- •1. Понятие и объективная необходимость существования финансов
- •2. Функции финансов, их содержание
- •3. Финансовые ресурсы и источники их формирования
- •4. Взаимосвязь финансов с другими экономическими законами и категориями
- •5. Общее понятие о финансовой системе. Сферы и звенья финансовой системы, их взаимосвязь, краткая характеристика
- •6.Государственные целевые бюджетные и внебюджетные фонды
- •7.Объективная необходимость существования государственного кредита, его формы. Государственный долг
- •8.Социально-экономическая сущность бюджета и его роль в макроэкономическом регулировании
- •9.Доходы бюджета, их состав и структура. Методы мобилизации денежных средств в бюджет
- •10.Содержание и роль расходов государственного бюджета
- •Предоставление кредитов, бюджетных ссуд, займов за вычетом погашения;
- •Финансовый резерв.
- •11.Бюджетный дефицит: понятие, функции, виды, пути сокращения
- •12.Бюджетное устройство, принципы построения бюджетной системы государства
- •13.Содержание финансовой политики, ее цели и задачи
- •14. Составные части финансовой политики, их характеристика
- •15. Финансовая политика Республики Беларусь на современном этапе развития
- •1. Цель:
- •2. Задачи:
- •1. Цель:
- •2. Задачи:
- •16. Общее понятие об управлении финансами
- •17. Сущность и назначение финансового планирования и прогнозирования
- •18. Содержание и значение финансового контроля
- •19. Сущность, категории «финансы предприятий». Финансовые отношения и функции финансов предприятий.
- •20.Принципы организации финансов предприятий. Финансовый механизм предприятия: понятие, составляющие.
- •21. Финансовые ресурсы и капитал предприятия
- •22. Особенности организации финансов предприятий (организаций) непроизводственной сферы
- •23. Содержание, цели и организация финансового менеджмента на предприятии
- •24. Финансовый анализ, его особенности и приемы
- •25. Финансовое планирование в системе организации и управления финансами предприятия
- •Метод прямого счета;
- •Метод опроса экспертов и т.Д.
- •26. Финансовый контроль: понятие, виды, этапы проведения, методы.
- •27. Состав и структура денежных доходов предприятия
- •28. Классификация денежных расходов предприятий, источники их финансирования. Планирование затрат на производство и реализацию продукции
- •2.Расходы по инвестиционной деятельности;
- •Расходы по финансовой деятельности;
- •Иные расходы.
- •29. Экономическое содержание прибыли, ее виды и роль в современных условиях
- •30. Сущность и виды инвестиций
- •31. Инвестиционная политика предприятия: содержание, принципы формирования, этапы
- •Факторы, оказывающие влияние на инвестиционную деятельность предприятия
- •32. Инвестиции в основные фонды предприятия и управление ими. Понятие и классификация основных фондов предприятия. Понятие основного капитала, его структура
- •Сущность капитальных вложений, источники их финансирования
- •Лизинг как источник финансирования капитальных вложений
- •33. Инвестиции в оборотные активы предприятия. Сущность оборотных средств. Экономическая сущность оборотных средств, особенности кругооборота
- •Определение плановой потребности в оборотных средствах
- •Источники формирования и пополнения оборотных средств
- •Основные показатели эффективности использования оборотных средств
- •Управление оборотными активами
- •34. Оценка и анализ ликвидности предприятия
- •Распределение активов и пассивов для оценки ликвидности бухгалтерского баланса
- •Основные показатели оценки ликвидности и платёжеспособности
- •35. Оценка финансовой устойчивости предприятия
- •Основные показатели оценки финансовой устойчивости
- •36. Оценка деловой активности предприятия
- •Основные показатели оценки деловой активности
- •37. Система показателей рентабельности, методика их расчета.
- •Основные показатели оценки рентабельности
- •38. Формы предпринимательской деятельности в Республике Беларусь
- •39. Особенности финансов хозяйственных товариществ и обществ
- •40. Особенности финансов унитарных предприятий
- •41. Особенности финансов совместных предприятий
- •42. Экономическая сущность финансового рынка, его функции, участники, индикаторы
- •43. Структура финансового рынка
- •44. Необходимость и сущность денег. Виды и функции денег
- •4 Типа или формы всеобщего эквивалента:
- •45. Содержание, структура и принципы организации денежного оборота
- •46. Возникновение кредитных отношений. Сущность кредита и формы движения ссудного капитала.
- •47. Типы кредитных отношений
- •48. Функции, принципы и границы кредита
- •49. Формы кредита
- •50. Сущность рынка ценных бумаг, его классификация
- •51. Характеристика участников рынка ценных бумаг
- •Обслуживающие организации;
- •52. Понятие и классификация ценных бумаг
- •53. Основные ценные бумаги (акции, облигации) Определение и сущность акции.
- •Понятие и свойства облигаций
- •Виды облигаций и их характеристика.
- •54. Краткосрочные фондовые инструменты первичного типа Понятие и свойства векселя.
- •Депозитные и сберегательные сертификаты (дсс). Особенности их обращения.
- •55. Производные ценные бумаги (опционы, фьючерсы) Производные финансовые инструменты (деривативы)
- •Виды деривативов по целям создания:
- •56. Теоретические основы налогообложения и принципы организации налоговой системы
- •57. Характеристика современной системы налогообложения в Республике Беларусь
Управление оборотными активами
Главная задача управления оборотными активами - сформирование необходимого объема, оптимизации состава и обеспечении эффективного использования оборотных активов предприятия.
В системе ФМ выделяют 6 этапов управления денежными активами:
1. Анализ денежных активов предприятия;
2. Оптимизация среднего остатка денежных активов.
Основные виды остатков денежных средств, формируемых в составе оборотных активов:
- операционный остаток (формируется с целью обеспечения текущих платежей, связанных с операционной деятельностью; данный остаток является основным в составе совокупных денежных активов предприятия);
- страховой (резервный) остаток (формируется для страхования риска несвоевременного поступления денежных средств от операционной деятельности);
- инвестиционный остаток (формируется с целью осуществления эффективных краткосрочных финансовых инвестиций);
- компенсационный остаток (формируется в основном по требованию банка, осуществляющего расчетное обслуживание предприятия и оказывающего ему другие виды финансовых услуг).
Расчет потребности в остатках денежных активов.
А) Потребность в операционном остатке денежных активов :
ДАо = ПОод / КОда,
где ДАо – планируемая сумма операционного остатка денежных активов; ПОод – планируемый объем отрицательного денежного потока по операционной деятельности; КОда – количество оборотов среднего остатка денежных активов в плановом периоде.
Б) Потребность в страховом остатке денежных активов
ДАс = ДАо х КВпдс,
где ДАс – планируемая сумма страхового остатка денежных активов; ДАо – плановая сумма операционного остатка денежных активов; КВПДС – коэффициент вариации поступления денежных средств на предприятие в отчетном году.
В) Потребность в компенсационном остатке денежных активов планируется в размере, определенном соглашением о банковском обслуживании.
Г) Потребность в инвестиционном остатке планируется исходя из финансовых возможностей предприятия после того, как полностью обеспечена потребность в других видах остатков.
3. Дифференциация среднего остатка денежных активов в разрезе национальной и иностранной валюты;
4. Выбор эффективных форм регулирования среднего остатка денежных активов;
5. Обеспечение рентабельного использования временно свободного остатка денежных активов;
6. Построение эффективных систем контроля за денежными активами предприятия.
34. Оценка и анализ ликвидности предприятия
Наиболее полную характеристику финансового состояния дает анализ ликвидности, которую можно рассматривать с двух сторон:
как время, необходимое для обращения актива в денежную форму;
как вероятность продать актив по определенной цене.
В РБ для оценки ликвидности и платежеспособности применяется такой показатель, как величина собственных оборотных средств:
СОС = III П + строка 640 - I А
где III П - итог раздела III пассива бухгалтерского баланса (строка 490);
I А - итог раздела I актива бухгалтерского баланса (строка 190);
Абсолютная величина СОС имеет значение только в сравнении с другими показателями: объем продаж, сумма активов, и т.д. Поэтому классическим способом оценки ликвидности является расчет коэффициентных показателей:
коэффициент покрытия (текущей, общей ликвидности): оборотные активы / краткосрочные обязательства. Применительно к бухгалтерскому балансу:
К1 = II А / V П - строка 640
Нормативные значения данного показателя дифференцируются по отраслям. Так, для газоснабжения он должен быть более 1,01; для промышленности в целом – более 1,7 и т.д.
промежуточный коэффициент ликвидности: (денежные средства + краткосрочные финансовые вложения + дебиторская задолженность) // краткосрочные обязательства. Ориентировочный норматив – 0,7-0,85.
коэффициент абсолютной ликвидности: денежные средства + краткосрочные финансовые вложения / / краткосрочные обязательства. Ориентировочная величина: 0,2 – 0,25. Официально: денежные средства + финансовые вложения / расчеты – долгосрочные кредиты и займы.
Для полной оценки ликвидности необходимо:
установить качество текущих активов и характер текущих пассивов, которые включаются в расчет коэффициентов ликвидности;
рассчитать время оборота этих активов и пассивов.