32. Рынок ссудных капиталов.

Рынок ссудных капиталов представляет собой совокупность взаимоотношений, где объектом сделки выступает денежный капитал и формируется спрос и предложение на него. Рынок ссудных капиталов подразделяется на денежный рынок и рынки капиталов. Денежный рынок связан с краткосрочными банковскими операциями сроком дот одного года. Рынок капиталов обслуживает среднесрочные и долгосрочные операции банков. Он в свою очередь делится на ипотечный рынок (операции с закладными листами) и финансовый рынок (операции с ЦБ). Субъектами финансового рынка являются не только банки и их клиенты, но и фондовая биржа, а объектом операций выступают не только ЦБ частных предпринимателей, но и государственных институтов.

Денежный рынок и рынок капиталов являются вторичными рынками ссудных капиталов. Каждый из них имеет собственный инструментарий.

Рынок капитала часто называют рынком инвестиционных фондов.

Билет № 33. Банки, их виды и функции. Банковская система государства и принципы её построения. Небанковские финансовые институты.

Банк – экономический институт, занимающийся привлечением и размещением денежных ресурсов. Банки осуществляют активные и пассивные операции. С помощью пассивных операций банк мобилизирует ресурсы, а с помощью активных осуществляет их размещение. Ресурсы банка формируются за счет собственных, привлеченных и эмитированных средств. К собственным средствам относится акционерный и резервный капитал, а также нераспределенная прибыль. Собственные средства составляют незначительную часть ресурсов современного банка. Основная часть ресурсов банка привлекается в виде вкладов (депозитов), а также контокоррентных и корреспондентских счетов.

Кредитно-банковская система – это совокупность кредитно-денежных отношений и обслуживающих их кредитных учреждений. В её структуре выделяют три основные звена: 1. Центральный банк, 2. Коммерческие банки. 3) Специализированные кредитно-финансовые институты.

Главенствующее положение в системе занимает ЦБ, который выполняет следующие функции:

1. является единственным банком, осуществляющим эмиссию денег;

2. несет ответственность за управление государственным долгом; выплачивает займы правительства и проценты держателям государственных ценных бумаг;

3. осуществляет хранение иностранной валюты и золотого запаса страны, регулирует обменный курс валют;

4. является банком для банков; прочие банки имеют в нем счета для проведения взаимозачетов и погашения взаимных долгов;

5. хранит резервы коммерческих банков и сберегательных учреждений;

6. кредитует коммерческие банки;

7. контролирует деятельность коммерческих банков;

8. проводит кредитно-денежную политику.

Важные функции в рыночной экономике выполняют разнообразные небанковские финансово-кредитные учреждения с информационными системами, которые раюотают на базе финансово-кредитных телекоммуникаций. Это лизинговые компании, трастовые, инвестиционные, выпускающие акции, факторинговые, страховые компании, пенсионные фонды. Современная система создает условия для «молниеносных расчетов» без соответствующих бумажных документов путем электронных импульсов через межбанковскую телекоммуникацию.

Говоря о современной банковской системе, адекватной рыночной экономике, нельзя обойти внимание такое понятие, как банковский мультипликатор. Когда заемщик занимает деньги в одном банке, но после совершения сделок эти деньги могут оказаться в другом банке, который может ссудить их другому клиенту, идет процесс взаимопереплетения денежных ссуд. Когда процесс кредитования закончится, то первоначально вложенная сумма возрастает. Величина, на которую увеличится первоначальная сумма, наз. Банковским Мультипликатором. Существование банковского мультипликатора означает, что если в банковскую систему извне попадает некоторая сумма денег, то в конечном итоге предложение денег увеличивается до суммы, равной первоначально вложенной и умноженной на банковский мультипликатор. Но изъятие первоначального вложенной суммы денег из банковского оборота означает потерю для банка потенциальных кредитов. Банковский мультипликатор способствует увеличению количества денег в обращении, что ведет к глубоким социальным последствиям, порождая инфляционные ожидания.