3. Консорциальные кредиты

Консорциальный кредит предоставляется заемщику за счет объединения ресурсов банков-участников консорциума (синдиката). Он используется для краткосрочного и долгосрочного кредитования, если объект кредита или кредитный риск слишком велик для одного банка.

Необходимость консорциальных кредитов связана с невозможностью удовлетворения потребностей инвестиционной сферы отдельными коммерческими банками ввиду ограниченности их собственных средств и сложностями привлечения кредитных ресурсов для долгосрочного кредитования. Возможности предоставления крупного долгосрочного кредита отдельного коммерческого банка ограничиваются также действующими нормативами банковской ликвидности, предельными размерами ссуд, предоставляемых одному заемщику.

Решающее значение при кредитовании инвестиционных проектов имеет кредитный риск, связанный с замораживанием ликвидных средств на длительный период, кредитоспособностью заемщика, его возможностями своевременно осуществить кредитуемый проект.

Заемщиками консорциальных кредитов могут быть любые хозяйствующие субъекты, включая банки и государство. Большая часть иностранных банковских кредитов предоставлялась России на консорциальной основе

Потребности государства в консорциальных кредитах, прежде всего, связаны с необходимостью финансирования бюджетных программ, с инвестированием средств в модернизацию и техническое перевооружение государственных предприятий различных отраслей. Хозяйствующие субъекты за счет консорциального кредита финансируют потребности, связанные с текущей деятельностью, и потребности инвестиционной сферы.

Объектами консорциальных сделок являются товарные операции, операции на валютных рынках, рынках ценных бумаг, осуществление крупномасштабных мероприятий в энергетике, добыче сырьевых ресурсов, при внедрении научно-технических разработок, защите природной среды и т. д.

Условия кредитования определяются надежностью заемщика и финансируемого проекта, согласием других банков на участие в кредитовании, валютой ссуды, возможными рисками и методами их страхования. В зависимости от этих факторов определяется вид ссуды (краткосрочная, долгосрочная), процент за кредит, порядок предоставления кредита через консорциум.

Консорциальный кредит не является для заемщика особым видом кредита. Поэтому он предоставляется на обычных условиях, исходя из коммерческих интересов заемщика и кредитора (консорциума).

Кредитные отношения между консорциумом и заемщиком регулируются стандартным кредитным договором, содержащим основные экономические условия и юридический аспект операций, определяющим права и обязанности сторон. В договоре указываются: цель, направление кредита, его обеспечение, срок, сумма, валюта кредита, условия, размер и порядок начисления процентной ставки, содержатся обязательства кредитора (кредиторов) своевременно предоставлять кредит, а заемщика – своевременно и полностью его погашать, оговаривается механизм кредитования, порядок использования и погашения кредита, условия его досрочного погашения, порядок компенсации заемщиком увеличения стоимости проекта, сроки уплаты процентов, уровень штрафных санкций, порядок взыскания и размеры всех видов комиссий и расходов.

После заключения кредитного соглашения банк – руководитель консорциума аккумулирует средства банков-участников и передает их заемщику в порядке, предусмотренном в соглашении. При наступлении сроков погашения кредита заемщик возвращает кредиторам не только взятые взаймы средства и процент за кредит, но и возмещает издержки, связанные с организацией и осуществлением кредитной операции, в сроки, установленные договором.

Возврат кредита, уплата процентов, комиссионных, покрывающих издержки банков – участников кредитной операции, осуществляются в соответствии с долей участия в ней. Банк – руководитель консорциума получает специальное вознаграждение за организацию и руководство консорциумом, помимо процентов и комиссионных, возмещающих его издержки.