу праці установки на рік;

Цв – ціна 1 м³ води.

[грн] (5.9)

Так як вода циркулює, то ми витрачаємо 3%, які спарюються:

грн;

грн.

Утворення нових установок дозволяє знизити затрати енергоресурсів на 5%, за рахунок впровадження нової технології чистки трубних елементів конденсатора і тим самим підвищенню його ефективності.

Прибуток складає :

[грн] (5.10)

5.5. Розрахунок показників економічній ефективності

Розрахунок чистого прибутку на кожний рік рахується по формулі:

(5.11)

де – валовий прибуток;

Нпр – податок на прибуток, Нпр = 25%;

[грн]

Розрахунок величини амортизаційних відчислень на рік рахується по рівномірному методу по наступній формулі:

[грн] (5.12)

де Н_а – норма амортизації, Н_а = 20%;

[грн]

Розрахунок грошового потоку на рік рахується за кожен рік періоду (5 років) по формулі:

[грн] (5.13)

[грн]

Грошовий потік за роками періоду, за яким рахуємо не змінюється.

Розрахунок кумулятивного грошового потоку наростаючім підсумком рахується по формулі:

[грн] (5.14)

де К – коефіцієнт дисконтування.

За перший рік: К=0,869.

[грн] (5.15)

[грн]

За другий рік: К=0,756.

[грн] (5.16)

[грн]

За два роки: _(5.17)

[грн]

За третій рік: К=0,657.

[грн] (5.18)

[грн]

За три роки: [грн] (5.19)

[грн]

За четвертий рік: К=0,571.

[грн] (5.20)

[грн]

За чотири роки: [грн] (5.21)

[грн]

За п’ятий рік: К=0,497.

[грн] (5.22)

[грн]

За п‘ять років: [грн] (5.23)

[грн]

Розрахунок чистого грошового потоку наростаючім підсумком рахується по формулі:

[грн] (5.24)

де И – інвестиції (К);

ЧДП за перший рік =ДДП₁- И=181646-575000=-393354 [грн];

ЧДП за другий рік =ДДП₂- И=341510-575000=-233490 [грн];

ЧДП за третій рік =ДДП₃- И=480443-575000=-94557 [грн];

ЧДП за четвертий рік =ДДП₄- И=601188-575000=26188 [грн];

ЧДП за п’ятий рік =ДДП₅- И=706285-575000=131285 [грн].

Результати розрахунку занесені до таблиці 5.2.

Таблиця 5.2

Найменування показників	Роки розрахованих періодів
	0	1	2	3	4	5
1. Чистий прибуток, , тис.грн.		73.463	73.463	73.463	73.463	73.463
2. Величина амортизаційних відрахувань на рік, Арік, тис.грн.		138	138	138	138	138
3. Грошовий поток на рік, ДПt, тис.грн.		211.5	211.5	211.5	211.5	211.5
4. Коефіцієнт дисконтування, К	1	0,869	0,756	0,657	0,571	0,497
5. Дисконтований грошовий потік, , тис.грн.		181.65	159.87	138.9	120.75	105.11
6. Кумулятивний грошовий потік наростаючім підсумком, ДДПt, тис.грн.		181.65	341.51	480.4	601.2	706.29
7. Чистий грошовий потік наростаючім підсумком, ЧДП(NPV), тис.грн.	-575	-393	-233	-94	26	131