Лекция 7. Валютное регулирование и валютный контроль.

1. Список НПА.

• Ст. 75 КРФ;

• Ст. 140 ГК РФ;

• Статьи соглашений МВФ от 22.07.1944г.;

• ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле» от 10.12.2003г. № 173-ФЗ;

• ФЗ «О Центральном банке (банке России)» от 10.07.2002г. № 86-ФЗ;

• Ст. 15.25 КоАП.

2. Деньги и валюта.

Валюта в самом узком смысле слова – это денежные знаки иностранных государств. В литературе 19-нач. 20 вв. только такое определение и можно встретить. Но в настоящее время нужно признать его неполным и неточным. Сейчас к нему стоит прибавить еще и безналичные средства на банковских счетах, выраженные в денежных единицах иностранных государств.

Можно ли поставить знак равенства между понятиями «деньги» и «валюта»? Исходя из содержания ст. 140 ГК РФ – нет. Но это только с юридической т.з. С экономической т.з. – можно. Важно мнение Хайека (Фри́дрих А́вгуст фон Ха́йек— австрийский экономист и философ, представитель новой австрийской школы, сторонник либеральной экономики и свободного рынка. Лауреат Премии Шведского банка по экономике в память Альфреда Нобеля 1974): деньги это не существительное, а прилагательное, т.е. определенный признак некоего актива, который наиболее удобен для организованных отношений обмена и без разницы кто эмитент. Так, например, в 18-19 вв. Российской империи расплачиваться можно было банкнотами, эмитированными негосударственными банками (по сути – облигации, ценные бумаги). С юридической т.з. четкая граница: деньги – законные средства платежа (то, что закон признает законным для расплаты на территории данного государства). КРФ – рубль.

Денежные средства иностранных государств законным средством не будут. Действуют нормы не публичного права, а гражданского. Деньги не объявляются вне закона, просто кредитор не может отказаться принять рубль в оплату долга. Даже если запреты будут сняты не превратятся в законное средство платежа, т.к. будет неудобно. Это вопрос частного права, т.к. важна стабильность гражданского оборота.

Итак: валюта – те деньги, которые обслуживают экономические отношения с иностранным элементом, а деньги – актив, который является законным средством платежа на территории определенного государства.

Бывают ситуации, когда для обеих стран в сделке валюта, которая ее обсуживает, является иностранной. Например, страны Европы часто заключают сделки в долларах – Евродоллар – т.е. валюта, которая «оторвалась» от страны-эмитента. Название традиционное, т.к. после войны лишь на территории Европы сформировался и действовал фондовый рынок. Позднее – Азия.

«Парадокс безналичного рубля» (термин Хаменушко И.В.): определение денег, данное в ФЗ «О Центральном банке» сконцентрировано на наличных деньгах, хотя в ст. 29 указанного закона расчет между юридическими лицами в наличных ограничен. Возникает ситуация, при которой законное средство платежа является таковым только в определенных пределах. С этой т.з. определение, данное в ст. 140 ГК РФ является более точным.

Любые активы, являющиеся основание международных расчетов государств ←Валюта→деньги иностранных (в узком смысле слова)

Все вместе – валютные ценности.

Наличие драгоценных металлов в деньгах – ограничение эмиссии, т.к. государство не может себе этого позволить (естественный ограничитель).

Рубль не обладает репутацией надежной валюты, нефть прост не согласятся покупать за рубли. Курс валюты может упасть за 1 день по сравнению с долларом. Платежную силу денег определяет лишь доверие им экономическим субъектам.

Если бы не было международных экономических отношений, то и обмен валют как таковой был бы не нужен. Так, например, происходит в странах с «замкнутыми валютами» (Северная Корея, СССР).

3. Виды валют.

Валюты бывают:

• Конвертируемые;

• Неконвертируемые.

Деление основывается на экономических (никому не нужны «экзотические» валюты, нет инфраструктуры обмена) и юридических (рубль в СССР) причинах.

С т.з. соглашения МВФ юридическая разница именно в ограничении: если национальная валюта без ограничения внутри страны-эмитента свободно обменивает для целей совершения текущей валютной операции, то она является свободно-конвертируемой.

Текущие валютные операции:

1. Международные торговые операции;

2. Международные неторговые операции.

Рубль является свободно конвертируемой валютой с 1992г. (с юридической т.з., экономисты – другой взгляд, рубль до сих пор не свободно конвертируем).

Различать законы: ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле» 1992г. И ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле» 2003г. Это разные законы!!! Одинаковое только название. В них заложен принципиально-другие положения: в старом законе был заложен разрешительный принцип (более мягкое действие), сейчас – прямо противоположный.

В зависимости от эмитента валюты подразделяются на:

1. Национальные;

2. Иностранные (если резидент оперирует иностранными валютами; критерии валютного резидентства – Закон № 176-ФЗ).

Коллективная валюта – валюта, которая эмитируется либо объединением государств, либо вообще не государством, а иным публичным образованием.

Примеры коллективных валют:

1. Ганзейский союз (15 в.) - Первой и наиболее известной попыткой создания общей денежной системы можно назвать Ганзейский союз – политический и торговый союз прибалтийских городов в XIII-XVI веках. В разное время в него входило от 70 до 170 субъектов. В 1379 г. был заключен монетный союз, в рамках которого чеканились деньги единого образца (зекслинги, драйлинги и другие), принимавшиеся в главных ганзейских городах Любеке, Гамбурге, Ростоке, Кельне, по всей Скандинавии, а также в Новгороде и Пскове. Члены союза контролировали объем и порядок обращения денег на территории Ганзы. Эта система просуществовала несколько десятилетий и распалась, как и само Ганзейское объединение;

2. В СССР – специальные права заимствования;

3. SPR – коллективная валюта МВФ;

4. Евро, которое эмитируется европейских центральным банком. Предшествовало экю – не предназначалась для расчета между юридическими лицами, только между государствами.

5. Частные валюты – локальное явление (практикуется в США).

Важно запомнить:

1. Наличие национальной валюты не является атрибутом государства! (многие латиноамериканские государства, не сумев обуздать инфляцию, признали доллар США своей национальной валютой);

2. Наличие национальной валюты не является признаком государственного суверенитета (это не конституционно-правовой вопрос), пример – еврозал (при переходе на европейский евро ни одна страна не потеряла свой суверенитет);

3. Если государство лишается национальной валюты, то оно лишается возможности реализовывать исполнительную власть в денежно-кредитной сфере, именно поэтому мало кто на это идет.

4. Цель и задачи валютного регулирования.

Государство желает сохранить свою национальную валюту

Основная цель – защита национальной валюты от конкуренции со стороны других эмитентов. Валютное регулирование не нужно, если валюта эту конкуренцию итак выигрывает (США).

Европейские страны – актуальны меры валютного регулирования экономического характера, но нет мер юридического характера. Однако, многие европейские страны отказ от юридического валютного регулирования позволили себе не сразу (Италия, Греция – кон. 70-х гг. 20 в.). После Второй мировой войны похожа на систему, которая существовала в РФ в 90-е гг. Опят Европы и был взят за образец в Законе «О валютном регулировании и валютном контроле» 1992г.

Валютное регулирование:

1. Экономические меры (валютная интервенция: создание Центральным банком страны-эмитента искусственного спроса на национальную валюту, например, путем выкупа денег; но вообще – это не дело юриспруденции и мы знать не обязаны );

2. Административные меры: валютные ограничения и валютный контроль.

Экономическое валютное регулирование в той или иной мере осуществляется во всех странах мира (то, что говорят США в прессе – скорее реклама доллара, а не истина). А в юридическом смысле есть не везде. Жестокое валютное регулирование – Китай, мягкое – др. страны юго-восточной Азии.

Валютных ограничений может не быть. Сейчас валютный контроль случит скорее для борьбы с легализацией «грязных» денег и трансформируется в валютный мониторинг.

5. Валютные операции. Понятие и виды.

Классификация представлена в Законе «О валютном регулировании и валютном контроле».

Валютные операции – фактические действия и сделки в отношении валюты и валютных ценностей указанных в законе и подлежащих валютному регулированию для целей защиты национальной валюты.

2 критерия:

• Формальный (валютные операции – то, что в качестве таковых записано в законе);

• Материальный (те операции, которые подлежат валютному регулированию).

Например, пересчет валюты – фактические действия, но по сути не является валютной операцией (решение ФАС Дальневосточного округа).

….

Определение валютных операций дано в законе: не только сделки, но и фактические действия.

Классификация по субъектному составу.

По сути:

• Операции движения капитала (ввоз/вывоз);

• Текущие валютные операции;

• Валютные операции внутри страны.

Первые 2 – трансграничные. Совершенно по-разному влияют на платежный баланс. Данную классификацию использовал старый закон на 2/3 (не были упомянуты операции внутри страны).

Операции движения капитала – безэквивалентный характер (с экономической т.з.). Смена + сальдо на -. Спекулятивный капитал априори опасен. Уходит туда, где безопаснее работать.

Если операция текущая (торговая) она по определению эквивалентная. Операции балансируют друг друга и в большинстве случаев сводятся к 0 сальдо баланса.

Соглашение МВФ: страны могут ограничивать операции движения валютного капитала, а текущие операции ограничивать не могут (чисто юридически ограничения возможны)….

Операции внутри станы стоят особняком, т.к. у них другие задачи: не допустить вытеснения из обращения национальной валюты. Запреты могут оказываться устойчивее и жестче. В РФ данный запрет сохраняется до сих пор.