2.2. Анализ финансового состояния филиала оао «ресо» в городе курорте Анапа
Прежде чем анализировать финансовое состояние организации, необходимо охарактеризовать сравнительный аналитический баланс предприятия.
Сравнительный аналитический баланс объекта исследования представлен в Приложении 1.
На основании данных аналитического баланса можно сделать следующие выводы.
В 2012 г. стоимость имущества составила на конец года 44354255 руб. К концу 2013 г. данный показатель увеличивается до 51658005 руб., в 2014 г. стоимость имущества составила 58734093 руб.
Темп роста в 2014г. к 2012 г. составил 132 %. Такая динамика свидетельствует об устойчивом финансовом положении организации.
Анализируя структуру и динамику актива баланса необходимо отметить, что наибольший удельный вес в хозяйственных средствах предприятия занимают на конец 2012 г. инвестиции (54,1 %), такая тенденция сохраняется на протяжении отчётного периода (в 2013 г. – 56,0%, в 2014 г. – 56,7%).
Отрицательным моментом в хозяйственной деятельности филиала ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа является рост дебиторской задолженности, который составил 192%.
Анализируя структуру пассива баланса, можно сделать выводы об изменении резервов, также можно сделать некоторые выводы о финансовой деятельности предприятия на основе показателей краткосрочных обязательств, т.е. кредитов, займов, задолженностей.
Снижение пассивов баланса произошло за счет снижения показателя кредиторской задолженности по операциям страхования, сострахования на 661958 рублей.
Кредиторская задолженность возникла в результате нарушения расчетно-платежной дисциплины со стороны филиала ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа. Наибольший удельный вес в пассивах организации занимают страховые резервы. На конец 2012 г. удельный вес данного показателя составил 75,3%. К концу 2013 г. показатель повышается до 87 %. К концу 2014 года «страховые резервы» немного снижаются и составляют 76,5%. Снижение показателя связано с неблагоприятной экономической ситуацией.
Проведем анализ формирования доходов и расходов организации.
Таблица 2.2
Динамика формирования доходной части бюджета в страховой компании
№ п/п |
Показатель |
2012 |
2013 |
2014 |
Темп роста, % |
|
2013/2012 |
2014/2013 |
|||||
I. Страхование жизни |
||||||
|
|
Страховые премии (взносы) – нетто - страхование |
1606 |
-113 |
- |
-7,04 |
- |
II. Страхование иное, чем страхование жизни |
||||||
|
|
Страховые премии – нетто перестрахование |
27402451 |
33735309 |
39212135 |
123 |
116 |
|
|
Страховые премии (взносы) всего |
34107116 |
38940968 |
46323961 |
114 |
119 |
Прочие доходы, не отнесённые к разделам I и II |
||||||
|
|
Доходы по инвестициям |
9639857 |
11834309 |
18284104 |
1227 |
155 |
|
|
Прочие доходы, кроме доходов, связанных с инвестициями |
510180 |
1319495 |
2510288 |
258 |
190 |
|
|
Прибыль (убыток) до налогообложения |
2666835 |
2867821 |
931149 |
107 |
32 |
|
|
Чистая прибыль отчётного пер. |
1910329 |
2075449 |
766862 |
108 |
37 |
Исходя из данных, представленных в таблице видно, что основным источником доходной части бюджета филиала ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа доходы по инвестициям. В 2012 г. показатель составил 96398557 тыс. руб., в 2013 г. – 11834309 тыс. руб., в 2014 г. – 18284104 тыс. руб.
Темп роста прибыли за отчётный период в 2013 г. составил 107 %, в 2014 г. 132 %.
Чистая прибыль составила в 2012 г. 1910329 тыс. руб., в 2013г. – 2075449 тыс. руб., в 2014 г. – 766862 тыс. руб.
В таблице представлена динамика расходов в в 2012 – 2014 гг.
Таблица 2.3
Динамика формирования расходной части бюджета в филиале ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа»
№ п/п |
Показатель |
2012 |
2013 |
2014 |
Темп роста, % |
|
2013/2012 |
2014/2013 |
|||||
I. Страхование жизни |
||||||
|
|
Выплаты по договорам страхования – нетто перестрахование |
-18832 |
-3055 |
- |
16,2 |
0 |
II. Страхование иное, чем страхование жизни |
||||||
|
|
Выплаты по договорам страхования - всего |
-14001352 |
-19266859 |
-24675259 |
138 |
128 |
|
|
Расходы по ведению страховых операций – нетто перестрахование |
-4581161 |
-7157808 |
-9040969 |
156 |
126 |
Прочие доходы, не отнесённые к разделам I и II |
||||||
|
|
Расходы по инвестициям |
-6910038 |
-9489333 |
-19180453 |
137 |
202 |
|
|
Управленческие расходы |
-2393120 |
-1874978 |
-2086890 |
78 |
111 |
|
|
Прочие расходы, кроме расходов, связанных с инвестициями |
-1900245 |
-1900245 |
-2150940 |
100 |
113 |
Из анализа данных, представленных в таблице видно, что наибольшую часть расходов представляю расходы, связанные с выплатами по договорам страхования. В 2013 г. по отношению к 2012 г. темп роста данного показателя составил на 138%. В В 2013 г. по отношению к 2012 г. темп роста данного показателя составил 128%.
Далее произведем расчёт финансовых коэффициентов для исследуемой страховой организации.
Ниже приведены формулы расчёта указанных коэффициентов.
1. Коэффициенты развития страховых операций.
Коэффициент изменения объема собранных страховых премий по страхованию иному, чем страхование жизни (К1).
Отношение собранных страховыми компаниями страховых премий по страхованию иному, чем страхование жизни, (нетто) за анализируемый период к объему страховых премий, собранному в предыдущем периоде (нетто):
(2.1)
Качественная динамика страховых резервов (К2). Отслеживаются следующие изменения, свидетельствующие о негативных тенденциях:
- в случае увеличения объема собранных страховых премий за анализируемый период (К1>1) - темп роста Резервов убытков (Форма №1 стр. 530) выше темпа роста объема собранных страховых премий (Форма №2 стр.081)
(2.2)
- в случае уменьшения объема собранных страховых премий за анализируемый период (К1<1) - сохранение на прежнем уровне или увеличение объема Резервов убытков (Форма №1 стр. 530)
(2.3)
2. Коэффициент ликвидности.
Коэффициент критической ликвидности (К3). Отношение ликвидных активов (денежные средства, ценные бумаги, депозиты в банках, краткосрочная дебиторская задолженность) к краткосрочным обязательствам и резерву заявленных, но неурегулированных убытков:
(2.4)
3. Коэффициенты финансовой устойчивости.
Уровень собственных средств (К4) (обеспеченность активов СК собственными средствами). Отношение размера собственных средств Страховой компании к активам-нетто:
(2.5)
Уровень страховых резервов (К5) (достаточность страхового фонда для выполнения СК своих обязательств).
Отношение страховых резервов к активам-нетто:
(2.6)
Соотношение фактического и нормативного размера свободных активов страховой компании (К6) (платежеспособность страховщика).
(2.7)
4. Коэффициент, характеризующий инвестиционную деятельность.
Доходность инвестированного капитала (К7) (эффективность использования средств, направленных СК в краткосрочные и долгосрочные инвестиции) - отношение доходов по инвестициям к величине инвестированных средств (краткосрочные и долгосрочные инвестиции):
(2.8)
(*) - среднее значение между значениями на начало и на конец анализируемого периода.
5. Коэффициент убыточности.
Коэффициент убыточности (К8). Отношение суммы оплаченных убытков и резервов убытков к объему собранной премии за отчетный период (кроме страхования жизни).
(2.9)
6. Коэффициент анализа доли перестраховщиков (К9) в активах компании.
Предполагает сопоставление доли перестраховщиков с объемами страхования. Необходимо учитывать специализацию компании, состав перестраховщиков. Доля перестраховщиков в резервах не должна превышать 60% суммарной величины резервов.
(2.10)
7. Коэффициент динамики развития резерва незаработанной премии (К10).
Отношение РНП за анализируемый период к РНП в предыдущем периоде:
(2.11)
8. Коэффициент оценки масштабов деятельности по страхованию жизни в бизнесе страховой компании (К11).
Соотношение премий полученных по страхованию жизни (нетто) к премиям, полученным по деятельности иной, чем страхование жизни. Коэффициент дает представление о масштабах "нетрадиционной" страховой деятельности.
(2.12)
Проведем оценку риска страхования имущества клиентов филиала ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа
Таблица 2.4
Степень риска страхования имущества клиентов филиала ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа
Коэффициент |
Нейтральная степень риска |
Существенная степень риска |
К1 |
больше или равно 1,1 |
меньше 1,1 |
К2 |
нет негативных тенденций |
имеются негативные тенденции
|
К3 |
больше или равно 1,0 |
меньше 1,0 |
К4 |
20-50% |
меньше 20% или больше 50% |
К5 |
50-80% |
меньше 50% или больше 80% |
К6 |
больше 95% |
меньше 95% |
К7 |
больше 3%, но меньше 9% |
меньше 3% или больше 9% |
К8 |
20-90% |
меньше 20% или больше 90% |
К9 |
меньше или равно 60% |
больше 60% |
К10 |
больше 1,0 |
меньше или равно 1,0 |
Далее произведём расчёт финансовых коэффициентов, опираясь на представленные выше формулы.
Таблица 2.5
№ п/п |
Коэффициент |
2012 |
2013 |
2014 |
Отклонения |
|
2013/2012
|
2014/2013
|
|||||
|
|
К1 |
1,3 |
1,2 |
1,2 |
-0,1 |
0 |
|
|
К2 |
0,4 |
0,4 |
3,9 |
0 |
3,5 |
|
|
К3 |
1,8 |
0,2 |
1,8 |
-1,6 |
1,6 |
|
|
К4 |
0,2 |
0,02 |
0,2 |
-0,18 |
0,18 |
|
|
К5 |
0,8 |
0,8 |
0,8 |
0 |
0 |
|
|
К6 |
1 |
0,9 |
1 |
-0,1 |
0,1 |
|
|
К7 |
0,3 |
0,4 |
0,4 |
0,1 |
0 |
|
|
К8 |
-0,5 |
-0,5 |
-0,5 |
0 |
0 |
|
|
К9 |
0,3 |
0,2 |
0,3 |
-0,1 |
0,1 |
|
|
К10 |
1,2 |
1,3 |
1,3 |
0,1 |
0 |
|
|
К11 |
-0,0001 |
-0,0001 |
0 |
0 |
0,0001 |
Исходя из данных таблицы и сравнивая её показатели с нормативными значениями, можно отметить, что финансовое состояние филиала ОАО «РЕСО» в городе курорте Анапа является устойчивым, имуществу клиентов в рассматриваемой страховой компании ничего не угрожает.