5 Сводные показатели по движению денежных потоков

На основании рассчитанных показателей в таблице 3 составляется сводная таблица для более наглядного представления информации о движении денежных потоков. Сводные показатели по движению денежных потоков представлены в таблице 4.

Расчет показателей:

п. 1 – денежный поток инвестиционного проекта переносим итог из таблицы 3 «Сальдо реальных денег».

п. 2 – денежный поток накопленным итогом:

• для нулевого года переносим значение п.1;

• для первого – последнего годов = п.1 + денежный поток нарастающим итогом предыдущего года.

п. 3 – коэффициент дисконтирования

Ставка дисконтирования (коэффициент дисконтирования) — это процентная ставка, используемая для перерасчета будущих потоков доходов в единую величину текущей стоимости. Ставка приводится в исходных данных. Коэффициент дисконтирования для нулевого года = 1.

п. 4 – дисконтированный денежный поток равен произведению п. 1 «Денежный поток инвестиционного проекта» на п.3 «Коэффициент дисконтирования».

п. 5 – дисконтированный денежный поток накопленным итогом

• для нулевого года = п. 4;

• для первого – последнего годов = п. 4 + дисконтированный денежный поток нарастающим итогом предыдущего года.

п. 6 – притоки

Графа заполняется данными из таблицы 3, а именно, суммой строк п. 1.2 «Ликвидационная стоимость», п. 2.3 «Выручка от реализации», п.2.11 «Амортизация», п. 3.1 «Собственные средства» и п. 3.2 «Долгосрочный кредит».

п. 7 – дисконтированные притоки равны произведению п. 6 «Притоки» и п. 3 «Коэффициент дисконтирования».

п. 8 – сумма дисконтированных притоков равна сумме дисконтированных притоков по всем годам.

п. 9 – оттоки

Графа заполняется данными из таблицы 3, а именно, суммой строк п.1.1 «Инвестиции», п. 2.5 «Себестоимость производства», п. 2.6 «Проценты по кредиту», п. 2.7 «Налог на имущество», п. 2.9 «Налог на прибыль» и п.3.3 «Погашение суммы долга».

п. 10 – дисконтированные оттоки равны произведению п. 3 «Коэффициент дисконтирования» и п. 9 «Оттоки».

п. 11 – сумма дисконтированного оттока равна сумме дисконтированных оттоков по всем годам.

Таблица 4 – Сводные показатели по движению денежных потоков

Показатели	Годы реализации проекта
	нулевой	первый	второй			последний
Денежный поток инвестиционного проекта
Денежный поток накопленным итогом
Коэффициент дисконтирования при ставке %	1
Дисконтированный денежный поток
Дисконтированный денежный поток накопленным итогом
Притоки
Дисконтированные притоки
Сумма дисконтированных притоков
Оттоки
Дисконтированные оттоки
Сумма дисконтированных оттоков