12. Формирование финансового плана как составного раздела бизнес-плана.

Финансовый план является завершающим этапом разработки бизнес-плана и призван обобщить все результаты предыдущих разделов бизнес-плана и представить их в стоимостном выражении (рис.).

Рис. Построение финансового плана

Такая структура финансового плана несколько непривычна для отечественных предпринимателей, но она является стандартом мировой практики, базирующейся на своей системе бухгалтерского учета. В нашей стране только начинается подготовка к переходу на стандарты евробухучета. Поэтому эти формы отчетности и планирования в скором времени будут также знакомы нашим хозяйственникам как формы квартальной отчетности. Рассмотрим сущность и содержание каждого подраздела финансового плана.

Прогноз объемов реализации продукции призван дать представление о той доле рынка, которую вы предполагаете «завоевать» своей продукцией. Причем, как правило, принято составлять такой прогноз на три года вперед. Для первого года данные приводятся помесячно, для второго - поквартально, для третьего года приводится общая сумма продаж за 12 месяцев. Для данного случая предполагается, что для начального периода производства уже точно известны будущие покупатели, имеется предварительная договоренность с ними о будущих продажах. Начиная со второго года, нужно будет заниматься прогнозными оценками. Важно, чтобы ваши оценки были реалистичными, т. к., в конечном итоге, именно исходя из этих цифр, будет покупаться оборудование, будут расходоваться денежные ресурсы, наниматься новые работники и т. д.

Баланс денежных расходов и поступлений - это документ, позволяющий оценить, какое количество финансовых ресурсов следует вложить в проект, причем с разбивкой во времени, т. е. до начала реализации, а затем - по ходу выполнения поставленной задачи. Следует отметить, что западные предприниматели относятся к планированию денежных потоков более серьезно, чем российские, воспринимающие безналичный оборот средств более индифферентно.

Главная задача баланса денежных расходов - проверить синхронность поступления и расходования денежных средств, а значит проверить будущую ликвидность вашей организации при реализации данного проекта. Отсюда и информация для определения общей стоимости всего проекта. Действительно, если сбыт вашей продукции будет связан с длительным «омертвлением» средств в расчетах с покупателями, т. е. в дебиторской задолженности, то для поддержания вашей ликвидности придется первое время делать регулярные «впрыскивания» денежных средств, сумма которых увеличит вашу потребность в инвестициях. Следует отметить, что проблемы с ликвидностью - серьезная причина коммерческих неудач предпринимателей в рыночной экономике.

Эту мысль еще предстоит осознать отечественным предпринимателям, несколько избалованным существующим финансовым механизмом, позволяющим иметь крупную просроченную задолженность перед поставщиком и не оказаться при этом банкротом. Условия рыночных отношений заставят и банкиров и предпринимателей относиться к планированию финансовых потоков более серьезно и тщательно прорабатывать баланс денежных расходов и поступлений, отражающий ежемесячно (для первого года), поквартально (для второго года) и в целом за год (для третьего года) статьи и суммы вложения и поступления средств от реализации продукции.

Таблица доходов и затрат - документ с достаточно простой структурой. Он состоит из следующих показателей:

• доходы от продаж товаров;

• издержки производства товаров;

• суммарная прибыль от продаж;

• общепроизводственные расходы;

• чистая прибыль.

Основная задача этого документа - показать, как будет формироваться и изменяться прибыль (для первого года - помесячно, для второго - поквартально, для третьего - в расчете на год).

Сводный баланс активов и пассивов рекомендуется составлять на начало и конец первого года реализации проекта. Считается, что этот документ не менее важен, чем баланс денежных расходов и поступлений. Его обычно очень тщательно изучают специалисты коммерческих банков, чтобы оценить, какие суммы намечается вложить в активы разных типов и за счет каких пассивов предприниматель собирается финансировать создание или приобретение этих активов.

Для более наглядного отображения происходящих финансовых процессов формируется график достижения безубыточности. Он представляется в виде схемы, показывающей влияние на прибыль в зависимости от объемов производства продажной цены и себестоимости продукции. Такой график представлен на рис.

Рис. График определения точки безубыточности

С помощью такого графика находится так называемая точка безубыточности. Точка безубыточности представляет собой точку, найденную алгебраическим и графическим методом, в котором доходы от реализации продукции равны полным затратам на производство.

При определении этого показателя алгебраическим способом принимается, что затраты на производство продукции могут быть разделены на условно-постоянные (Иуп) и условно-переменные (Иур), которые измеряются прямо пропорционально объему производства. Тогда точку безубыточности (Бт) можно рассчитать следующим образом:

Иуп

Бт = Ц - Иур

где: Ц – цена продукции.

В качестве условно-постоянных затрат, как правило, выступают:

• затраты на материалы, не связанные с основным производством;

• коммунальные платежи;

• обслуживание и ремонт;

• запасные части;

• административные затраты;

• затраты на сбыт;

• прочие накладные расходы;

• арендная плата;

• обслуживание кредита.

К условно-переменным затратам относятся затраты на:

• сырье и материалы, связанные с основным производством;

• комплектующие изделия;

• энергию для технологических целей;

• заработную плату производственных рабочих.

Такое распределение затрат на условно-постоянные и условно-переменные является приблизительным и может меняться в зависимости от конкретной ситуации. Это зависит от системы начисления заработной платы, сбыта продукции и т.д.

Расчет точки безубыточности усложняется при оценке проекта в случае выпуска нескольких видов продукции. В конечном итоге показатель точки безубыточности позволяет определить требуемый объем продаж, который обеспечит получение прибыли, зависимость прибыли организации от изменения цены. Он может быть использован при введении в производство новой продукции, модернизации мощностей, изменении производственной деятельности организации.