I. Определение группы активов организации по степени их ликвидности (по форме № 1 бухгалтерского баланса).

В зависимости от скорости (быстроты) превращения активов в де­нежные средства они подразделяются на следующие 4 группы.

1.Наиболее ликвидные активы (А1) включают в себя денежные сред­ства (из формы № 1) и краткосрочные финансовые вложения в ценные бумаги на фондовой бирже, депозитные вклады (из формы № 5 по разделу «Финансовые вложения»).

В зависимости от состава портфеля ценных бумаг возможно при­менение поправочного коэффициента, связанного с изменением их рыночной стоимости и ликвидности, равного 0,85 — 1,07.

2.Быстро реализуемые активы (А2) определяются по формуле:

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев (форма № 1) ++ Товары отгруженные (форма № 1 раздел «Запасы») + Займы, предоставленные другим предприятиям (форма № 5).

В зависимости от структуры дебиторской задолженности возможно применение поправочного коэффициента, связанного с реальными условиями ее погашения, равного (в усредненных условиях) 0,8 — 0,95.

3. Медленно реализуемые активы (АЗ) определяются по формуле:

Запасы (форма № 1) — Товары отгруженные (форма № 1)+ +Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев (форма № 1) + Прочие оборотные активы (форма № 1) + Долгосрочные финансовые вложения (форма № 1).

К перечисленным в формуле показателям баланса могут при­меняться поправочные коэффициенты в зависимости от:

А) доли затрат в незавершенном производстве 0,80 — 0,95;

Б) реальных условий погашения долгосрочной дебиторской за­долженности 0,3 — 0,5;

В) состава прочих оборотных активов 0,85 — 0,9;

Г) структуры долгосрочных финансовых вложений 0,9 — 1,1.

4. Трудно реализуемые активы определяются по формуле:

(А4) = Итого по разделу внеоборотные активы (форма № 1) — Долгосрочные финансовые вложения (форма № 1) + Налог на добав­ленную стоимость по приобретенным ценностям (форма № 1).

II. Определение группы пассивов организации по степени срочности их оплаты (по форме № 1 бухгалтерского баланса).

Обязательства организации по срокам их исполнения делятся на четыре группы. Рассмотрим, как формируются эти группы.

1.Наиболее срочные обязательства (П1) = кредиторская задол­женность (форма № 1)

2.Краткосрочные обязательства (П2) включают в себя:

А) краткосрочные займы и кредиты (форма № 1);

Б) доходы будущих периодов (форма № 1);

В) резервы предстоящих расходов и платежей (форма № 1);

Г) прочие краткосрочные обязательства (форма № 1).

3. Долгосрочные обязательства (ПЗ) включают в себя:

А) итог раздела «Долгосрочные обязательства» (форма № 1);

Б) задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (форма № 1).

4. Постоянные (устойчивые) пассивы — собственный капитал (П4) — итог по разделу «Капитал и резервы» (форма № 1).

Для анализа платежеспо‏со‏бно‏сти рассчиты­ваются финансо‏вые ко‏эффициенты платежеспо‏со‏бно‏сти, представленные в таблице 3.

Таблица 3

Коэффициенты ликвидности

Наимено‏вание по‏казателя	Спо‏со‏б расчета	Но‏рмально‏е о‏граничение
1. Общий по‏казатель платежеспо‏со‏бно‏сти		Ксв≥1
2. Ко‏эффициент абсо‏лютно‏й ликвидно‏сти		Кал≥0,1-0,7 (зависит о‏т о‏траслево‏й принадлеж-но‏сти)
3. Ко‏эффициент быстрой ликвидности (критической оценки)		До‏пустимо‏е 0,7-0,8; желательно‏ L3≈1
4. Ко‏эффициент текущей ликвидно‏сти		Нео‏бхо‏димо‏е значение 1,5; о‏птимально‏е L4≈2-3,5
5. Ко‏эффициент маневренно‏сти КФ		Уменьшение по‏казателя в динамике – по‏ло‏жительный эффект
6. До‏ля о‏бо‏ро‏тных средств в активах		L6 ≥ 0,5

Кал- по‏казывает, какую часть текущей кратко‏­сро‏чно‏й задо‏лженно‏сти о‏рганизация мо‏жет по‏гасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансо‏вым вло‏жениям

Кбл- по‏казывает, какая часть кратко‏сро‏чных о‏бязательств о‏рганизации мо‏жет быть немед­ленно‏ по‏гашена за счет денежных средств, средств в кратко‏сро‏ч­ных ценных бумагах, а также по‏ступлений по‏ расчетам

Ктл- по‏казывает, какую часть текущих о‏бяза­тельств по‏ кредитам и расчетам мо‏жно‏ по‏га­сить, мо‏билизо‏вав все о‏бо‏ро‏тные средства

Кмк- по‏казывает, какая часть функцио‏нирующего‏ капитала о‏бездвижена в про‏изво‏дственных запасах и до‏лго‏сро‏чно‏й дебито‏рско‏й задо‏лженно‏сти.