Введение

Дисциплина «Деньги, кредит, банки» является одной из базовых дисциплин в цикле подготовки студентов экономических специальностей.

Пусть лучшим напутствием в изучении дисциплины «Деньги и кредит» для Вас станут слова великого экономиста 20 века Джона Мейнарда Кейнса: «На первый взгляд представляется, что изучение экономики не требует специальных способностей особенно высокого порядка. Не является ли экономика, с интеллектуальной точки зрения, очень легким предметом по сравнению с высшими разделами философии и чистой науки? Тем не менее, хороший - или даже простой компетентный - экономист является редкой птицей. Легкий предмет, в котором очень немногие достигают успеха! Возможно, этот парадокс находит свое объяснение в том, что квалифицированный экономист должен обладать редкой комбинацией талантов. Он должен достигнуть высокого уровня в нескольких различных областях и должен соединить в себе таланты, которые нечасто можно найти вместе. Он должен быть, в определенной степени, математиком, историком, государственным деятелем, философом. Он должен понимать символы, говорить словами. Он должен представлять себе частное в терминах общего и улавливать абстрактное и конкретное в одном и том же полете мысли. Он должен изучать настоящее в свете прошлого для объяснения будущего».

Раздел 1. Деньги и финансовые рынки

Тема 1. Деньги и финансовые рынки в кругообороте доходов и продуктов

Цель занятия: изучить основные элементы кругооборота доходов и продуктов, рассмотреть роль денег в макроэкономическом кругообороте; изучить функции государства и финансовых рынков в экономической системе; исследовать взаимоотношения национальной экономики с иностранными экономическими системами.

Основные термины: кругооборот доходов и продуктов, поток, национальный продукт, национальный доход, готовые товары и услуги, промежуточные товары и услуги, номинальная оценка, реальная оценка, уравнение обмена, скорость обращения денег, уровень цен, статическая величина; сбережения, финансовые рынки, прямое финансирование, капитальное финансирование, обыкновенная акция, облигация, ценные бумаги, косвенное финансирование, финансовые посредники, трансфертные платежи, фискальная политика, денежно-кредитная политика, закрытая экономическая система, открытая экономическая система, приток капитала, отток капитала, «утечки», «инъекции».

Задания для обсуждения

1. Изобразите упрощенную модель кругооборота доходов и продуктов.

2. Почему в модели кругооборота национальный продукт должен быть равен национальному доходу?

3. Объясните различие между номинальной и реальной оценкой национального продукта, приведите пример.

4. Используя уравнение обмена, объясните, почему возможен рост номинального национального продукта без изменения количества денег, находящихся в обращении.

5. Используя уравнение обмена, объясните, почему возрастание денежного предложения приведет к увеличению цен, при каких условиях. Как этого можно избежать?

6. Представить на доске такую схему, которая отражала бы учет таких процессов, как сбережения, инвестиции и финансовые рынки.

7. Объясните различия между прямым и косвенным финансированием. Приведите примеры.

8. Перечислите три способа взаимодействия государственного сектора экономики с процессами кругооборота. Чем определяется направление потока средств, перемещающихся из государственного сектора и попадающих на финансовые рынки?

9. Какими двумя способами правительство может повлиять на величину национального продукта?

Задачи и методические рекомендации по их решению

Задача 1. В национальной экономике скорость обращения денег равна 1,4. Реальный валовый внутренний продукт составил 65886,47 млрд. руб. Индекс потребительских цен – 101,3%. Определите объем номинального валового внутреннего продукта и размер денежной массы в обращении. Дайте экономическую интерпретацию полученных результатов.

Методические рекомендации по решению задачи

Объем номинального валового внутреннего продукта рассчитывается исходя из уравнения обмена И.Фишера (1.1).

MV=PQ, (1.1)

где М – статическое количество денег (денежная масса, денежное предложение);

V – скорость обращения (среднегодовое количество раз, которое каждая единица денежной массы расходуется на приобретение готовых товаров и услуг). Скорость обращения равна отношению номинального национального продукта к массе денег в обращении;

P – уровень цен (средняя цена товаров и услуг), то есть среднее взвешенное значение цен готовых товаров и услуг, выраженное относительно базового годового показателя, равного 1,0;

Q – количество проданных товаров, реальный национальный продукт.

При этом произведение уровня цен на реальный национальный продукт (PQ) равно номинальному национальному продукту. Исходя из этого, рассчитаем номинальный объем ВВП:

PQ=1,013 * 65886,47 = 66742,99 млрд. руб.

Исходя из того же уравнения И.Фишера, можно выразить размер денежной массы:

М=PQ/V (1.2)

Рассчитаем размер денежной массы в обращении:

М=66742,99/1,4=47673,57 млрд. руб.

Ответ: объем номинального валового внутреннего продукта, как совокупной стоимости конечных товаров и услуг, произведенных в экономической системе, в текущих ценах составил 66742,99 млрд. руб.; размер денежной массы или совокупного объема покупательных и платежных средств, принадлежащих государству, фирмам и домохозяйствам и находящихся в обращении, равен 47673,57 млрд. руб.

Задача 2. Известно, что в прошедшем году денежная масса, находящаяся в обращении возросла на 20%, при этом скорость обращения денег сократилась на 3%. Определите, как изменились размеры реального и номинального национального продуктов, если средний уровень цен вырос на 2%. Дайте экономическую интерпретацию полученных результатов.

Задача 3. В России в 2013 г. размер денежной массы в обращении составил 31,4 трлн. руб. [81]. Реальный ВВП составил 65,9 трлн. руб, уровень цен составляет 104,2%. Определите скорость обращения денег и объем номинального национального продукта. Дайте экономическую интерпретацию полученных результатов.

Задача 4. В национальной экономике страны в прошедшем году скорость обращения денег сократилась на 10%, реальный ВВП увеличился на 5%, а средний уровень цен вырос на 8%. Определите, как изменились денежная масса в обращении и номинальный национальный продукт. Дайте экономическую интерпретацию полученных результатов.

Задача 5. Определите как изменится номинальный объем ВВП, если объем денежной массы вырос с 24,48 трлн. руб. до 27,52 трлн. руб., а скорость оборота денег останется неизменной и составит 1,35 оборота.

Задача 6. На основании данных представленных в таблице 1 рассчитайте скорость оборота денег по годам и сделайте вывод. Является ли скорость оборота денег в России за период 2008-2013 гг. величиной постоянной?

Таблица 1- Макроэкономические показатели

Годы	2008	2009	2010	2011	2012	2013
Номинальный ВВП, трлн.руб	41,28	38,82	46,31	55,97	62,22	66,76
Денежная масса (М1), трлн. руб.	8,23	9,56	10,84	12,86	13,75	15,54
Скорость оборота денег	?	?	?	?	?	?

Задача 7. На основании данных, представленных в таблице 2, определить размер сбережений и дефицита государственного бюджета.

Таблица 2 –Макроэкономические показатели

Показатель	Сумма, трлн. руб.
Расходы на инвестиции Государственные закупки Платежи по экспорту Чистые налоги Платежи по импорту	20,0 32,0 15,,0 16,0 11,0