2.2. Финансовый анализ деятельности оао «Сбербанк России»

Основные итоги деятельности ОАО «Сбербанк России» за 2010 и 2011 гг представлены в таблице 1.

Таблица 2.1

Основные итоги деятельности ОАО «Сбербанк России.

Показатель	2011 (млрд.руб)	2010 (млрд.руб)	Изменение
Чистая прибыль	315,9	181,6	74,0%
Совокупный доход	309,0	206,6	49,6%
Активы	10834,9	8628,5	25,6%
Чистые кредиты клиентам	7719,7	5489,4	40,6%
Средства клиентов	7932,1	6651,1	19,3%
Собственные средства	1268,0	987,2	28,4%

Увеличение чистой прибыли за 2011 год привело к росту показателей рентабельности. Диаграмма рентабельности активов и собственных средств представлена на рисунке 2.1.

Рис. 2.1. Рентабельность за 2010 – 2011 гг.

Исходя из данных диаграммы видно, что рентабельность активов в четвертом квартале 2011 снизилась. Это обусловлено снижением чистой прибыли и существенного роста активов. [50]

Рассмотрим структуру и динамику операционных доходов до создания резервов под обесценение кредитного портфеля, представленную на рисунке 2.2

Рис. 2.2. Операционные расходы до создания резервов под обесценение кредитного портфеля

Рост операционных доходов до создания резервов под обесценение кредитного портфеля за 2011 год по сравнению с 2010 годом составил 14,3%. Основными компонентами операционного дохода остаются чистые процентные и комиссионные доходы с долей более 94,5%.

Чистые процентные доходы за 2011 год выросли на 17,1% по сравнению с 2010 годом, что связано с увеличением объемов работающих активов и ростом доли наиболее доходных активов, преимущественно кредитов. Чистая процентная маржа росла в течении 2011 года и в четвертом квартале составила 6,7%, что наглядно видно из рисунка 2.3.

Рис.2.3. Динамика чистых процентных доходов, чистого процентного спрэда и процентной маржи

Стоимость заемных средств сократилась с 4,1% в четвертом квартале 2010 года до 3,5% в четвертом квартале 2011 года.

Рассмотрим динамику и структуру активов за 2009-2011 года, представленную на рисунке 2.4.

Рис.2.4. Динамика и структура активов

За 2011 год совокупные активы выросли на 25,6%. Доля кредитного портфеля в активах за 2011 год выросла с 64% до 71% за счет сокращения доли ценных бумаг. По состоянию на 31.12.2011 годя работающих активов составила 92,4% от общих активов компании.

Портфель кредитов клиентам за 2011 год увеличился на 35,4% в связи с ростом объема кредитования как физических лиц, так и корпоративных клиентов. Рост портфеля кредитования корпоративных клиентов за 2011 год составил 1 704,4 млрд.руб или 35%. Рост портфеля кредитов физическим лицам за 2011 год составил 485,8млрд.руб. или 36,8%. Коммерческое кредитование корпоративных клиентов, а также потребительские и прочие ссуды физическим лицам росли более высокими темпами в 2011 году, что можно наглядно увидеть из рисунка 2.5.

Рис. 2.5. Структура портфеля кредитов.

Отраслевая структура кредитного портфеля достаточно диверсифицирована: доля самой крупной отрасли составляет 19,8% от совокупного кредитного портфеля. Что касается валютной структуры кредитного портфеля, преобладающей валютой является рубли и за 2011 год валютная структура кредитного портфеля практически не изменилась. Диаграмма структуры кредитного портфеля представлена на рисунке 2.6.

Рис.2.6. Структура кредитного портфеля.

Что касается структуры кредитов по срокам погашения, то, как видно из рисунка 6, в структуре кредитного портфеля произошло увеличение доли долгосрочных кредитов (свыше 3 лет).

Рассмотрим динамику и структуру обязательств Основной ресурсной базой ОАО «Сбербанк России» остаются депозиты физических лиц, доля которых в общих обязательствах составляет 60%. Средства корпоративных клиентов, а также средства банков в динамике за три года росли опережающими темпами в течение 2011 года, доля средств физических лиц в течение 2011 года сократилась. Эти данные представлены на рисунке 2.7.

Рис. 2.7. Структура обязательств за 2009-2011 гг

Таким образом, ОАО «Сбербанк России» продолжает показывать значительные темпа роста кредитования, в результате чего в 2011г. кредитный портфель до вычета резерва под обесценение увеличился на 35,4%. Рост кредитования был достаточно сбалансированным, так что корпоративный кредитный портфель вырос за год на 35%, а розничный на 36,8%.

Депозиты клиентов выросли за 2011г. на 19,3%, при этом объем вкладов физических лиц увеличился на 18,4, а объем средств корпоративных клиентов на 21,4%.

Чистая прибыль за 2011 год составила 315,9 млрд.руб., что на 74,0% превышает прибыль за 2010 год в размере 181,6 млрд.руб. Доходы в 2011г. росли главным образом за счет основной банковской деятельности: чистый операционный доход и чистый комиссионный доход составили за 2011 год 94,5% всего операционного дохода до вычета резерва под обесценение кредитного портфеля.

Чистая процентная маржа в течении 2011 была на уровне 2010 года и составила 6,4%.

ОАО «Сбербанк России» демонстрирует высокие результаты деятельности – рентабельность собственных средств за 2011 год составила 28,0%, отношение операционных расходов к операционным доходам составило 46,9%.