Анализ динамики структуры и состава денежных средств, тыс.Грн.

Таблица 5.2.

Денежные средства	Сумма			Структура, %
	2004 год	2005 год	Изменение +/-	2004 год	2005 год	Изменение +/-
Касса: - в нац. валюте	28,09	230,37	+202,28	0,16	1,99	+1,83
- в инвалюте	3,3	100,18	+96,88	0,019	0,86	+0,84
Текущий счет:- в нац. валю-
те
в ПИБе	6364,2	5532,3	-831,9	36,53	47,77	+11,24
в МТБ	3503,13	1054,23	-2448,9	20,11	9,1	-11,01
- в инвалюте
в ПИБе	5211,26	3056,2	-2155,06	29,9	26,39	-3,51
в МТБ	2308,02	1603,33	-704,69	13,25	13,84	+0,59
Денежные средства в пути	5,7	5,2	-0,5	0,03	0,04	+0,01
Итого	17423,7	11581,8	-5841,9	100	100	-

Изучив состав и структуру денежных средств, можно сделать следующие выводы:

• об увеличении или уменьшении общей суммы денежных средств на предприятии и указать за счет каких составных элементов это произошло; - увеличение денежных средств в кассе пред- приятия (как в гривневой, так и в валютной) вызвано прежде всего увеличением наличных расче- тов: выплат персоналу, расчетов с контрагентами и т.п.;

• какие денежные средства наибольший удельный вес в структуре денежных средств.%, ка- кому банку отдается приоритет.

Анализ остатков наличности

Управление денежными средствами имеет такое же важное значение, как и управление за- пасами и дебиторской задолженностью. Искусство управления денежными потоками заключается в том, чтобы удержать на счетах необходимую минимальную сумму наличности, которая необхо- дима для текущей оперативной деятельности. Сумма денежных средств, необходимая предприя- тию, - это, по сути, страховой запас, предназначенный для покрытия краткосрочной несбаланси- рованности денежных потоков. Она должна быть четкой, чтобы ее хватало для проведения всех первоочередных платежей.

Так как денежные средства, находясь в кассе и на счетах в банке, не приносят дохода, а их эквиваленты – краткосрочные финансовые вложения – имеют низкую прибыльность, их необхо- димо иметь на уровне безопасного минимума. Наличие больших остатков денег на протяжении длительного времени может быть результатом неправильного использования оборотного капита- ла.

В процессе анализа необходимо изучить динамику остатков, наличности на счетах в банке и в период пребывания капитала в этом виде актива.

В период нахождения капитала в наличности определяется следующим образом:

Сред. остатки свободных денежных средств Х дни периода Пк = ----------------------------------------------------------------------------

Объем денежного оборота

Количество оборотов среднего остатка денежных средств рассчитывают по формуле:

Объем денежного оборота

КЗк= ----------------------------------------------------------

Сред. остатки свободных денежных средств

Для определения длительности пребывания капитала в свободных денежных средствах со- ставим таблицу.