2.2. Что должен знать и уметь финансово грамотный человек

Если хочешь быть богатым, нужно быть финансово грамотным.

Р. Кийосаки, Ш. Лектер

«Богатый Папа, Бедный Папа»

Грамотность – не только хорошее, совершенное знание какого-то предмета, но и умение этим предметом пользоваться. Вот этого умения не дает формальное образование. Истинное образование можно получить, только делая что-то на практике. Все это особенно справедливо, когда речь идет о финансах. Деньги – вещь эмоциональная. Допустив ошибку в использовании денег, люди обычно расстраиваются, ругают себя и тех, чьим советам они последовали. Люди расстраиваются, но не обучаются, а затем снова ошибаются и снова расстраиваются. Вот и выходит, что главный враг наших денег – наши эмоции. Как пишет Р. Кийосаки, «нравится тебе это или нет, но деньги всегда будут присутствовать в твоей жизни, поэтому нужно научиться относиться к ним спокойно».

Большинство людей считает, что у них есть финансовые проблемы потому, что им мало платят. Этим людям невдомек, что в жизни важно не то, сколько денег вы «сделаете», а то, сколько их у вас сохранится. Поэтому финансовое благополучие начинается не с баснословных заработков, выигрышей в лотерею или большого наследства, а с финансовой грамотности.

2.2.1. Семейные финансы и финансовые решения

Многие крупные финансовые проблемы вызваны тем, что люди действуют так, как большинство.

Р. Кийосаки, Ш. Лектер

«Богатый Папа, Бедный Папа»

Жизнь человека связана с выбором: что делать сегодня вечером, куда устроиться на работу, на ком жениться (за кого выйти замуж), покупать квартиру или взять ее в аренду, переходить ли на более высокооплачиваемую работу, требующую более напряженного труда и больших затрат времени? Выбирая что-либо, человек отказывает себе в чем-то другом, так как все окружающие его ресурсы, начиная от времени и заканчивая деньгами, ограничены. Человек выбирает исходя из своих субъективных предпочтений то, что для него сегодня, то есть в момент принятия решения, является более ценным. Представления о ценностях основаны на знаниях и прошлом опыте. Принимая решение, человек может последовать чужому совету и даже подвергнуться манипуляции. Слава Богу, в ни за что не отвечающих ответчиках и манипуляторах (взять хотя бы рекламу) у нас нет недостатка. Поэтому человек может в будущем пожалеть об этом, то есть посчитать свое решение ошибочным. Лекарством от ошибок являются знания и опыт.

Здесь мы поговорим о тех решениях, которые применяются в сфере семейных финансов. Семья – это группа родственников, у которых общие деньги. Если у людей нет общих денег, то у них нет и семьи, точнее это семья из одного человека, а люди, проживающие рядом, – родственники, друзья, любовники, свободные в своих решениях.

Обращение денег и товаров в семье отличается от соответствующих процессов вне неё. Когда деньги поступают в семью, они становятся общей собственностью. Члены семьи не платят друг другу, и передача денег связана не с товарами/услугами, а с потребностями.

При принятии финансовых решений в семье необходимо учитывать мнение всех ее членов, включая маленьких детей, у которых тоже есть свои представления о том, что делать с деньгами.

В семье обычно приходится принимать следующие решения:

1) решения о потреблении (расходовании) и сбережении денежных средств;

2) решения об увеличении денежных доходов. Эти решения также следует отнести к финансовым, поскольку рост доходов так или иначе связан либо с изменением работы и вида деятельности, либо с инвестированием или. временем;

3) инвестиционные решения, то есть решения о том, какие активы приобретать;

4) решения о финансировании расходов и инвестиций, то есть об использовании собственных и заемных средств;

5) решения, связанные с управлением рисками, то есть со снижением неопределенной будущей финансовой ситуации.

С первым типом финансовых решений сталкивались все, и все знают, что полученных денег редко хватает на удовлетворение своих желаний и желаний членов семьи. Именно с этим типом решений связано больше всего ошибок.

Во многих семьях все финансовые решения ограничиваются распределением полученных денег. Если все члены семьи живут только на зарплату, то такая семья становится «единицей потребления», увеличение денежных доходов в которой связывают только с изменением места работы.

В реальной жизни существует четыре основных способа принятия решения о расходовании и сбережении денег.

1. Женщина распоряжается всеми доходами, мужчина отдает ей свою зарплату (пенсию), оставляя себе «заначку» и выпрашивая на карманные расходы. Такая система характерна для семей с низкими доходами.

2. Выделение денег на ведение домашнего хозяйства. При таком способе один из супругов (мужчина или женщина), получающий доход, превышающий семейные потребности, выделяет оговоренную сумму «распорядителю семейного бюджета», не информируя других о величине своего дохода. При нехватке денег такой «распорядитель» (как правило, женщина) обращается за «финансовым подкреплением».

3. Доходы объединяются, и каждый член семьи имеет доступ к бюджету (простейший вариант – деньги лежат в известном для всех членов семьи месте, и каждый берет столько, сколько ему нужно или сколько было оговорено на семейном совете).

4. Каждый член семьи распоряжается своими доходами самостоятельно, а на общие расходы выделяет некоторую сумму или берет на себя свою долю расходов. Такой способ применяется в семьях, в которых нет маленьких детей, а питание происходит в основном за пределами дома – в ресторанах, кафе, на корпоративных мероприятиях и т. п.

Какой бы способ распределения доходов семьи не применялся, важно, чтобы расходы были меньше доходов, то есть возникал избыточный доход.

Финансово грамотным можно считать человека, который расходует денег меньше, чем зарабатывает, инвестируя разницу в объекты, увеличивающие его доход.

Разница между поступлением денег (входящим денежным потоком) и тратами (уходящим денежным потоком) называется избыточным денежным потоком (ИДП). На самом деле, только избыточный денежный поток и является вашими деньгами, а деньги, которые вы заплатили, – это деньги владельцев супермаркетов, автосалонов, косметологических и фармацевтических фирм, строительных предприятий, туроператоров и т. д. При этом финансово грамотный человек знает, сколько и из каких источников он будет получать деньги, на что расходовать, сколько и для чего сберегать. Много зарабатывать и даже много инвестировать – это еще не финансовая грамотность. Финансовая грамотность означает осознанность и плановость действий. Очень важным моментом в мышлении финансово грамотного человека является долгосрочность, так как важно иметь деньги не только сегодня и завтра, а всегда. Именно понимание «долгосрочности» финансовых решений приводит человека к мысли о необходимости сбережений и формирования ИДП, а отсутствие такого образа мысли – к «дефициту наличности», к тому, что для удовлетворения своих «хотелок» (или даже реальных потребностей) приходится прибегать к «финансовой помощи» родителей, друзей и знакомых, а иногда и брать кредит в банке, кредитном союзе или другом финансовом учреждении. Поэтому умение планировать и контролировать свои расходы – важнейший финансовый навык.

Второй тип финансовых решений – это решение об увеличении семейных доходов.

Любой человек стремится к увеличению своих доходов. Но человек, не имеющий надлежащего финансового образования, видит только один способ решения этой проблемы – получить высокооплачиваемую работу. Такие люди хорошо известны работодателям, они мало интересуются своими обязанностями и возможностями принести пользу предприятию, не думают о том, справятся или нет с новой работой. Их интересует только одно – сколько они будут получать на руки «чистыми». Любой мало-мальски опытный руководитель видит таких работников насквозь, и не будет давать им большую зарплату.

Более предприимчивые люди ищут работу, на которой зарплата привязана к результату, не ограничена окладом и можно, проявив усердие, получить «дополнительную копейку».

Сегодня все больше людей, не желающих «работать на дядю» и стремящихся открыть «свое дело» как физические лица-предприниматели или даже создать свое предприятие. Однако регистрация фирмы или предпринимательства сыграла «злую шутку» со многими согражданами. Не имея достаточной квалификации, финансовой грамотности, навыков управления людьми и решения вопросов с конкурентами и контролирующими органами, такие быстро «разочаровались в капитализме» и превратились в брюзжащих слюной критиков, мечтающих о социальных благах социалистического государства. Тех, кто преуспел в частном бизнесе, обуяла гордыня, и многие из них решили, что стали финансово грамотными людьми и учиться им не надо. Именно такие люди обычно становятся главными жертвами финансового кризиса.

Конечно, иметь доход от предпринимательской деятельности – «хорошее дело», такой доход обычно выше зарплаты даже успешных менеджеров, а главное – его величина не зависит от работодателя. Надо прямо сказать, что предпринимателями могут быть не все, а еще меньшее число людей может создать хотя бы «среднее (по размерам) предприятие» и стать успешными бизнесменами. Причин этого много, и мы не будем обсуждать их все в этой книге.

Однако существует доход, доступный каждому, даже наемному работнику, не помышляющему о «своем бизнесе». Это доход от инвестиций, который ведет нас к финансовому благополучию. Поэтому важнейший навык финансово грамотного человека – навык принятия инвестиционных решений.

Давайте посмотрим на схему движения ваших денег (рис. 2).

Если заработанные вами деньги «просто ушли», оставив только приятные (или не очень приятные) воспоминания, и не материализовались в предметах длительного пользования, то, что вы сделали с деньгами, является расходами. Расходы могут быть полезными (питание, одежда, коммунальные платежи) и бесполезными. Редко встретишь людей, которые тратят все «до копеечки». За свои, а часто и за чужие (заемные) денежные средства люди покупают разные дорогие вещи, часто считая, что таким образом они вкладывают деньги. Наиболее часто деньги «вкладываются» в мебель, автомобили, бытовую технику, недвижимость, драгоценности, в том числе банковские металлы, произведения искусства. В этот момент хорошо проявляется разница между финансово грамотными и финансово неграмотными людьми. Финансово грамотные приобретают «активы» и становятся богаче. Неграмотные люди приобретают «пассивы», которые ошибочно считают «активами», и залезают в долги.

Роберт Кииосаки стал, наверное, первым, кто ввел в реальную практику бухгалтерские термины «активы» и «пассивы». Как отличить одно от другого? Р. Кииосаки уже более 10 лет пытается объяснить это людям, но они по-прежнему покупают пассивы, делая богатыми других и сожалея о сделанных покупках.

В середине 2008 года в Украине начал падать доллар. Великие специалисты по финансам предрекали ему тяжелую участь, рассказывая об огромном внешнем долге США, больших расходах на вооружение и кризисе на рынке недвижимости. Вняв рекомендациям специалистов, многие наши сограждане стали избавляться от доллара, при этом, беря кредиты именно в американской валюте с полной уверенностью, что доллар и дальше будет дешеветь. И вдруг! Доллар стал расти, затем просто прыгнул вверх, достигнув невиданной вершины – 10 гривен за 1 доллар. Увидев такое, люди потянулись к вечным ценностям в виде банковского золота и ювелирных изделий. Были и такие, кто, сняв деньги с банковского депозита, «вложил» их в автомобиль, бытовую электронику, мебель. Это хорошая инвестиция, уверяли их довольные возросшим спросом продавцы.

И в том, и в другом случае деньги вкладывались в пассив.

Пассив – это то, что не дает регулярного денежного потока или, по меткому выражению Р. Кииосаки, «не кладет деньги в ваш карман, а забирает деньги или просто лежит мертвым грузом». Надежды на то, что пассив подорожает и его можно будет с выгодой продать, сбываются очень редко. Для того чтобы извлечь доход из пассива, надо быть профессиональным спекулянтом, то есть все время отслеживать изменения на рынке, покупая дешевле и продавая дороже. Для профессионального спекулянта любая вещь, которую можно продать, – актив. Сегодня такая деятельность никому не запрещается (не то что в советские времена, когда за это могли и посадить), но все ли готовы заниматься этим. Во всяком случае, спекуляции – это не инвестиции.

Актив – это то, что регулярно приносит деньги в форме пассивного дохода, то есть дохода, не связанного с затратами труда его владельца. При этом одна и та же вещь может быть как активом, так и пассивом. Квартира, которая стоит и ждет, когда вырастут цены, – пассив; квартира, которая сдается в аренду, – актив. Деньги, лежащие в стеклянной банке, – пассив; деньги, которые находятся на банковском депозите или накапливаются в страховой компании – актив. Автомобиль, на котором его владелец ездит в путешествие, – пассив, автомобиль, используемый для бизнес–поездок, – актив.

Актив делает людей богаче, дает возможность получать не только заработанные, но и пассивные доходы, а впоследствии отойти от дел и сохранить финансовое благополучие вне зависимости от размера государственной пенсии.

Чем больше у вас активов, тем больше величина пассивных доходов – вот почему богатые становятся богаче. Вот почему они не боятся потерять работу, бизнес, пенсию. Вот почему для них финансовый кризис – не трагедия, а новые возможности. Если у человека нет активов, то он вынужден работать все больше и больше, при этом его реальные доходы могут не увеличиваться, а даже упасть. А прекращение работы по возрасту (выход на пенсию) такой человек воспринимает как трагедию.

Финансовая грамотность предполагает наличие финансовой смекалки, то есть умение видеть разные способы инвестирования денег. Мало людей обладает финансовой смекалкой с рождения. Наработка финансовой смекалки требует опыта, который приходит со временем. При наработке финансовой смекалки неизбежны ошибки, умение ошибаться и извлекать урок из своих ошибок очень важно для человека, желающего стать финансово независимым. Финансовая смекалка – это умение видеть активы там, где другие видят только расходы и риски.

В условиях кризиса, когда угроза потери заработка и работы вообще нависла практически над всеми, работающими по найму, необходимость приобретения активов, обеспечивающих пассивный доход, стала особенно очевидной. Сегодня без преувеличения можно сказать, что отсутствие у человека активов ведет к нищете.

Поскольку приобретение активов – это то, что отличает богатых (финансово защищенных) от бедных, а именно богатые придумывают и принимают налоговые законы, то приобретение активов, в отличие от приобретения пассивов, не облагается налогом или дает налоговые льготы.

Многие наши граждане даже не подозревают, что любое приобретение пассива облагается скрытым от них налогом, который называется налогом на добавленную стоимость (НДС). Попросту говоря, стоимость любой вещи увеличивают на ставку налога (целых 20 %). Но если вещь приобретается как актив, то купивший ее может зарегистрироваться предпринимателем–плательщиком НДС и получить свои 20 % обратно в форме налогового кредита,¹⁰ а затем уменьшить свои облагаемые налогом доходы на стоимость приобретенного актива (у бухгалтеров это называется амортизацией. Покупки финансовых активов (страховок, ценных бумаг, депозитов) вообще не облагаются НДС.

Налоги – один из видов расходов любого человека и, используя свои деньги, забывать о них нельзя. Современная налоговая система сложна и запутана, поэтому многие люди платят большие налоги, даже не подозревая об этом, так как за них это делают «налоговые агенты» – работодатели и продавцы. В этом смысле заработанный и пассивный доход облагаются налогом по-разному. Из заработанного дохода вычитаются намного большие суммы налога с доходов физических лиц (НДФЛ), чем из пассивного дохода. А пассивный доход вообще не облагается налогами. Знание правил налогообложения – одна из важнейших составляющих финансовой грамотности, без которой значительная часть ваших денег окажется в руках госчиновников, поэтому мы еще вернемся к теме налогов.

При этом не стоит воспринимать пассивы, как что-то абсолютно бесполезное. Многие пассивы совершенно необходимы для жизни, например квартира; другие пассивы позволяют облегчить ваш труд, например стиральная машина, пылесос, посудомоечная машина; третьи – просто украшают жизнь и т. д. Но могут быть и абсолютно бесполезные пассивы. Чтобы узнать, что это такое, загляните в свои шкафы, кладовки, антресоли.

Пассивы не приносят вам денег, и в этом они отличаются от активов. Но это вовсе не значит, что активы надо покупать в ущерб пассивам, отказывать себе во всем, направляя весь ИДП на покупку активов. Во всем нужна мера и правильное соотношение.

¹⁰ Правительство неоднократно пыталось лишить предпринимателей такого права, зато крупный бизнес без всякой боязни пользуется этой привилегией. Богатые всегда платят меньше бедных.

Важно отметить, что беспредельное наращивание активов тоже не так хорошо, как может показаться. Вкладывать деньги в активы над до тех пор, пока денежный поток от них не достигнет необходимого вам, то есть запланированного, уровня.

Удивляют люди, которые стремятся стать владельцами большого числа предприятий, земельных участков, доходной недвижимости. Зачем им столько? Эффективно управлять такой империей невозможно, что двигает такими людьми? Алчность. Для них инвестирование превратилось в азартную игру.

В начале книги уже говорилось о том, что наращивание объемов продаж и прибыль, которое современные экономисты считают показателем эффективного управления экономикой со стороны правительства, в самом деле, ведет к так называемому «перегреву экономики» и жесточайшему кризису.

Производить надо не больше и больше, а столько, сколько необходимо для удовлетворения разумных потребностей. Если сами производители не могут проявить умеренность, то это их «заставляет» сделать кризис.

Когда я слушаю «корифеев экономики», считающих, что рост – хорошо, а падение – плохо, я вспоминаю сказку о Золотой антилопе. Еще с детства, а это в 50-е годы, я видел мудрый советский мультфильм о жадном шахе, который, узнав, что в джунглях живет Золотая антилопа, из-под чьих копыт летят золотые монеты, велел поймать ее, а, поймав, заставил «добывать золото». «Больше золота!» – кричал ей шах, пока золото не засыпало его с головой. Думаю, что особых комментариев эта сказка не требует – излишний денежный поток от активов также вреден, как и его отсутствие. Всегда надо уметь вовремя остановиться.

Как найти деньги для приобретения не только пассивов, но и активов? Для многих наших сограждан – это неразрешимая задача. «Нет денег» – вот обычная аргументация отказа от инвестиции, даже самой выгодной. Сегодня большинство считает, что их финансовые проблемы вызваны тем, что они мало зарабатывают, особенно вследствие снижения зарплаты в условиях кризиса. «Вот если бы я получал в З–10 раз больше, чем сегодня..., то...» Уверяю вас, ничего бы это не изменило. Потратить деньги (особенно при нынешнем рыночном изобилии) очень просто. Наличие или отсутствие денег на те или иные цели – проблема приоритетов. Что для вас важно – для того вы всегда найдете деньги. Если для вас важно будущее, и вы понимаете, что оно зависит не от того, кто победит на очередных выборах, а лично от вас, то инвестирование для вас станет приоритетом номер один, и вы всегда будете иметь деньги для покупки активов. Отказ от бессмысленных расходов – это и есть финансовая грамотность.

Однако не весь ИДП должен направляться на приобретение активов и пассивов, часть его должна резервироваться. Резерв – вещь совершенно необходимая, об этом знает каждый человек, разбирающийся в технике или служивший в армии. Да и любая опытная домохозяйка знает, как неразумно оставлять холодильник пустым на утро.

Финансовый резерв – сумма, которая никогда не расходуется. Лучше взять деньги в долг, чем тратить свой резерв. Считайте, что этих денег нет. Резерв используется только в крайнем случае, когда речь идет о здоровье, жизни и смерти близких. Наличие дает уверенность в себе. Не страшно, что этот резерв «не работает», то есть хранится в наличной форме и не приносит пассивных доходов. Необходимость хранения части денежных резервов в наличной форме (в купюрах) диктуется тем, что безналичная гривна не используется в операциях купли-продажи многих товаров и услуг первой необходимости. Например, безналичными деньгами нельзя рассчитаться за продукты питания на рынке, мелкие бытовые услуги, отблагодарить ими врача или медсестру. Не берут «безнал» и на вещевых рынках, а также во многих принадлежащих частным предпринимателям магазинах. В значительной мере такие операции составляют сферу так называемой «теневой экономики», то есть экономики, в которой движение денег не контролируется государством, и в которой ее субъекты не уплачивают налоги или уплачивают не в полной мере. Ясное дело, что цена на товары и услуги в теневой экономике ниже, чем в официальной. Кроме того, необходимость наличного резерва диктуется недостаточной надежностью банковской системы.

Дополнением к формированию резервов является так называемое рисковое страхование, при котором все или часть расходов, вызванные непредсказуемым событием (страховым случаем), берет на себя страховщик (страховая компания).

Финансовые резервы могут быть источником инвестирования или покупки пассивов, при этом необходимо всегда иметь минимальную (неснижаемую) сумму резервов.

Однако бывают случаи, когда для приобретения актива или пассива и даже для текущего потребления следует использовать заемные средства, взять кредит (ссуду) в банке, кредитном союзе, ломбарде или занять деньги у знакомых, родственников, работодателя. Умение «правильно делать долги» – высшая степень финансовой грамотности. Это четвертый тип финансовых решений.

Брать деньги в долг можно в двух случаях:

1) для приобретения активов, пассивный доход от которых превышает расходы по обслуживанию кредита (проценты, комиссии, страховка и т. п.), такой долг является хорошим долгом. Богатый папа в этом случае говорил: «Хороший долг – это тот долг, который оплачивает за вас кто-нибудь другой, а плохой – это когда вы платите собственным потом и кровью» (см. книгу Р. Кийосаки, Ш. Лектер «Руководство Богатого Папы: как стать богатым, не отказавшись от кредитных карточек»);

2) для приобретения жизненно важных пассивов при наличии четкого плана возврата кредита, при этом очень важно, чтобы расходы по обслуживанию кредита хотя бы частично погашались доходами от активов, а в неблагоприятном случае кредит можно было бы погасить продажей актива, то есть преобразованием его в наличные деньги.

Приобретать пассивы в кредит при отсутствии активов категорически не рекомендуется. Надо воздержаться от таких операций как бы это ни было обидно. Правило «Сначала актив – потом пассив» важная составляющая финансовой грамотности. Незнание его (или не желание соблюдать) породило тяжелое финансовое положение многих наших сограждан, которые, взяв долгосрочные кредиты в благополучные годы начала века (2002–2007 и даже в первой половине 2008 года) и потеряв (полностью или частично) свои заработки осенью-зимой 2008–2009 года, вынуждены были либо передавать банкам взятое в кредит имущество, либо просить у них отсрочки оплаты. Особенно тяжело тем, кто взял кредит в долларах США. В 2004–2007 годах меня часто спрашивали, почему я рекомендую брать валютный кредит только при наличии валютного депозита. Не проще ли потратить эти деньги на дорогостоящие покупки и сократить размер кредита? «Не проще», – отвечал я и оказался прав. Имевшуюся на руках валюту потратили, а когда настало время гасить валютный кредит, да еще и с процентами, то на покупку вдруг выросшего доллара не стало хватать упавших доходов.

Все это, однако, не значит, что молодой семье нужно жить в арендованной квартире или вместе с родителями до тех пор, пока они не накопят деньги на свою квартиру. Человек, принимая экономическое решение, всегда отказывается от менее ценного в пользу более ценного. Свое жилье имеет для молодой семьи наивысшую ценность, и ради этого можно отказаться от спокойной жизни, в которой нет риска пропуска платежа за кредит.

Умение брать кредиты, умение отличать хороший долг от плохого – важное качество инвестора, так как, повторим снова, брать кредиты, не имея активов, очень опасно.

И, наконец, скажем несколько слов о финансовых рисках. Большинство людей боится инвестирования, потому что боится потерять «свои кровные». Поскольку будущего не знает никто, принимая финансовые решения, мы всегда сталкиваемся с неопределенностью. Однако не всякая неопределенность представляет собой риск. Риск – это такая неопределенность, которая может повлиять на ваше материальное положение. Отсюда, можно сказать, что каждая рискованная ситуа­ция неопределенная, но не всякая неопределенность означает риск.

Основные финансовые риски, с которыми сталкиваются семьи, следующие:

1) риски болезни, потери трудоспособности, инвалидности;

2) риск смерти членов семьи, приносящих доходы;

3) риски, связанные с владением имущества длительного пользования – пожары, кражи, ограбления;

4) риски нанести ущерб другим лицам, то есть риски гражданской ответственности;

5) риски, связанные с владением активами, то есть риски их обесценивания и потери доходности;

6) риски обесценивания денег.

Существует четыре приема управления рисками: 1) избежание рисков;

2) предотвращение ущерба

3) принятие риска на себя;

4) перенос риска.

Проще говоря, все эти риски можно снизить благодаря осторожности и грамотному поведению, а также страхованию и созданию резервов.