- •Фінансовий аналіз методичні вказівки
- •Загальні положення
- •Мета і завдання лабораторних робіт
- •Технічні засоби
- •Техніка безпеки
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Лабораторна робота №2 Тема: “Методи виміру показників рентабельності”
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Проведення горизонтального аналізу
- •Проведення вертикального аналізу
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Рентабельність активів
- •Рентабельність інвестицій
- •Рентабельність поточних активів
- •Рентабельність власного капіталу
- •Рентабельність виробничих фондів
- •Рентабельність продажу та рентабельність реалізованої продукції
- •Базова рентабельність ( економічна ефективність)
- •Трифакторна модель рентабельності власного капіталу (модель ДюПона)
- •П’ятифакторна модель рентабельності власного капіталу (модель ДюПона):
- •Коефіцієнт реінвестування
- •Лабораторна робота № 3
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Частка основних засобів в активах
- •Коефіцієнт зносу основних засобів
- •Коефіцієнт оновлення основних засобів
- •Частка довгострокових фінансових інвестицій в активах
- •Частка оборотних виробничих фондів в обігових коштах
- •Частка оборотних виробничих фондів в активах
- •Коефіцієнт мобільності активів
- •Лабораторна робота №4
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Коефіцієнт оборотності власного капіталу (Кв.К.)
- •Лабораторна робота № 5 Тема: “Аналіз руху елементів оборотних активів”
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Лабораторна робота № 6 Тема: “Аналіз фінансової стійкості підприємства”
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Лабораторна робота № 7 Тема: “Аналіз ліквідності та платоспроможності підприємства”
- •Зміст лабораторної роботи
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Лабораторна робота №8 Тема: “Аналіз та оцінка ринкової вартості підприємства ”
- •Зміст лабораторної роботи
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Дивiдендний вихiд:
- •Коефіцієнт котирування акцій:
- •Лабораторна робота №9
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи:
- •Прогнозування банкрутства за допомогою універсальної дискримінантної функції:
- •Лабораторна робота №10 Тема: “Факторний аналіз прибутку від операційної діяльності”
- •Зміст лабораторної роботи
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Вплив на прибуток змін обсягів реалiзацiї продукції:
- •Вплив на прибуток змін у структурі реалізованої продукції:
- •Вплив на прибуток змін собівартості продукції за рахунок структурних зрушень у складі продукції:
- •Вплив на прибуток змін собівартості реалізованої продукції:
- •Вплив на прибуток змiн цiни на реалiзовану продукцію:
- •Перевірка:
- •Лабораторна робота № 11 Тема: “Розрахунок ефекту фінансового важеля”
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •Лабораторна робота №12 Тема: “Аналіз точки беззбитковості підприємства»”
- •Зміст лабораторної роботи:
- •Короткі теоретичні відомості.
- •Послідовність виконання лабораторної роботи
- •13. Вимоги до оформлення звіту з лабораторних робіт з дисципліни “фінансовий аналіз” та їх захисту
- •Вимоги до оформлення лабораторної роботи
- •Виконання та захист лабораторної роботи
- •14. Додаткові завдання для самостійного опрацювання Завдання 1
- •Завдання 2
- •Динаміка стану запасів та витрат
- •Задача 3
- •Завдання 4
- •Завдання 5
- •Завдання 6
- •Завдання 7
- •Завдання 8
- •Задача 9
- •Задача № 11
- •Задача № 12
- •Завдання 13
- •5.Список використаної та рекомендованої літератури
- •Додатки
- •Вихідні дані для аналізу операційного прибутку від реалізації за чинниками
- •Лабораторна робота № __
- •Методичні вказівки
Додатки
Додаток А
В додатках розміщені вихідні дані лише для першого варіанту.
Вихідні дані для розрахунків лабораторних робіт, також, знаходяться в файлі «Вихідні_дані.xls». Звідки, підставивши свій номер варіанту у червоне поле, необхідно скопіювати вихідні дані у свій власний робочий файл, де і виконувати лабораторну роботу. Клітинки відмічені жовтим кольором необхідно заповнювати лише у власному робочому файлі.
Таблиця А.1
Баланс
Актив |
Код рядка |
На початок звітного періоду |
На кінець звітного періоду |
1 |
2 |
3 |
4 |
І. Необоротні активи |
|
|
|
Нематеріальні активи: |
|
|
|
залишкова вартість |
10 |
|
|
первісна вартість |
11 |
50 |
50 |
знос |
12 |
8 |
15 |
Незавершене будівництво |
20 |
0 |
17850 |
Основні засоби: |
|
|
|
залишкова вартість |
30 |
|
|
первісна вартість |
31 |
119000 |
119000 |
знос |
32 |
82705 |
83241 |
Довгострокові фінансові інвестиції: |
|
|
|
які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств |
40 |
500 |
500 |
інші фінансові інвестиції |
45 |
175 |
175 |
Довгострокова дебіторська заборгованість |
50 |
16660 |
0 |
Відстрочені податкові активи |
60 |
0 |
0 |
Інші необоротні активи |
70 |
0 |
0 |
Усього за розділом І |
80 |
|
|
ІІ. Оборотні активи |
|
|
|
Запаси: |
|
|
|
виробничі запаси |
100 |
16080 |
15314 |
тварини на вирощуванні та відгодівлі |
110 |
0 |
0 |
незавершене виробництво |
120 |
1126 |
1238 |
готова продукція |
130 |
27175 |
34129 |
товари |
140 |
1578 |
156 |
Векселі одержані |
150 |
0 |
0 |
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги: |
|
|
|
чиста реалізаційна вартість |
160 |
|
|
первісна вартість |
161 |
43653 |
17559 |
резерв сумнівних боргів |
162 |
0 |
3514 |
Дебіторська заборгованість за розрахунками: |
|
|
|
з бюджетом |
170 |
0 |
0 |
за виданими авансами |
180 |
0 |
0 |
з нарахованих доходів |
190 |
0 |
0 |
із внутрішніх розрахунків |
200 |
0 |
0 |
Інша поточна дебіторська заборгованість |
210 |
0 |
0 |
Поточні фінансові інвестиції |
220 |
0 |
0 |
Грошові кошти та їх еквіваленти: |
|
|
|
в національній валюті |
230 |
413 |
2014 |
в іноземній валюті |
240 |
0 |
0 |
Інші оборотні активи |
250 |
0 |
0 |
Усього за розділом ІІ |
260 |
|
|
ІІІ. Витрати майбутніх періодів |
270 |
0 |
0 |
Баланс |
280 |
|
|
Продовження табл. А.1
Пасив |
Код рядка |
На початок звітного періоду |
На кінець звітного періоду |
1 |
2 |
3 |
4 |
І. Власний капітал |
|
|
|
Статутний капітал |
300 |
25830 |
25830 |
Пайовий капітал |
310 |
0 |
0 |
Додатковий вкладений капітал |
320 |
0 |
0 |
Інший додатковий капітал |
330 |
0 |
0 |
Резервний капітал |
340 |
0 |
0 |
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) |
350 |
34774 |
35712 |
Неоплачений капітал |
360 |
0 |
0 |
Вилучений капітал |
370 |
0 |
0 |
Усього за розділом І |
380 |
|
|
ІІ. Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
|
Забезпечення виплат персоналу |
400 |
0 |
0 |
Інші забезпечення |
410 |
|
|
Цільове фінасування |
420 |
|
|
Усього за розділом ІІ |
430 |
|
|
ІІІ. Довгострокові зобов’язання |
|
|
|
Довгострокові кредити банків |
440 |
34227 |
0 |
Довгострокові фінансові зобов’язання |
450 |
0 |
0 |
Відстрочені податкові зобов’язання |
460 |
0 |
0 |
Інші довгострокові зобов’язання |
470 |
0 |
0 |
Усього за розділом ІІІ |
480 |
|
|
ІV. Поточні зобов’язання |
|
|
|
Короткострокові кредити банків |
500 |
0 |
0 |
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов’язаннями |
510 |
0 |
34227 |
Векселі видані |
520 |
0 |
6291 |
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги |
530 |
15468 |
14872 |
Поточні зобов’язання за розрахунками: |
|
|
|
з одержаних авнсів |
540 |
0 |
0 |
з бюджетом |
550 |
0 |
0 |
з позабюджетних платежів |
560 |
0 |
0 |
зі страхування |
570 |
0 |
0 |
з оплати праці |
580 |
16114 |
0 |
з учасниками |
590 |
0 |
0 |
із внутрішніх розрахунків |
600 |
0 |
0 |
Інші поточні зобов’язання |
610 |
15827 |
4194 |
Усього за розділом ІV |
620 |
|
|
V. Доходи майбутніх періодів |
630 |
1456 |
90 |
Баланс |
640 |
|
|
Додаток Б
Таблиця Б.1
Звіт про фінансові результати
І. Фінансові результати |
|
|
|
Стаття |
Код рядка |
За попередній період |
За звітний період |
1 |
2 |
3 |
4 |
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
10 |
|
371508 |
Податок на додану вартість |
15 |
|
|
Акцизний збір |
20 |
0 |
0 |
Інші вирахування з доходу |
30 |
0 |
0 |
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
35 |
440985 |
|
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) |
40 |
354661 |
222052 |
Валовий: |
|
|
|
прибуток |
50 |
|
|
збиток |
55 |
|
|
Інші операційні доходи |
60 |
0 |
0 |
Адміністративні витрати |
70 |
60351 |
|
Витрати на збут |
80 |
32052 |
18340 |
Інші операційні витрати |
90 |
0 |
29924 |
Фінансові результати від операційної діяльності: |
|
|
|
Прибуток |
100 |
|
9953 |
збиток |
105 |
|
0 |
Доход від участі в капіталі |
110 |
193 |
0 |
Інші фінансові доходи |
120 |
0 |
0 |
Інші доходи |
130 |
6497 |
0 |
Фінансові витрати |
140 |
6796 |
8333 |
Витрати від участі в капіталі |
150 |
0 |
127 |
Інші витрати |
160 |
0 |
243 |
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: |
|
|
|
прибуток |
170 |
|
|
збиток |
175 |
|
|
Податок на прибуток від звичайної діяльності |
180 |
|
|
Фінансові результати від звичайної діяльності: |
|
|
|
прибуток |
190 |
|
|
збиток |
195 |
|
|
Надзвичайні: |
|
|
|
доходи |
200 |
0 |
0 |
витрати |
205 |
0 |
0 |
Податки з надзвичайного прибутку |
210 |
* |
|
Чистий: |
|
|
|
прибуток |
220 |
|
|
збиток |
225 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ІІ. Елементи операційних витрат |
|
|
|
Стаття |
Код рядка |
За попередній період |
За звітний період |
1 |
2 |
3 |
4 |
Матеріальні затрати |
230 |
335064 |
220269 |
Витрати на оплату праці |
240 |
78381 |
53541 |
Відрахування на соціальні заходи |
250 |
29895 |
19943 |
Амортизація |
260 |
595 |
568 |
Інші операційні витрати |
270 |
3128 |
5316 |
Разом |
280 |
|
|
|
|
|
|
ІІІ. Розрахунок показників прибутковості акцій |
|
|
|
Стаття |
Код рядка |
За попередній період |
За звітний період |
1 |
2 |
3 |
4 |
Середньорічна кількість простих акцій |
300 |
16259 |
16259 |
Скоригована середньорічна кількість простих акцій |
310 |
16259 |
16259 |
Чистий прибуток, що припадає на одну акцію |
320 |
|
|
Скоригований чистий прибуток, що припадає на одну акцію |
330 |
|
|
Дивіденди на одну просту акцію |
340 |
0,00 |
0,00 |
Ринкова ціна акції, тис. грн. |
|
1,10775 |
1,01016 |
Додаток В
Таблиця В.1
Вихідні дані до лабораторної роботи №5
Показник |
Умовне позначення |
Значення |
1 |
2 |
3 |
Вартість партії сировини, тис. грн. |
ВЗп |
990 |
Період між закупівлями сировини, дні |
ТВЗ |
10 |
Страховий запас, тис. грн. |
ВЗст |
198 |
Незавершене виробництво, тис. грн. |
НЗВ |
990 |
Вартість партії готової продукції, тис. грн. |
ГПк |
706 |
Період між продажем готової продукції, дні |
ТГП |
6 |
Відсоток зарплати у вартості готової продукції, % |
ЗП%ГП |
19 |
Відсоток вартості продукції, який підприємство отримує першим платежем, % |
ГП%1 |
40 |
Час, через який підприємство отримує перший платіж за готову продукцію після її відвантаження, дні |
ТДтЗ1 |
4 |
Час, через який підприємство отримує другий платіж за готову продукцію після першого платежу, дні |
ТДтЗ2 |
1 |
Час, через який підприємство платить за отриману сировину, дні |
ТКтЗ |
3 |
Відсоток, який становить аванс від загальної суми зарплати, % |
ЗП%1 |
39 |
День місяця, на який підприємство виплачує аванс, дні |
Тзп1 |
13 |
Початкова сума грошових коштів на рахунку підприємства, тис. грн.* |
ГКп |
710 |
* за потреби значення початкової суми грошових коштів на рахунку підприємства може бути змінене викладачем.
Таблиця В. 2
Проміжні дані та результати лабораторної роботи №5
День |
Виробничі запаси, тис. грн. |
Незавершене виробництво, тис. грн. |
Готова продукція, тис. грн. |
Дебіторська заборгованість, тис. грн. |
Кредиторська заборгованість |
Виплата зарплати, тис. грн. |
Грошові кошти, тис. грн. |
Оборотні активи, тис. грн. |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
0 |
|
|
|
|
|
|
|
|
1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
2 |
|
|
|
|
|
|
|
|
2 |
|
|
|
|
|
|
|
|
3 |
|
|
|
|
|
|
|
|
… |
|
|
|
|
|
|
|
|
… |
|
|
|
|
|
|
|
|
… |
|
|
|
|
|
|
|
|
97 |
|
|
|
|
|
|
|
|
98 |
|
|
|
|
|
|
|
|
98 |
|
|
|
|
|
|
|
|
99 |
|
|
|
|
|
|
|
|
99 |
|
|
|
|
|
|
|
|
100 |
|
|
|
|
|
|
|
|
100 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Додаток Д
Дані в додатку Д залежать від варіанту введеного в додатку А і змінюються автоматично.
Таблиця Д.1
Баланс
Актив |
Код рядка |
На початок звітного періоду |
На кінець звітного періоду |
1 |
2 |
3 |
4 |
І. Необоротні активи |
|
|
|
Нематеріальні активи: |
|
|
|
залишкова вартість |
10 |
|
|
первісна вартість |
11 |
2850 |
2850 |
знос |
12 |
428 |
855 |
Незавершене будівництво |
20 |
6300 |
14040 |
Основні засоби: |
|
|
|
залишкова вартість |
30 |
|
|
первісна вартість |
31 |
63000 |
51600 |
знос |
32 |
26145 |
18902 |
Довгострокові фінансові інвестиції: |
|
|
|
які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств |
40 |
2850 |
2850 |
інші фінансові інвестиції |
45 |
0 |
0 |
Довгострокова дебіторська заборгованість |
50 |
8820 |
0 |
Відстрочені податкові активи |
60 |
11025 |
8820 |
Інші необоротні активи |
70 |
2520 |
2520 |
Усього за розділом І |
80 |
|
|
ІІ. Оборотні активи |
|
|
|
Запаси: |
|
|
|
виробничі запаси |
100 |
27380 |
924 |
тварини на вирощуванні та відгодівлі |
110 |
0 |
0 |
незавершене виробництво |
120 |
1917 |
2108 |
готова продукція |
130 |
38332 |
17931 |
товари |
140 |
1231 |
842 |
Векселі одержані |
150 |
0 |
0 |
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги: |
|
|
|
чиста реалізаційна вартість |
160 |
|
|
первісна вартість |
161 |
83794 |
4285 |
резерв сумнівних боргів |
162 |
8296 |
858 |
Дебіторська заборгованість за розрахунками: |
|
|
|
з бюджетом |
170 |
1287 |
0 |
за виданими авансами |
180 |
0 |
0 |
з нарахованих доходів |
190 |
0 |
0 |
із внутрішніх розрахунків |
200 |
0 |
0 |
Інша поточна дебіторська заборгованість |
210 |
1068 |
0 |
Поточні фінансові інвестиції |
220 |
0 |
0 |
Грошові кошти та їх еквіваленти: |
|
|
|
в національній валюті |
230 |
2529 |
294 |
в іноземній валюті |
240 |
0 |
0 |
Інші оборотні активи |
250 |
0 |
0 |
Усього за розділом ІІ |
260 |
|
|
ІІІ. Витрати майбутніх періодів |
270 |
0 |
0 |
Баланс |
280 |
|
|
Продовження табл. Д.1
Пасив |
Код рядка |
На початок звітного періоду |
На кінець звітного періоду |
1 |
2 |
3 |
4 |
І. Власний капітал |
|
|
|
Статутний капітал |
300 |
53628 |
53628 |
Пайовий капітал |
310 |
0 |
0 |
Додатковий вкладений капітал |
320 |
0 |
0 |
Інший додатковий капітал |
330 |
0 |
0 |
Резервний капітал |
340 |
0 |
0 |
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) |
350 |
39157 |
35038 |
Неоплачений капітал |
360 |
0 |
0 |
Вилучений капітал |
370 |
0 |
24493 |
Усього за розділом І |
380 |
|
|
ІІ. Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
|
Забезпечення виплат персоналу |
400 |
0 |
0 |
Інші забезпечення |
410 |
|
|
Цільове фінасування |
420 |
|
|
Усього за розділом ІІ |
430 |
|
|
ІІІ. Довгострокові зобов’язання |
|
|
|
Довгострокові кредити банків |
440 |
23112 |
0 |
Довгострокові фінансові зобов’язання |
450 |
0 |
0 |
Відстрочені податкові зобов’язання |
460 |
0 |
0 |
Інші довгострокові зобов’язання |
470 |
0 |
0 |
Усього за розділом ІІІ |
480 |
|
|
ІV. Поточні зобов’язання |
|
|
|
Короткострокові кредити банків |
500 |
0 |
0 |
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов’язаннями |
510 |
0 |
23112 |
Векселі видані |
520 |
0 |
95 |
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги |
530 |
53306 |
148 |
Поточні зобов’язання за розрахунками: |
|
|
|
з одержаних авнсів |
540 |
0 |
0 |
з бюджетом |
550 |
0 |
0 |
з позабюджетних платежів |
560 |
0 |
0 |
зі страхування |
570 |
0 |
5 |
з оплати праці |
580 |
0 |
0 |
з учасниками |
590 |
0 |
0 |
із внутрішніх розрахунків |
600 |
0 |
0 |
Інші поточні зобов’язання |
610 |
50830 |
58 |
Усього за розділом ІV |
620 |
|
|
V. Доходи майбутніх періодів |
630 |
0 |
859 |
Баланс |
640 |
|
|
Додаток Е
Таблиця Е.1
Звіт про фінансові результати
І. Фінансові результати |
|
|
|
Стаття |
Код рядка |
За попередній період |
За звітний період |
1 |
2 |
3 |
4 |
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
10 |
|
920435 |
Податок на додану вартість |
15 |
|
|
Акцизний збір |
20 |
0 |
0 |
|
25 |
|
|
Інші вирахування з доходу |
30 |
0 |
0 |
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
35 |
1121421 |
|
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) |
40 |
885962 |
476840 |
Валовий: |
|
|
|
прибуток |
50 |
|
|
збиток |
55 |
|
|
Інші операційні доходи |
60 |
0 |
0 |
Адміністративні витрати |
70 |
116322 |
|
Витрати на збут |
80 |
127041 |
72707 |
Інші операційні витрати |
90 |
0 |
133347 |
Фінансові результати від операційної діяльності: |
|
|
|
Прибуток |
100 |
|
2761 |
збиток |
105 |
|
0 |
Доход від участі в капіталі |
110 |
0 |
651 |
Інші фінансові доходи |
120 |
0 |
0 |
Інші доходи |
130 |
15134 |
0 |
Фінансові витрати |
140 |
2891 |
6104 |
Витрати від участі в капіталі |
150 |
605 |
0 |
Інші витрати |
160 |
0 |
1426 |
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: |
|
|
|
прибуток |
170 |
|
|
збиток |
175 |
|
|
Податок на прибуток від звичайної діяльності |
180 |
|
|
Фінансові результати від звичайної діяльності: |
|
|
|
прибуток |
190 |
|
|
збиток |
195 |
|
|
Надзвичайні: |
|
|
|
доходи |
200 |
0 |
0 |
витрати |
205 |
0 |
0 |
Податки з надзвичайного прибутку |
210 |
* |
|
Чистий: |
|
|
|
прибуток |
220 |
|
|
збиток |
225 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ІІ. Елементи операційних витрат |
|
|
|
Стаття |
Код рядка |
За попередній період |
За звітний період |
1 |
2 |
3 |
4 |
Матеріальні затрати |
230 |
887054 |
593241 |
Витрати на оплату праці |
240 |
146161 |
113022 |
Відрахування на соціальні заходи |
250 |
56472 |
42519 |
Амортизація |
260 |
20343 |
13209 |
Інші операційні витрати |
270 |
19293 |
2277 |
Разом |
280 |
|
|
|
|
|
|
ІІІ. Розрахунок показників прибутковості акцій |
|
|
|
Стаття |
Код рядка |
За попередній період |
За звітний період |
1 |
2 |
3 |
4 |
Середньорічна кількість простих акцій |
300 |
33277 |
33277 |
Скоригована середньорічна кількість простих акцій |
310 |
33277 |
33277 |
Чистий прибуток, що припадає на одну акцію |
320 |
|
|
Скоригований чистий прибуток, що припадає на одну акцію |
330 |
|
|
Дивіденди на одну просту акцію |
340 |
0,00 |
0,00 |
Додаток Ж
Таблиця Ж. 1