2. Лизинговые платежи и их основные параметры
2.1. Классификация лизинговых платежей
На рисунке 2.1 представлена классификация лизинговых платежей.
Рисунок 2.1 – Классификация лизинговых платежей
В зависимости от формы платежа различают:
денежные платежи, когда платеж производится за счет денежных средств;
компенсационные платежи, когда расчеты производятся либо товарами, либо путем оказания встречной услуги лизингодателю: платежи осуществляются или в форме поставки товаров, произведенных на сданном в лизинг оборудовании (в сущности, это бартер), или путем зачисления услуг, которые предоставляют друг другу лизингополучатель и лизингодатель;
смешанные платежи, когда наряду с денежными выплатами допускаются платежи товарами или услугами.
В отечественной практике случаи лизинговых соглашений с вариантами расчетов в смешанной и компенсационной формах на сегодняшний день являются исключением из общего правила расчетов в денежной форме. Это объясняется, с одной стороны, неразвитостью лизингового рынка в нашей республике по сравнению с западноевропейским, а с другой — спецификой функционирования отечественного рынка (работа исключительно с привлеченными средствами, которые следует возвращать в оговоренный срок в денежной форме; практически отсутствующая конкуренция на данном сегменте рынка).
В зависимости от применяемого метода начисления лизинговых платежей различают:
платежи с фиксированной общей суммой. Лизинговая плата в этом случае включает отчисления на погашение стоимости объекта лизинга, плату за пользование заемными средствами, сумму комиссионного вознаграждения лизингодателю и плату за предоставленные им дополнительные услуги по сделке, а также может включать страховые платежи;
платежи с авансом (депозитом), когда лизингополучатель имущества сначала предоставляет лизингодателю аванс в момент подписания соглашения в установленном размере, а затем после подписания акта приемки оборудования в эксплуатацию выплачивает периодическими взносами общую сумму лизингового платежа (за минусом аванса);
минимальные платежи, представляющие собой сумму всех лизинговых платежей, которые должен произвести пользователь за весь период лизинга (погашение стоимости, плата за пользование заемными средствами, комиссионное вознаграждение, плата за дополнительные услуги лизингодателя и страховые платежи), а также сумму, которую он должен уплатить, если намерен приобрести имущество в собственность после окончания срока лизингового соглашения;
неопределенные платежи, расчет которых базируется на некотором установленном в соглашении проценте, определяемом по какому-либо основанию. За основание по взаимному соглашению могут приниматься объем реализации продукции, произведенной с помощью объекта лизинга, сумма полученной от реализации прибыли, интенсивность использования объекта лизинга (в основном при лизинге автомобилей) или другие параметры.
В отечественной практике не встречаются лишь неопределенные платежи, которые получают все большее распространение на европейском рынке: существует предложение лизинговых контрактов, для которых лизинговые платежи рассчитываются на базе пробега автомобиля. Это специальный тип «мокрого» лизинга, полностью ориентированный на интенсивность использования. Фактически такое предложение может рассматриваться только для определенного диапазона использования, так как плата при минимальной интенсивности использования не покрыла бы финансовых расходов, а при максимальной интенсивности использования — расходов на ремонт и обслуживание.
По периодичности выплат выделяют:
периодические платежи (ежегодные, ежеквартальные, ежемесячные), уплачиваемые по согласованному сторонами контрактному графику выплаты лизинговых платежей, который прилагается к лизинговому соглашению;
единовременные платежи, применяемые в сочетании с периодическими взносами в случае, если в соглашении предусмотрена выплата лизингодателю аванса или какие-либо дополнительные условия.
Следует отметить, что в нашей республике распространена лишь форма расчетов с ежемесячными платежами. Объяснением этому служит высокий уровень инфляции, что делает лизинговые соглашения нерентабельными для лизингодателей при ежеквартальных и ежегодных формах расчетов.
С учетом финансового состояния и платежных возможностей лизингополучателя в соглашении могут устанавливаться различные способы уплаты лизинговых платежей, в соответствии с которыми различают следующие виды платежей:
постоянные, представляющие равные платежи, вносимые лизингополучателем в определенные контрактом сроки (ежемесячно, ежеквартально, каждое полугодие);
с постоянным темпом изменения:
а) с увеличивающимися размерами, применяемые в основном лизингополучателями с неустойчивым финансовым положением, когда на начальном этапе лизинга пользователю удобнее вносить лизинговую плату небольшими взносами, а затем по мере освоения оборудования и наращивания темпов выпуска производимой на нем продукции увеличивать их;
б) с уменьшающимися размерами (ускоренные платежи), используемые лизингополучателями с устойчивым финансовым положением, когда в начальный период лизинга пользователь предпочитает погасить большую часть своей задолженности лизингодателю;
с равным погашением основного долга;
с погашением основного долга по графику платежей, когда лизингополучатель при заключении лизингового договора определяет наиболее благоприятный график погашения (например, отсутствие погашения в зимние месяцы).
В нашей стране в основном применяется система начисления лизинговых платежей с равным погашением основного долга. Причиной этому служит особенность отечественного рынка лизинговых услуг, когда лизингодатели для осуществления лизинговых сделок используют не собственные финансовые ресурсы, а банковский кредит, условием которого обычно является жесткий график погашения основной задолженности. В странах Западной Европы наибольшее распространение получил вариант постоянных лизинговых платежей, так как он в ряде случаев является наиболее удобным для лизингополучателя. Последний в этом случае может заранее запланировать постоянную статью расходов на размер подлежащих выплате лизинговых платежей.