4. Таблиця (пояснення) щодо розрахунку кількості балів за видами робіт навчальної дисципліни «стратегічний аналіз»

Вид роботи	Поточне тестування та самостійна робота														Додаткові бали	Підсумковий контроль (залік)	Сума
	Змістовий модуль 1						Змістовий модуль 2								10	30	100
	Т1	Т2	Т3	Т4	Т5	Т6	Т7	Т8	Т9	Т 10	Т 11	Т 12	Т 13	Т 14
Лекції	-	0,5	0,5	0,5	-	0,5	0,5	-	-	-	-	-	-	0,5
Практичні присут-ність	-	-	-	0,5	0,5	-	-	0,5	-	0,5	0,5	-	0,5	-
Практичні робота на парі	-	-	-	2	2	-	-	2	-	2	2	-	2	-
Самостійна робота	2	2	2	1	1	2	2	1	2	2	2	2	1	2
Модульний конт-роль	-	-	-	-	-	8	-	-	-	-	-	-	-	10
Разом	2	2,5	2,5	4	3,5	10,5	2,5	3,5	2	4,5	4,5	2	3,5	12,5

5. Загальні вказівки до виконання практичних робіт

Методичні вказівки призначені для використання під час практичних занять і самостійної роботи студентами денної та заочної форм навчання з дисципліни “Стратегічний аналіз” спеціальності “Облік і аудит”.

Мета методичних вказівок – забезпечити ефективне засвоєння теоретичних знань і набуття необхідних навиків для закріплення дисципліни “Стратегічний аналіз”, її подальшого обґрунтування та практичного виконання і контролю аналітичної роботи на конкретному об’єкті дослідження.

Методичні вказівки побудовано відповідно структурі курсу дисципліни. Завдання, викладені згідно з вирішенням технологічних задач, що складають основу виконання практичних робіт до вказаного курсу.

Метою проведення практичних занять і виконання самостійної роботи є закріплення теоретичних знань курсу.

Для вирішення відповідних завдань викладання дисципліни, у методичних рекомендаціях слід дотриматись послідовності у організації виконання практичних робіт:

1. Обрати студентом конкретний об’єкт дослідження.

2. Сформувати студентом, на прикладі даних конкретного об’єкта дослідження, згідно запропонованих практичних занять, аналізу внутрішнього та зовнішнього середовища підприємства, прогнозування банкрутства підприємства, обрахунок інших аналітичних показників, згідно запропонованих методичних вказівок.

3. На основі проведених обрахунків та процесу аналізу, сформувати висновки щодо динаміки змін у діяльності об’єкту дослідження, запропонувавши раціональні шляхи його виробничо-фінансової діяльності.

Зміст методичних вказівок включає дев’ять розділів, у яких наведено теоретично-організаційні питання, відповідно до робочої програми зазначеного курсу, практичні завдання з метою закріплення теоретичних знань, зазначено рекомендовані для самостійного опрацювання питання, також міститься словник основних термінів та понять та рекомендована література з метою якіснішого засвоєння матеріалу даного курсу.

Самостійну роботу виконують відповідально до переліку рекомендованих завдань у пункті 7 методичних вказівок і подають викладачеві для контролю і захисту.

6. ОРІЄНТОВНИЙ ПЕРЕЛІК ТЕМ ПРАКТИЧНИХ ЗАНЯТЬ

МОДУЛЬ 1

ТЕОРЕТИЧНО-МЕТОДИЧНІ ОСНОВИ СТРАТЕГІЧНОГО АНАЛІЗУ

Практичне заняття 1

Тема: Системи стратегічного вимірювання результативності аграрного бізнесу

Мета заняття: ознайомитись із взаємозалежністю між чистим доходом підприємства, обраними методами нарахування амортизації та величиною грошового потоку, визначити їх вплив на результати діяльності підприємства.

Завдання 1

Розрахуйте нарощену суму з вихідної суми в 20 тис. грн. при розміщенні її в банку на умовах нарахування простих відсотків, якщо річна ставка 15 %, а період нарахування – 10 років.

Завдання 2

Знайти вартість кредиту (виражену у простих та у складних відсотках), вираженого річною відсотковою ставкою, якщо основна сума кредиту 35 тис. грн., а сума при погашенні 85 тис. грн. Кредит виданий на 2 роки.

Завдання 3

Підприємство «Алофа» розглядає варіант інвестування в проект, який за 5 років принесе грошові доходи: 5000 грн.; 4000 грн.; 4500 грн.; 3000 грн.; 2000 грн. відповідно. Чи рекомендували б ви підприємству цей проект, якщо його дисконтна ставка — 15 %, а початкова інвестиція — 10 500 грн.?

Завдання 4

В наступні три роки очікується грошовий потік:

1-й рік — 8000 грн.;

2-й рік — 7200 грн.;

3-й рік — 6000 грн.

Ставка дисконту — 9 %, річна інфляція — 5 %.

Початкова інвестиція проекту становить 10 000 грн.

Яка чиста теперішня вартість проекту з урахуванням інфляції?

Дайте оцінку доцільності інвестицій.

Завдання 5

Початкові інвестиції становлять 120 000 грн. Перед­бачається у наступні 4 роки отримати такі чисті доходи:

1-й рік — 12 000 грн.;

2-й рік — 15 000 грн.;

3-й рік — 20 000 грн.;

4-й рік — 25 000 грн.

Визначити середню ставку доходу.

Завдання 6

Через 5 років підприємство СТОВ «Промінь» очікує отримати річний дохід у розмірі 2 млн. грн. від вкладених на депозитний рахунок коштів. Відсоткова ставка – 11 % річних.

Розрахувати початкову вартість вкладених підприємством коштів.

Завдання 7

Депозитний рахунок підприємства «Аграна-Фрут-Лука» протягом трьох років поповнюватиметься, згідно договору, укладеного з банком АТ «Ощадбанк», відповідно на 5 тис. грн., 9 тис. грн. та 12 тис. грн.

Розрахувати майбутню вартість грошових коштів на рахунку підприємства через 3 роки.

Завдання 8

Яку суму підприємству варто вкласти у банк, з метою одержання по закінченні 2-х-річного терміну 80000 грн. при ставці 15 % річних? Нарахування % може здійснюватись:

а) кожне півріччя;

б) щоквартально.

Визначити найбільш привабливий для підприємства варіант.

Завдання 9

Визначити нарощену суму грошових коштів, якщо частина капіталу ПСП «АФ Батьківщина» в сумі 28000 грн. було вкладено у АТ «Райфайзен Банк Аваль» строком на 3 роки під 19 % річних. За вклад ставка відсотків нараховується:

а) 1 раз на рік;

б) кожне півріччя;

в) щоквартально;

г) щомісячно.

Обрати найвигідніший для підприємства варіант.

Завдання 10

Визначити найбільш вигідний варіант вкладення коштів підприємством терміном на 3 роки, при умові:

а) кошти вкладені під 11,8 % річних за складною ставкою, а % нараховуються 1 раз на рік;

б) кошти вкладені під 11,5 % річних за складною ставкою, при нарахуванні % кожне півріччя;

в) кошти вкладені під 11,3 % річних за складною ставкою, при нарахуванні % щоквартально;

г) кошти вкладені під 11,5 % річних за складною ставкою при нарахуванні % щомісячно.

Зробити відповідні висновки за результатами обрахунків, якщо сума вкладу 1000 грн.

Завдання 11

Акціонерне товариство одержало за рік дохід 500 тис. грошових одиниць. Витрати його склали 320 тис. грошових одиниць. Товариство випустило 5 тис. звичайних акцій номінальною вартістю 100 грошових одиниць кожна і 100 привілейованих акцій номінальною вартістю 400 грошових одиниць. Суспільство розподілило прибуток у такий спосіб: 5 % — по привілейованих акціях, 2/3 решти прибутку — на розвиток виробництва, інший прибуток — виплата дивідендів.

Визначити: який дохід одержить акціонер на одну просту і на одну привілейовану акції? За яку ціну він може продати просту акцію, якщо норма банківського відсотка — 18 %?

Завдання 12

Початкова інвестиція дорівнює 20 500 грн. Щорічні грошові потоки плануються в розмірі 5000 грн. протягом 6 років. Визначити внутрішню ставку доходу.

Завдання 13

Підприємство «Асколь» передбачає, що протягом наступних п’яти років щорічно матиме такі грошові потоки: 8000 грн.; 7500 грн.; 7000 грн.; 6000 грн.; 5000 грн.

Фактори еквівалента пев­ності за ті ж самі періоди будуть такими: 90 %, 87 %, 80 %, 75 %, 65 %.

Початкова сума інвестиції у проект — 15 000 грн.

Безпечна ставка (наприклад дохідність державних облігацій уряду) — 9 %. Застосувавши метод еквівалента певності, визначити, чи слід під­приємству прийняти даний проект.

Завдання 14

Грошові потоки проекту А становлять: 1-й рік — 4000 грн.;

2-й рік — 3500 грн.

Грошові потоки проекту Б:

1-й рік — 5300 грн.;

2-й рік — 4000 грн.

Початкові інвестиції кожного проекту — 4500 грн. Який проект ризикованіший, якщо дисконтна ставка зросте з 10 % до 12 %?

Контрольні питання до теми:

1. Поняття стратегічного вимірювання. Розвиток парадигми визначення вартості та ефективності діяльності підприємства. Місце стратегічного вимірювання у системі стратегічного управління. Стратегічне вимірювання у розширеній системі "підприємство - зовнішнє середовище".

2. Прийняття стратегічних управлінських рішень у реальному масштабі часу(РМЧ). Чотири типи систем стратегічного вимірювання у РМЧ.

3. Збалансована система показників (Balanced - ВSС). Типова структура ВSС та модифікації моделі. Призначення і характер показників, що включаються до ВSС Особливості стратегічного вимірювання та управління на основі ВSС.

4. Впровадження ВSС на конкретному підприємстві. Модель стратегічних зв'язків. Методика оцінки результативності бізнесу за моделлю ВSС.

5. Система показників відповідальності (Accountability-АSС). Зміст теорії зацікавлених сторін та її зв'язок з АSС. Основні групи зацікавлених сторін і модель АSС. Внески, стимули і ключові показники АSС. Методика стратегічного вимірювання за моделлю АSС.

6. Модель ділової переваги (Business Excellence Моdel - ВЕМ). Порівняння функцій ВSС і ВЕМ. Піраміда результативності МакНейра. Стратегічне вимірювання на різних організаційних рівнях підприємства.