63. Анализ кредиторской задолженности.

КЗ – долги предприятия поставщикам, подрядчикам, работникам по з/пл., бюджету по налогам, внебюджетн.фондам, векселя к оплате; авансы полученные; прочие кредиторы.

Источники инф-ции для анализа КЗ: пассив бух бал раздел 5 (620 стр); приложение к ББ

Методика анализа КЗ аналогична методике анализа ДЗ и вкл в себя:

1. Определение доли КЗ в краткосрочных обязательствах, в заемном капитале и пассиве баланса. У многих предприятий краткосрочные обяз-ва и ЗК состоят исключительно из КЗ.

2. Анализ динамики КЗ (темпы роста, темпы прироста). У многих рос предпр-й отмечается постоянный рост КЗ. Причины роста: •несвоевременное погашения ДЗ (плохое фин состоян покупателя); •рост ДЗ в связи с ростом объемов пр-ва; •создание сверхнормативных запасов сырья, материалов, комплектующих, в связи с ожидаемым ростом цен, •затоваривание ГП из-за снижения спроса на нее; •убытки предприятия; •невозможность получения банковских кредитов из-за высоких % или своей неплатежеспособности;

3. Анализ стр-ры КЗ – определение доли каждого вида задолж-ти в общем объеме КЗ.

4. Анализ состояния (качества) КЗ: определение доли просроченной КЗ в общем ее объеме, в т ч сроком свыше 3х мес, просроченная КЗ отражалась в годовой бух отчетности до 2003 года в ф № 5. в настоящее время отражается в форме ПЗ «Сведения о фин состоянии орг-ии» (стат отчетность); анализ КЗ по срокам ее возникновения. КЗ группируется: до 1 мес; от 1 до 3мес; от3 до 6 мес; от 6 до 12, свыше 12 мес. Определяется доля каждой группы в общем объеме КЗ.

Наличие и рост просроченной КЗ отрицат-но сказывается на фин результатах предпр-я:

1. несвоевременная оплата счетов поставщиков приводит к уплате штрафов, к-е относятся на фин рез-т и учитываются в составе прочих расходов, т е они уменьшают прибыль до налогообложения;

2. несвоевременные перечисления ср-в в бюджет и ср-в во внебюджетные фонды приводит к уплате пеней, к-е относятся на чистую прибыль.

6. Анализ оборачиваемость КЗ:

Оборачиваемость КЗ в днях

Показывает, сколько в ср. дней проходит с момента возникновения КЗ до ее погашения. Показ-ль рассчит-ся за 2 смежных периода и выявляется замедление и ускорение оборач-ти КЗ. Рост КЗ приводит к росту ЗК и краткосрочных обязательств, => к ухудшению фин состояния предпр-я, к росту зависимости предпр-я от внешних обязательств.

Сопоставительный анализ ДЗ и КЗ.

Между ДЗ и КЗ существует тесная взаимосвязь, а именно несвоевременное поступление ден ср-в от покупателей приводит к увеличению задолженности перед поставщиками, рабочими по з/п, банком и внебюджетными фондами. При сопоставлении анализа КЗ и ДЗ рассчитывается коэф-т текущей задолженности . в идеале ДЗ = КЗ.

ДЗ – средства временно отвлеченные из оборота (находятся в чужом хозяйственном обороте), а КЗ – ср-ва временно привлеченные в оборот.

Если КЗ на много больше ДЗ (> 1.25-1.5) это может привести предпр-е к банкротству. Если ДЗ > КЗ, то это негативная ситуация, т к основным источником покрытия растущей ДЗ явл прибыль, т е прибыль не выполняет функции развития пр-ва.

Необходимо управлять как ДЗ так и КЗ.

Наибольшую долю в ДЗ занимают покупатели и заказчики, а в КЗ – поставщики и подрядчики, поэтому целесообразно сравнить 2 задолженности между собой, то есть сделать сопоставительный анализ (табл.)

Показатели	ДЗ	КЗ
Ср.величина задолж-ти, т.р. Темп роста задолж-ти, % Период погашения задолж-ти, дн. (длит-ть 1 оборота)

В условиях инфляции рост просроченной ДЗ – это негативная тенденция, т.к. ДС обесцениваются. И наоборот, выгоден рост КЗ.