1.4. Составление графиков погашения кредита

1.4.1 Взнос на амортизацию долга

Расходы по обслуживанию долга – это расходы, связанные с погашением долга (сумма самого долга + выплата процентов по нему).

Существуют разные способы погашения задолженности, они оговариваются при заключении сделки участниками.

При составлении плана погашения задолженности уточняется число выплат в течение года – срочные выплаты – и их величина. Срочные выплаты рассматриваются как средства, предназначенные для погашения основного долга и текущих процентных платежей по нему. Средства, направленные на амортизацию основного долга могут быть равными или изменяться по каким-либо закономерностям, а проценты могут выплачиваться отдельно.

Погашение может производится аннуитетами, величина которого может оставаться постоянной или изменяться в арифметической или геометрической прогрессии.

Пусть Y – это срочная уплата, являющаяся суммой основного долга и процентного платежа по нему. Определяется она по формуле:

, (1.12)

где D – величина долга;

r- процентная ставка;

t- срок кредита;

- коэффициент погашения задолженности или взнос на амортизацию денежной единицы.

Задача 1.11. Банк выдал кредит на сумму 40 млн. ден.ед. сроком на 5 лет под 6% годовых. Погашение кредита должно производиться равными ежегодными выплатами в конце каждого года, включающими погашение основного долга и процентные платежи. Начисление процентов производится раз в году. Составим план погашения займа.

Ежегодная выплата равна:

млн. ден.ед..

Величина процентного платежа за первый год составит:

млн. ден.ед..

Выплата основного долга равна:

млн. ден.ед.

Остаток основного долга после первого года:

млн. ден.ед.

Таблица 1.2 - График погашения долга

Год	Остаток долга D	Процентный платеж I	Годовой расход по погашению основного долга R	Годовая срочная уплата Y
1	40,0	2,4	7,096	9,496
2	32,904	1,9742	7,5218	9,496
3	25,3822	1,5229	7,9731	9,496
4	17,4091	1,0445	8,4515	9,496
5	8,9576	0,5375	8,9585	9,496
Итого	-	7,4791	40,000	47,4791

Если необходимо знать величину остатка невыплаченного основного долга на какой-то период, то можно воспользоваться формулой:

, (1.13)

где k – номер расчетного периода, в котором произведена последняя срочная выплата.

Задача 1.12. По условию предыдущей задачи вычислить остаток невыплаченного долга на начало третьего года погашения:

млн. ден.ед..

При амортизации долга путем внесения равных платежей в сроки менее года расчет срочных выплат вычисляется по формуле:

, (1.14)

где m – число выплат и число периодов начисления процентов в году.

Задача 1.13. Под залог получен кредит в размере 150 млн. ден.ед. на 10 лет под 12% годовых. Погашения основного долга и процентов по нему ежемесячные. Определим величину ежемесячной срочной выплаты:

млн. ден.ед..

Величина остатка невыплаченного основного долга на какой-то период определяется по формуле:

, (1.15)

Задача1.14. По данным предыдущего примера определить величину невыплаченного основного долга на начало девятого года погашения.

млн. ден.ед..