Глава 7. Управление личными рисками. Страхование в личных финансах

Общие рекомендации

В главе 7 «Управление личными рисками. Страхование в лич- ных финансах» есть несколько аспектов, которые требуют от пре- подавателя либо более подробного изложения на лекции или семи- наре, либо разбора рассматриваемых положений в интерактивном режиме.

Тема «Общие подходы к управлению рисками»

Одна из главных целей при изучении этой темы — выработать у студентов ответственный подход к личным (персональным) ри- скам. Как правило, большинство людей не задумывается всерьез о рисках, которые их окружают. Более того, многие воспринимают их как данность, с которой ничего нельзя поделать, хотя многих рисков можно избежать, часть из них возможно снизить, а некото- рые можно передать в специализированные компании, в том числе в страховые. Важно донести до студентов простую мысль, что со всеми персональными рисками можно и нужно работать.

Существует множество различных классификаций рисков, но в курсе финансовой грамотности нас интересуют те, которые ка- саются человека, семьи и домохозяйства. Поэтому в данной главе мы не рассматриваем операционные и другие риски, с которыми сталкиваются компании, ведущие бизнес.

Разбирая классификацию личных (персональных) рисков на лекции или семинаре в режиме мозгового штурма, полезно предложить студентам попытаться самостоятельно оценить в каж- дом конкретном личном риске степень управляемости и возмож- ности снижения и передачи.

Можно дать письменное задание, предложив заполнить таблицу

(табл. 7.1).

Риска смерти в принципе нельзя избежать, но можно снизить риск преждевременной смерти. Рост продолжительности жизни

107

ГЛАВА 7. «УПРАВЛЕНИЕ ЛИЧНЫМИ РИСКАМИ. СТРАХОВАНИЕ В ЛИЧНЫХ ФИНАНСАХ»

ТАБЛИЦА 7.1

Как управлять рисками

Риски ущерба имуществу

Риски ущерба из-за нашей гражданской ответственностиперед третьими лицами за причинение ущерба их жизни, здоровью, имуществу

Риски ущерба из-за болезни или травмы

Рискпреждевременной (ранней)смерти

Риск ущерба от потери работы

Риск снижения доходов после выхода на пенсию

Риск нехватки финансовых активов из-за слишком долгой жизни

Рискфинансовыхпотерь при передаче наследства

в пожилом возрасте в развитых странах, в том числе в Российской Федерации, связан с тем, что средний возраст смерти от злокаче- ственных новообразований и сердечно-сосудистых заболеваний удалось отодвинуть далеко за границы пенсионного возраста.

Первостепенную роль в этом процессе сыграли достижения ме- дицины и здравоохранения. Но важны изменения и в так называ- емом «самосохранительном» поведении людей. Заметно снизилась распространенность курения, растет доля населения, которое при- держивается здорового образа жизни.

Известно, что люди не всегда ведут себя рационально. Важно раз- личать две принципиально разные ситуации при нерациональном поведении. Первая — сознательное бытовое нерациональное поведе-

ние человека, хорошо осознающего риски и умеющего их оценивать. Вторая ситуация — нерациональное поведение человека, не знако- мого с уровнем риска, связанного с особенностями его поведения, не знающего, чем именно он рискует, выкуривая, например, больше пачки сигарет в день. В одном случае мы имеем дело с сознательным выбором человека, на который у него есть полное право. Мы можем только сожалеть, что он не слишком ценит свою собственную жизнь или больше ценит удовольствие от курения, чем долгую жизнь. В другом случае мы имеем дело с незнанием или с неполным зна- нием. Возможно, узнав более точно риск, с которым человек сталки- вается, он захочет его снизить, бросив курить.

Тема «Базовые понятия страхования»

Приведенный в главе пример раскладки риска при страхова- нии автомобилей (подразд. 7.1.3) является классическим, много лет применяемым в страховании для объяснения его механизма. Он хо- рошо подходит для очень простого объяснения техники страхова- ния в любой ­аудитории. Важно иметь в виду, что чем лучше будет подготовлена аудитория, тем больше внимания нужно уделить тем аспектам, которые в примере сознательно опущены.

Во-первых, нереалистично предположение о двух стабильных страховых случаях ежегодно. Это число, как правило, меняется от года к году. Колебания числа страховых случаев вынуждают стра- ховщиков создавать страховые резервы и иногда нести убытки, если произошел скачок в частоте страховых событий. Чем более конку- рентным является страховой рынок, тем более убыточным он в прин- ципе может быть, так как компании в борьбе за клиента вынуждены снижать цену страхования. При этом надо помнить, что страховая компания имеет два основных вида дохода: собственно от страховой деятельности и от инвестиций. Дополнительный доход от страховой деятельности возникает, когда число страховых случаев и величина выплат по ним меньше, чем ожидалось страховщиком. Если случает- ся обратная ситуация, то может помочь не только соответствующий страховой резерв, но и доход от инвестиций, если он есть. А он чаще всего есть, так как страховые компании стараются использовать кон- сервативные (с невысоким, но надежным доходом) инвестиционные инструменты с высокой ликвидностью.

Во-вторых, математические знания о вероятности наступления страховых случаев относятся к теоретической вероятности. Факти- ческие колебания, если у компании слишком мало клиентов, могут существенно отклоняться от теоретических значений. У компании почти всегда мало клиентов, если она недавно получила лицензию. На помощь приходят высокие требования к уставному капиталу,

109

ГЛАВА 7. «УПРАВЛЕНИЕ ЛИЧНЫМИ РИСКАМИ. СТРАХОВАНИЕ В ЛИЧНЫХ ФИНАНСАХ»

­позволяющие принимать значительные риски на страхование, и пе- рестрахование, которое иногда называют страхованием самих стра- ховых компаний. Риск того, что страховых случаев будет больше, чем показывают начальные расчеты, можно передавать в перестраховоч- ные общества, где много клиентов, и фактическая частота страховых случаев будет близка к теоретической вероятности.

В-третьих, держатель страхового фонда — страховая компания или общество взаимного страхования — должен нести расходы на менеджмент, управление инвестициями и другие накладные расходы. В примере эти расходы в расчет не принимаются, хотя они иногда составляют 20–30 % от дополнительной стоимости к чи- стому покрытию риска.

Тема «Риски ущерба основному имуществу семьи и человека»

Вглаве основное внимание (разд. 7.2) уделено двум главным ма- териальным активам семьи — автомобилю и квартире (дому).

При снижении рисков потенциального ущерба, связанного с ав- томобилем как имуществом, возможности человека и семьи огра- ничены. От нас зависит, в основном, выбор наиболее безопасного автомобиля, а меры безопасности, которые в него встроены, явля- ются заботой производителя машины.

При снижении рисков потенциального ущерба, связанного

сквартирой как имуществом, возможности человека гораздо боль- ше. Система мер, направленных на снижение риска пожара, кражи, заливов, а также на повышение надежности систем электро- и газо­ снабжения должна находиться в поле нашего зрения и применения.

Втом же разделе приводится несколько примеров того, какие меры снижения рисков можно применять без существенных затрат. В одной только противопожарной сфере в последние годы появи- лось много новинок, которые можно применять в небольших поме- щениях, в том числе в квартирах, домах и гаражах. На российском рынке весьма разнообразно представлены так называемые само- срабатывающие огнетушители и индивидуальные средства защи- ты, например, фильтрующие маски-«самоспасатели». Они могут спасти жизнь человека, так как позволяют находиться в задымлен- ном помещении не менее 30 минут (до приезда пожарной коман- ды). Цены на самосрабатывающие огнетушители и самоспасатель- ные маски колеблются в пределах 1,5–2,5 тыс. руб.

Исследования современных средств защиты квартиры и чело- века от перечисленных выше рисков могут стать темами для до- кладов. Многие слушатели с удовольствием изучают технические новинки, в том числе, например, связанные с концепцией «умного» дома, и могут интересно рассказать о них остальным студентам.

Стоит обратить внимание на такой известный в страховании феномен, как беспечность страхователя. Так называют изменение поведения застрахованных лиц от более осторожного к менее осто- рожному, беспечному, приводящему к повышению рисков по срав- нению с моментом приема их на страхование. Один из основных способов защиты от этого феномена со стороны страховщика — по- пытка принимать риск не целиком, а с франшизой, разделяя тем самым его со страхователем. Страховщик за согласие страхователя на франшизу предоставляет соответствующую скидку, так как риск для него уменьшается на величину франшизы. В то же время стра- хователь, зная, что фактическое возмещение ущерба будет меньше реального ущерба на величину франшизы, не станет отказываться от предусмотрительного поведения и использования мер предосто- рожности относительно своего имущества.

Тема«Рискигражданскойответственностииз-заущербажиз- ни, здоровью, имуществу третьих лиц»

С одной из разновидностей этого риска сталкиваются все ав - товладельцы, по закону обязанные иметь действующий полис обя- зательного страхования гражданской ответственности владельцев транспортных средств (аббревиатура ОСАГО неточно отражает на- звание этого вида страхования, так как термина «автогражданская ответственность» в законе нет). Учитывая, что в Российской Феде- рации насчитывается 45 млн легковых, более 4 млн легких коммер- ческих автомобилей и без малого 4 млн грузовых автомобилей, этот вид стал наиболее распространенным и часто единственным видом страхования, которое мы покупаем самостоятельно.

Студенты должны понимать логику изменения страхового тари- фа по ОСАГО с момента вступления Закона об ОСАГО в 2003 г. Вна- чале базовый тариф жестко устанавливался регулятором на фикси- рованной сумме и потом менялся в зависимости от поправочных ко- эффициентов. Затем для страхового тарифа по ОСАГО был введен так называемый коридор, в рамках которого страховые компании полу- чили возможность устанавливать тариф. В настоящее время действу- ет Указание Банка России от 28 июля 2020 г. № 5515-У «О страховых тарифах по обязательному страхованию гражданской ответственно- сти владельцев транспортных средств», еще больше расширяющее гибкость страховщика при установлении тарифа по ОСАГО.

Движение тарифа от жесткого единообразного к более гибко- му — магистральный подход регулятора. Россия здесь не одинока. При создании единого страхового рынка в Евросоюзе на определен- ном этапе была достигнута договоренность вообще отказаться от го- сударственного регулирования тарифа по ОСАГО. Либерализация

111

ГЛАВА 7. «УПРАВЛЕНИЕ ЛИЧНЫМИ РИСКАМИ. СТРАХОВАНИЕ В ЛИЧНЫХ ФИНАНСАХ»

­тарифа по обязательному страхованию гражданской ответственно- сти владельцев автомобиля в Европе означала фактический отказ от его государственного регулирования. Были затронуты такие круп- ные страны Европейского сообщества, как Германия и Франция, где в 1994 г. одномоментно отказались от государственного регулирова- ния тарифа: функция установления цены страхования ОСАГО была передана на уровень страховых компаний. Реакция страховщиков была очень бурной: они немедленно стали бороться за потребите- ля, снижая цену на ОСАГО. Наиболее продвинутые компании стали учитывать многочисленные факторы, влияющие на вероятность на- ступления страхового случая, которые раньше, при государственной тарификации, не учитывались. Это позволило страховщикам пред- лагать более гибкие и низкие тарифы страхователям с наименьшим риском по ОСАГО.

Практика судебных разбирательств по делам об ОСАГО обоб- щена в Постановлении Пленума Верховного Суда РФ от 26 декабря 2017 г. № 58 «О применении судами законодательства об обязатель- ном страховании гражданской ответственности владельцев транс- портных средств». Этот документ заслуживает отдельного изуче- ния и представления на занятиях, если на это есть время в учебной программе.

Тема «Риски болезни, травмы, утраты трудоспособности, потери работы, преждевременной смерти»

Вглаве из-за недостатка места были рассмотрены только два отличия страхования жизни от всех остальных видов страхования (разд. 7.4), но при проведении занятий лучше изложить их более полно.

Долгосрочность страхования жизни является важным отличием этого вида от всех других страховых контрактов. Из долгосрочности следуют разные инвестиционные возможности страховых компаний. Инвестиционные доходы компаний страхования жизни иногда дости- гают 80 % от общих инвестиционных доходов страховых компаний.

Вглаве также уделяется внимание отсутствию в страховании жизни принципа возмещения ущерба (см. разд. 7.4). Это важное от- личие, причем не только терминологическое (законодатель употре- бляет словосочетание «страховое возмещение» только применитель- но к иным видам страхования, кроме страхования жизни), но и сущ- ностное. Во всех видах страхования, кроме страхования жизни, главная и единственная цель — возместить ущерб пострадавшему, вернуть его в пределах своих обязательств в то материальное по- ложение, в котором он находился непосредственно перед наступле- нием страхового случая.

Иными словами, главная цель всех видов страхования, кроме страхования жизни, заключается в материальной защите жертвы,

вкомпенсации понесенных потерь. В этих видах страхования нет и не может быть обогащения потерпевшего. Более того, закон прямо указывает: если по каким-то причинам страхователь получил стра- ховое возмещение, превышающее утрату в результате страхового случая, он обязан вернуть сумму превышения в страховую компа- нию. Сознательное завышение материальных потерь от страхового случая стало одним из самых распространенных случаев страхово- го мошенничества во всем мире.

Итак, страхование — это защита. В накопительном страховании жизни к этой функции добавляется функция накопления. В этом состоит уникальность накопительного страхования жизни, предо- ставляющего не только защиту (как и всё остальное страхование), но и накопление.

Существует еще одно положение страхования жизни, делающее его уникальным. В большинстве видов страхования (например,

вавтомобильном, страховании имущества и др.) в период действия договора страховое событие может не наступить. На этом построен страховой механизм: страхователи, у которых не произошел стра- ховой случай, оплачивают возмещение ущерба тем, у которых такое событие случилось. В страховании жизни тоже есть так называемая рисковая часть. Например, в срочном страховании жизни на случай смерти, механизм действия точно такой, как в других видах стра- хования. Защита действует, скажем, на период ипотечного кредита и, если к концу срока ипотеки с жизнью застрахованного лица все

впорядке, то деньги, потраченные на этот вид страхования, пошли на выплату страховой суммы выгодоприобретателям по другим до- говорам, где произошли страховые случаи.

Однако в накопительном и инвестиционном страховании жиз- ни страховой случай обязательно произойдет (если нет досрочно- го расторжения договора). И тот, и другой вид страхования жизни фактически включает два вида страховых случаев в одном дого- воре. Либо застрахованный доживает до конца действия договора и получает всю сумму накоплений, либо не доживает, и полную страховую сумму получает выгодоприобретатель по договору, кото- рого при жизни назначил страхователь (застрахованный). Уникаль- ность накопительного страхования жизни в том, что вероятность наступления страхового случая (одного или другого) равна 100 %.

Еще одно отличие, которое нужно рассмотреть на занятии, за- ключается в росте вероятности наступления страхового случая в пе- риод действия договора страхования жизни. Это положение вполне естественно и отражает рост вероятности смерти с ­увеличением

113